USINAS SIDERURGICAS DE MINAS GERAIS S.A. - USIMINAS

Finanzen Usinas Siderurgicas de Minas Gerais S.A. - Usiminas

Aktien

924256

BRUSIMACNPA6

USIM5

Stahl

Markt geschlossen - Sao Paulo Andere Börsenplätze 22:07:36 25.04.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
8,49 ^BRL	-19,68 %		-14,59 %	-8,61 %

23.04.	Brasilien legt Importquoten und Steuern für 11 Stahlerzeugnisse fest	RE
23.04.	Transcript : Usinas Siderúrgicas de Minas Gerais S.A., Q1 2024 Earnings Call, Apr 23, 2024

Bewertung

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktwert ¹	11.946	18.725	18.200	8.990	11.373	10.100	-	-
Unternehmenswert ¹	15.135	20.771	17.480	10.120	11.373	10.598	10.912	9.792
KGV	52,8 x	25,2 x	1,95 x	5,19 x	7,81 x	8,13 x	6,35 x	6,26 x
Rendite	0,42 %	0,9 %	-	4,59 %	-	2,12 %	2,89 %	3,59 %
Marktkapitalisierung / Umsatz	0,8 x	1,16 x	0,54 x	0,28 x	0,41 x	0,33 x	0,39 x	0,38 x
Unternehmenswert / Umsatz	1,01 x	1,29 x	0,52 x	0,31 x	0,41 x	0,35 x	0,42 x	0,37 x
Unternehmenswert / EBITDA	7,67 x	6,5 x	1,63 x	2,06 x	6,48 x	3,92 x	2,96 x	2,56 x
Unternehmenswert / FCF	11,4 x	6,95 x	4,47 x	-9,83 x	-	8,55 x	11,5 x	16,2 x
FCF Yield	8,76 %	14,4 %	22,4 %	-10,2 %	-	11,7 %	8,67 %	6,18 %
Price to Book	0,83 x	1,21 x	0,86 x	0,38 x	-	0,43 x	0,41 x	0,39 x
Anz. der Aktien (in Tausend)	1.229.501	1.229.735	1.230.619	1.230.943	1.230.943	1.230.943	-	-
Referenzkurs ²	9,510	14,61	15,16	7,160	9,290	8,490	8,490	8,490
Datum der Veröffentlichung	14.02.20	12.02.21	11.02.22	10.02.23	09.02.24	-	-	-

¹BRL in Millionen²BRL

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Umsatz ¹	14.949	16.088	33.737	32.471	27.638	30.155	26.108	26.709
EBITDA ¹	1.973	3.194	10.727	4.905	1.754	2.705	3.681	3.823
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	981,2	2.193	11.272	2.445	799,4	1.255	2.467	2.641
Umsatzrendite	6,56 %	13,63 %	33,41 %	7,53 %	2,89 %	4,16 %	9,45 %	9,89 %
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	442,7	1.846	12.336	3.279	1.166	1.927	2.701	2.879
Nettoergebnis ¹	213,3	672,8	9.071	1.616	1.391	1.206	1.612	1.654
Nettomarge	1,43 %	4,18 %	26,89 %	4,98 %	5,03 %	4 %	6,17 %	6,19 %
Gewinn pro Aktie ²	0,1800	0,5800	7,780	1,380	1,190	1,044	1,338	1,357
Free Cash Flow ¹	1.326	2.991	3.907	-1.030	-	1.239	946	604,7
FCF-Marge N	8,87 %	18,59 %	11,58 %	-3,17 %	-	4,11 %	3,62 %	2,26 %
FCF Conversion (EBITDA)	67,19 %	93,65 %	36,42 %	-	-	45,81 %	25,7 %	15,82 %
FCF Conversion (Nettoergebnis)	621,57 %	444,52 %	43,07 %	-	-	102,74 %	58,7 %	36,55 %
Dividende pro Aktie ²	0,0395	0,1319	-	0,3288	-	0,1800	0,2453	0,3046
Datum der Veröffentlichung	14.02.20	12.02.21	11.02.22	10.02.23	09.02.24	-	-	-

