Die Vienna Insurance Group AG (WBAG:VIG) hat am 29. November 2020 den Kaufvertrag über den Erwerb des Versicherungs-, Pensions- und Vermögensverwaltungsgeschäfts von Aegon N.V. (ENXTAM:AGN) für 830 Millionen Euro unterzeichnet. Die VIG wird die Nichtlebens- und Lebensversicherungsgesellschaften von Aegon sowie die Pensionsfonds, die Vermögensverwaltung und die Dienstleistungsunternehmen in Ungarn, Polen, Rumänien und der Türkei übernehmen. Der Erlös der Transaktion entspricht einem Vielfachen des 2,6-fachen des Buchwerts am 30. Juni 2020. Der gesamte zugrunde liegende Nettogewinn der Geschäftsbereiche von Aegon impliziert ein Transaktionsmultiplikator vom 15-fachen des zugrunde liegenden Nettogewinns. Im Jahr 2019 wird das Versicherungs-, Renten- und Vermögensverwaltungsgeschäft von Aegon N.V. einen Nettogewinn von etwa 50 Mio. c erzielen. Die Transaktion steht unter dem Vorbehalt der notwendigen regulatorischen und wettbewerbsrechtlichen Genehmigungen. Mit Stand vom 6. April 2021 hat das ungarische Innenministerium die Transaktion abgelehnt. Am 16. Juli 2021 hat die Vienna Insurance Group AG den Kauf des Versicherungsgeschäfts der niederländischen Aegon NV in den Ländern Zentral- und Osteuropas bei der Europäischen Kommission (EK) zur Genehmigung eingereicht. Die Kommission hat den 20. August als vorläufige Frist festgelegt, um zu entscheiden, ob sie die Übernahme genehmigt oder eine eingehende Prüfung einleitet. Ab dem 12. August 2021 hat die Europäische Kommission entschieden, die kartellrechtliche Genehmigung für die Übernahme der Geschäfte von Aegon zu erteilen. Zum Zeitpunkt der Befüllung am 12. August 2021 hat die Vienna Insurance Group bereits die Genehmigung der türkischen Wettbewerbsbehörde erhalten. Die Vienna Insurance Group ist dabei, alle Genehmigungen der zuständigen nationalen Behörden zu erhalten. Am 21. September 2021 hat das Budapester Stadtgericht die gemeinsame Berufung gegen die Entscheidung des ungarischen Innenministeriums, die Übernahme des Geschäfts der Aegon N.V. (ENXTAM:AGN) durch die Vienna Insurance Group AG (WBAG:VIG) zu blockieren, zurückgewiesen. Die Parteien der Transaktion werden innerhalb der nächsten 30 Tage vor dem Obersten Ungarischen Gerichtshof dagegen klagen. Die Europäische Kommission hat am 29. Oktober 2021 angekündigt, eine Untersuchung einzuleiten, um zu prüfen, ob die Entscheidung Ungarns, ein Veto gegen die Übernahme der ungarischen Tochtergesellschaften von Aegon durch VIG einzulegen, einen Verstoß gegen die Fusionskontrollverordnung der Europäischen Union darstellt. Unabhängig von diesen Entwicklungen setzt die VIG ihren konstruktiven Dialog mit dem ungarischen Finanzministerium fort, um Möglichkeiten für einen positiven Abschluss der Akquisition zu klären. Am 21. Januar 2022 erklärte die Europäische Kommission, Ungarn habe gegen EU-Recht verstoßen, als es den Kauf des lokalen Versicherungsgeschäfts des niederländischen Versicherers Aegon NV (AMS:AGN) durch die Vienna Insurance Group AG (VIE:VIG) blockierte. Der Abschluss der Transaktion wird für die zweite Hälfte des Jahres 2021 erwartet. Der Erlös wird Aegon zufließen und die finanzielle Flexibilität von Aegon erhöhen, um seine strategischen Prioritäten, einschließlich des Schuldenabbaus, umzusetzen. Die ungarischen Behörden haben die Transaktion genehmigt. Am 23. März 2022 hat die Vienna Insurance Group AG die Übernahme des ungarischen Geschäfts von Aegon abgeschlossen. Mit Wirkung vom 21. April 2022 hat die Vienna Insurance Group AG die Übernahme der Aegon Türkiye abgeschlossen. Alle Genehmigungen für die Übernahme des verbleibenden CEE-Geschäfts von Aegon mit Gesellschaften in Polen, Rumänien und der Türkei wurden beantragt. Die Zustimmung der lokalen Behörden steht noch aus. Zum 1. Juni 2023 hat die Vienna Group die Übernahme des Polen- und Rumäniengeschäfts von Aegon abgeschlossen.

JPMorgan Chase & Co. fungierte als Finanzberater für Aegon N.V. Die österreichische Niederlassung der HSBC Holdings plc fungierte als Finanzberater der Vienna Insurance Group AG. Ernst & Young Transaction Advisory Services B.V. fungierte als Finanzberater für Aegon N.V. Horst Ebhardt, Markus Bruckmüller, Hartwig Kienast, Robert Wagner, Christine Siegl, Janos Toth, Melinda Pelikan, Barnabas Buzasi, Jacek Michalski, Maciej Olszewski, Ileana Glodeanu, Anca Jurcovan, Adelina Iftime-Blagean, Mircea Ciocirlea, Flaviu Nanu, Jaap Stoop, Joost Kloosterman, Larissa Silverentand, Roderick Watson, Pieternel Verhoeven-van den Brink, Togan Turan und Nazli Bezirci von Wolf Theiss waren als Rechtsberater der Vienna Insurance tätig. Tomasz Ochrymowicz, Marcin Piskorski, Zsolt Vajda, Ionut Vasilescu und Radu Dumitrescu von Deloitte fungierten als Finanz-, Steuer- und Due-Diligence-Berater der Vienna Insurance. Nazli Bezirci, Togan Turan von Paksoy fungierten als Rechtsberater der Vienna Insurance. Brechje van der Velden, Katinka Middelkoop, Tim Stevens, Yvo de Vries, Rens Bondrager, Tjarda van der Vijver von Allen & Overy fungierten als Rechtsberater von Aegon. Katinka Middelkoop, Mihai Ristici und Roxana Ionescu von RTPR waren als Rechtsberater für Aegon tätig.

Die Vienna Insurance Group AG (WBAG:VIG) hat am 1. Juni 2023 das Versicherungs-, Pensions- und Vermögensverwaltungsgeschäft von Aegon N.V. (ENXTAM:AGN) übernommen.