Rom arbeitet daran, das im Juni ausgelaufene "GACS"-System zu erneuern und gleichzeitig die Bedingungen zu verschärfen, unter denen der Staat Investoren, die faule Bankkredite in Form von Wertpapieren kaufen, Garantien gewährt.

Die Gespräche mit Brüssel sind sehr weit fortgeschritten und die Bedingungen sind größtenteils vereinbart worden, sagten die vier mit der Angelegenheit vertrauten Quellen gegenüber Reuters.

Die EU prüft solche Maßnahmen, um sicherzustellen, dass sie mit den Beihilfevorschriften der EU übereinstimmen.

Die Gespräche, die ursprünglich bis Ende 2022 abgeschlossen sein sollten, sind langsamer als erwartet vorangeschritten, so dass die Banken nicht in der Lage waren, die Regelung für ihre Sanierungsmaßnahmen für faule Kredite zum Jahresende zu nutzen.

Die Verlängerung kommt zu einem Zeitpunkt, an dem sich der Bankensektor auf einen Anstieg der Zahlungsausfälle bei Unternehmen vorbereitet, da die Kreditnehmer mit steigenden Zinssätzen zu kämpfen haben.

Rom hat die Regelung geändert, um sie für die Banken weniger großzügig zu gestalten und den Schutz für die Steuerzahler zu erhöhen, so dass diese nicht mehr so leicht auf den Kosten sitzen bleiben.

Unter den neuen Bedingungen, die mit der EU vereinbart wurden, würde die Regelung 80 % statt 100 % der am wenigsten risikoreichen Tranche in Verbriefungsgeschäften für faule Kredite abdecken, sagten die Quellen.

Das Finanzministerium hatte auch erwogen, den Schwellenwert für die Bonität der vorrangigen Tranche zu erhöhen, um sich für die GACS-Garantien zu qualifizieren, lässt ihn aber unverändert, sagte eine der Quellen.

Italien hat eine Verlängerung der Regelung um zwei Jahre beantragt, mit der Option, sie danach um weitere 12 Monate zu verlängern, sagte die Quelle und wies darauf hin, dass die EU in dieser Angelegenheit noch nicht entschieden habe.

Seit seiner Einführung im Jahr 2016 hat das GACS-System italienische Banken von 117 Milliarden Euro (127 Milliarden Dollar) an uneinbringlichen Forderungen befreit, indem es die Auswirkungen von Veräußerungen auf ihre Gewinne abgemildert hat.

Zum 30. Juni beliefen sich die GACS-gesicherten Anleihen auf 0,7% der italienischen Wirtschaftsleistung oder fast 14 Milliarden Euro, wie Daten des Finanzministeriums im November zeigten.

Italien hatte die GACS-Bedingungen bereits 2019 verschärft, indem es das Mindestrating der vorrangigen Tranche anhob und Mechanismen einführte, um Inkassounternehmen dazu zu bringen, sich an die Geschäftspläne zu halten.

(1 Dollar = 0,9177 Euro)