Sanofi (ENXTPA:SAN) hat ein Angebot zum Erwerb von 97,023% der Anteile an Provention Bio, Inc. (NasdaqGS:PRVB) am 14. Februar 2023 abgegeben. Sanofi hat eine Vereinbarung zur Übernahme von 97,023% der Anteile an Provention Bio, Inc. für $2,2 Milliarden am 12. März 2023 getroffen. Gemäß den Bedingungen der Fusionsvereinbarung wird Sanofi ein Barangebot zum Erwerb aller ausstehenden Aktien von Provention Bio, Inc. für $25 pro Aktie in bar unterbreiten, was einem Gesamtwert des Eigenkapitals von etwa $2,9 Milliarden entspricht. Alle ausstehenden Aktien von Provention Bio, Inc., die im Rahmen des Übernahmeangebots nicht angedient werden, werden in das Recht umgewandelt, die gleichen $25 pro Aktie in bar zu erhalten, die den Aktionären von Provention Bio, Inc. im Rahmen des Übernahmeangebots angeboten werden. Sanofi plant, die Transaktion aus vorhandenen Barmitteln zu finanzieren. Falls die Transaktion von Provention beendet wird, zahlt Provention unter bestimmten Umständen eine Ablösesumme von 100 Millionen US-Dollar an Sanofi. Wird die Transaktion von Sanofi unter bestimmten Umständen abgebrochen, zahlt Sanofi an Provention eine Abfindungszahlung in Höhe von 158 Millionen US-Dollar.

Der Vollzug des Übernahmeangebots unterliegt den üblichen Abschlussbedingungen, einschließlich der Andienung einer Anzahl von Aktien von Provention Bio, Inc., die zusammen mit den Aktien, die sich bereits im Besitz von Sanofi oder mit Sanofi verbundenen Unternehmen befinden, mindestens die Mehrheit der ausstehenden Aktien von Provention Bio, Inc. ausmacht, des Ablaufs oder der Beendigung der Wartezeit gemäß dem Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act von 1976 und anderer üblicher Bedingungen. Der Vollzug des Angebots ist nicht an eine Finanzierungsbedingung geknüpft. Die Vorstände von Provention und Sanofi haben die Transaktion einstimmig genehmigt. Ab dem 10. April 2023 verlängert Sanofi das Übernahmeangebot bis zum 26. April 2023. Am 26. April 2023 ist die für die Übernahme geltende Wartefrist gemäß dem Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act von 1976 in der jeweils gültigen Fassung abgelaufen. Der Abschluss der Übernahme wird für das zweite Quartal 2023 erwartet.

PJT Partners fungierte als exklusiver Finanzberater und Annemargaret Connolly, Heather A. Viets, Jeffrey D. Osterman, Joe Pari, John E. Scribner, John O'Loughlin, Michael J. Aiello, Olivia J. Greer, Paul J. Wessel, Regina Readling, Sachin Kohli, Timothy C. Welch, Katie Thomas (Simmonds), Michael C. Naughton, Nathan Cunningham, Kane Wishart, Rebecca Sivitz von Weil, Gotshal & Manges LLP fungierten als Rechtsberater für Sanofi. BofA Securities, Inc. und Centerview Partners LLC fungierten als Finanzberater und Mike McFalls, Ruchit Patel, Renata Ferrari, Lee Allison, Ama Adams, Dan McCaughey, Bil Davidson, Amanda Austin, Lincoln Tsang, Gregg Galardi, Cristine Schwarzman, Jay Kim, Christa Sanchez, Emerson Siegle, Dervla Broderick, Kevin Angle, Christine Joyce, Suni Sreepada und Thomas Danielski von Ropes & Gray LLP fungierten als Rechtsberater für Provention Bio, Inc. BofA Securities, Inc. und Centerview Partners LLC fungierten als Fairness Opinion Provider für Provention Bio. Innisfree M&A Incorporated agierte als Informationsagent für Sanofi. Continental Stock Transfer & Trust Company agierte als Transferagent für Sanofi.

Sanofi (ENXTPA:SAN) hat die Übernahme von 97,023% der Anteile an Provention Bio, Inc. (NasdaqGS:PRVB) am 26. April 2023 abgeschlossen. Die Mindestandienungsbedingung und alle anderen Bedingungen des Angebots wurden erfüllt, und am 27. April 2023 hat Sanofi alle gültig angedienten und nicht gültig zurückgezogenen Aktien zur Zahlung angenommen und wird sie unverzüglich bezahlen. Im Zusammenhang mit der Fusion wurden alle Aktien von Provention Bio, die im Rahmen des Übernahmeangebots nicht gültig angedient wurden, in das Recht umgewandelt, die gleichen 25 US-Dollar pro Aktie in bar zu erhalten, ohne Zinsen darauf und abzüglich aller anwendbaren Quellensteuern, die gezahlt worden wären, wenn diese Aktien im Rahmen des Übernahmeangebots gültig angedient worden wären. Ab dem 27. April 2023 werden die Stammaktien von Provention Bio nicht mehr am NASDAQ Global Select Stock Market gehandelt.