¹BRL in Millionen²BRL

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2021 Q4	2022 Q1	2022 Q2	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4
Umsatz ¹	8.049	7.845	8.531	8.434	7.660	7.255	6.887	6.714	6.781	6.223	6.414	6.675	6.505
EBITDA ¹	1.839	1.560	1.930	835,6	579,1	782,8	366,4	-19,91	624,6	416	709	1.013	1.029
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	2.178	1.295	1.661	577,4	-1.088	495,4	68,32	-244,7	373,2	131	391,1	659,1	737,5
Umsatzrendite	27,05 %	16,51 %	19,47 %	6,85 %	-14,2 %	6,83 %	0,99 %	-3,64 %	5,5 %	2,11 %	6,1 %	9,87 %	11,34 %
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	2.541	1.832	1.469	812,8	-834,7	733,9	335,9	-342,5	438,5	-24,66	404,9	711,8	728,7
Nettoergebnis ¹	2.408	1.191	889,3	517	-982,1	474,1	254,2	-212	874,6	14,38	222,5	436,1	446,2
Nettomarge	29,92 %	15,19 %	10,42 %	6,13 %	-12,82 %	6,54 %	3,69 %	-3,16 %	12,9 %	0,23 %	3,47 %	6,53 %	6,86 %
Gewinn pro Aktie ²	2,590	0,9300	0,6900	0,4000	-0,8500	0,3700	0,2000	-0,1700	0,7500	0,0100	0,1885	0,3370	0,3826
Dividende pro Aktie ²	-	-	-	-	0,3288	-	-	-	-	-	0,2825	-	-
Datum der Veröffentlichung	11.02.22	20.04.22	29.07.22	28.10.22	10.02.23	20.04.23	28.07.23	27.10.23	09.02.24	23.04.24	-	-	-

¹BRL in Millionen²BRL

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuld ¹	3.189	2.046	-	1.130	-	498	813	-
Nettoliquidität ¹	-	-	720	-	-	-	-	308
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	1,617 x	0,6406 x	-	0,2304 x	-	0,1842 x	0,2208 x	-
Free Cash Flow ¹	1.326	2.991	3.907	-1.030	-	1.239	946	605
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	1,5 %	4,65 %	40,2 %	7,22 %	-	2,81 %	5,26 %	5,88 %
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	0,8 %	2,39 %	26,1 %	3,99 %	-	2,45 %	3,53 %	3,99 %
Aktiva ¹	26.658	28.150	34.717	40.458	-	49.234	45.621	41.460
Buchwert je Aktie ²	11,40	12,10	17,70	18,80	-	19,70	20,60	21,60
Cash Flow pro Aktie ²	1,600	3,240	4,540	0,8100	-	3,190	2,610	2,380
Capex ¹	646	769	1.390	2.027	-	1.692	2.001	1.876
Capex / Umsatz	4,32 %	4,78 %	4,12 %	6,24 %	-	5,61 %	7,67 %	7,02 %
Datum der Veröffentlichung	14.02.20	12.02.21	11.02.22	10.02.23	09.02.24	-	-	-

¹BRL in Millionen²BRL

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für Usinas Siderurgicas de Minas Gerais S.A. - Usiminas

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

B+

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

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Durchschnittl. Empfehlung

AUFSTOCKEN

Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

8,49 BRL

Mittleres Kursziel

11,13 BRL

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

+31,11 %

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Quartalsgewinne - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor Stahl - Andere

	% 1. Jan.	Kap.
USINAS SIDERURGICAS DE MINAS GERAIS S.A. - USIMINAS	-8,61 %	1,95 Mrd.
NUCOR CORPORATION	+1,06 %	42,21 Mrd.
TATA STEEL LIMITED	+20,39 %	25,12 Mrd.
POSCO HOLDINGS INC.	-21,42 %	21,68 Mrd.
NIPPON STEEL CORPORATION	+6,72 %	20,31 Mrd.
ARCELORMITTAL	-8,32 %	20,66 Mrd.
STEEL DYNAMICS, INC.	+12,64 %	21,01 Mrd.
JFE HOLDINGS, INC.	+7,02 %	9,48 Mrd.
CLEVELAND-CLIFFS INC.	-10,72 %	8,67 Mrd.
UNITED STATES STEEL CORPORATION	-23,60 %	8,36 Mrd.

Stahl - Andere