Powell sagte, die Fed sei "nicht weit" von der Zuversicht entfernt, die sie für eine Zinssenkung brauche. Währungen werden in der Regel schwächer, wenn die Zentralbanken die Zinsen senken.
Der Dollar-Index stieg um 0917 GMT um 0,08% auf 102,84, steuerte aber immer noch auf seinen stärksten Wochenrückgang seit Mitte Dezember zu und verlor in dieser Woche rund 1% gegenüber einem Korb von sechs gleichwertigen Währungen.
Die wichtigsten Daten am Freitag sind der US-Arbeitsmarktbericht, der die Markterwartungen für eine Senkung der US-Leitzinsen im Juni bestätigen oder entkräften könnte.
Ökonomen erwarten, dass die USA nach den fulminanten 353.000 Arbeitsplätzen im Januar einen soliden Zuwachs von 200.000 Stellen verzeichnet haben.
"Ein Bericht am Freitag, der dem Konsens von 200.000 Arbeitsplätzen außerhalb der Landwirtschaft entspricht, würde die Fed sicherlich in ihrer Warteschleife halten", sagte Padhraic Garvey, Regional Head of Research bei ING.
"Sie (die Daten) werden die Richtung der Märkte bestimmen, aber es scheint, dass sich die Zinsmärkte auf eine viel schwächere Zahl eingestellt haben."
EZB-FRÜHJAHRESSCHNITT
Der Euro wurde gegenüber dem Dollar geschwächt, da es Anzeichen dafür gab, dass der Rat der Europäischen Zentralbank (EZB) begonnen hatte, über einen geeigneten Zeitplan für die Lockerung der Geldpolitik zu diskutieren.
Die EZB beließ die Zinssätze am Donnerstag auf dem Rekordhoch von 4,00% und legte gleichzeitig vorsichtig den Grundstein für eine Senkung der Zinssätze im Laufe des Jahres, indem sie erklärte, sie habe gute Fortschritte bei der Senkung der Inflation gemacht.
Am Freitag sagte EZB-Politiker Francois Villeroy de Galhau, es gebe einen starken Konsens in der Zentralbank, dass die Zinsen in diesem Frühjahr gesenkt würden, und fügte hinzu: "Frühling ist von April bis zum 21. Juni".
Ein anderer Politiker, Olli Rehn, sagte, das Risiko, dass die EZB eine Zinssenkung zu früh vornimmt, habe sich verringert.
Die Gemeinschaftswährung fiel um 0,18% auf $1,0929, nachdem sie im asiatischen Handel ein fast zweimonatiges Hoch von $1,0956 erreicht hatte, und lag damit wieder in der Mitte einer Spanne, die sie seit einem Jahr hält. In dieser Woche hat sie gegenüber dem Dollar um 0,9% zugelegt.
Der Euro hat in dieser Woche zugelegt, weil der Leitzins der US-Notenbank bei 5,25%-5,5% liegt und die Anleger der Ansicht sind, dass die USA mehr Spielraum für Zinssenkungen haben.
Andernorts stieg der Yen um 0,29% gegenüber dem Dollar auf 147,64 Yen, nachdem er den höchsten Stand seit über einem Monat erreicht hatte. Der Yen stieg in dieser Woche um 1,6% und verzeichnete damit den stärksten prozentualen Anstieg seit Dezember, da die politischen Entscheidungsträger Anzeichen für einen positiven Lohn-Preis-Zyklus feststellten, der die Inflation aufrechterhält und die Voraussetzungen für Japans erste Zinserhöhung seit 17 Jahren schafft.
