Diese Ansicht wurde durch die Daten vom Donnerstag gestützt, die zeigten, dass die Zahl der Amerikaner, die neue Anträge auf Arbeitslosenunterstützung stellten, auf den höchsten Stand seit über 1-1/2 Jahren gestiegen ist.
An der Wall Street stieg der S&P 500 um 0,62%, der Dow Jones Industrial Average legte um 0,5% zu und der Nasdaq Composite stieg um 1,02%.
Der paneuropäische Benchmark-Index STOXX 600 blieb unverändert, während die asiatischen Märkte über Nacht schwächelten. Der MSCI-Index für die asiatisch-pazifischen Aktien außerhalb Japans stieg nur um 0,1%. Dank der Gewinne an der Wall Street stieg der breiteste MSCI-Index für Weltaktien um 0,51% und erreichte damit ein 13-Monats-Hoch.
"Für die Risikomärkte stellt sich letztlich die Frage, ob die Fed am kommenden Mittwoch eine weitere Zinserhöhung vornehmen wird oder ob sie die Zinsen nach einer unaufhörlichen Zinserhöhung endlich auf Eis legen wird", sagte Stephen Innes, Managing Partner bei SPI Asset Management.
Nach den jüngsten Äußerungen der Fed-Führung zu urteilen, hat die US-Notenbank gezeigt, dass sie im Moment eine Pause bei den Zinserhöhungen bevorzugt.
Der Markt für Staatsanleihen schien dem zuzustimmen, denn die Renditen fielen aufgrund der Befürchtung, dass der sprunghafte Anstieg der neuen Anträge auf Arbeitslosenunterstützung in den USA auf eine mögliche Rezession hindeuten könnte.
Die Rendite der zweijährigen Treasury-Anleihen, ein Barometer für die Einschätzung der künftigen Fed-Politik, sank auf 4,5085%, während die Rendite der 10-jährigen Benchmark-Anleihen auf 3,712% zurückging.
Der Spread der Renditekurve für zwei- und 10-jährige Staatsanleihen lag bei -79,6 Basispunkten. Eine inverse Kurve, bei der Schulden mit kürzerer Laufzeit mehr Rendite abwerfen als Schulden mit längerer Laufzeit, gilt als Vorbote einer Rezession.
Gleichzeitig warnten einige Analysten davor zu glauben, dass die Zinserhöhungen vorbei sind.
In einer fast identischen Situation wie bei der überraschenden Zinserhöhung in Australien in dieser Woche überraschte Kanada die Märkte am Mittwoch mit einer Zinserhöhung auf ein 22-Jahres-Hoch von 4,75 % aufgrund einer überhitzten Wirtschaft und einer hartnäckig hohen Inflation.
"Das Hauptthema bei allem, was da draußen passiert, ist der Ausverkauf von Anleihen und die Erkenntnis, dass die Pause (in den Zinserhöhungszyklen der Zentralbanken) nicht das Ende bedeutet", sagte Kit Juckes, Stratege bei Societe Generale.
"Wir bewerten die Zinserwartungen definitiv höher", fügte er hinzu und erklärte, dass die Händler auch die seit langem vertretene Ansicht in Frage stellten, dass die Fed ihren Zinserhöhungszyklus deutlich vor der Europäischen Zentralbank beenden würde.
Die Fed, die EZB und die Bank of Japan haben in der nächsten Woche alle Zinsentscheidungen zu treffen, was die meisten Händler dazu veranlasst, sich vor größeren Käufen oder Verkäufen zurückzuhalten.
Niedrigere Treasury-Renditen belasteten den Dollar, der um 0,69% fiel, nachdem er letzte Woche ein Dreimonatshoch erreicht hatte. Im letzten Monat hat der Dollar gegenüber den anderen führenden Währungen der Welt um mehr als 2,5% zugelegt.
Die Märkte rechnen mit einer 64%igen Chance, dass die Fed in der nächsten Woche die Hände in den Schoß legt, verglichen mit 78% am Vortag, wie das CME FedWatch-Tool zeigt. Die meisten Händler erwarten jedoch eine Anhebung um 25 Basispunkte im Juli.
BEDARFSVOLLE ZEITEN
Japans Yen legte um 0,9% auf 138,93 pro Dollar zu, nachdem revidierte Daten zeigten, dass die Wirtschaft im Januar-März stärker gewachsen ist als ursprünglich angenommen.
Der Euro stieg um 0,78% wieder über die Marke von $1,07, während der kanadische Dollar die Gewinne aus der überraschenden Zinserhöhung der Bank of Canada konsolidierte.
"Die RBA und die Bank of Canada haben die Katze ein wenig aus dem Sack gelassen", sagte CMC Markets-Stratege Michael Hewson. "Die Zinssenkungen werden neu bewertet. Sie werden vom Ende dieses Jahres ins nächste Jahr verschoben."
An den Rohstoffmärkten gab der Ölpreis nach. Sowohl die Brent- als auch die US-Rohöl-Futures fielen im Tagesverlauf um mehr als 1,5% auf 75,63 $ bzw. 70,97 $ pro Barrel. Händler sagten, ein unerwartet starker Anstieg der US-Benzinbestände habe Sorgen um die Nachfrage geweckt.
Der Goldpreis stabilisierte sich nach einem Rückgang von 1% in der vorangegangenen Sitzung, wobei der Spot-Goldpreis um 1,3% auf $1.964,08 je Unze stieg.
An den Schwellenmärkten sank die türkische Lira auf ein weiteres Rekordtief. Die Lira stürzte am Mittwoch um 7% ab, da es Anzeichen dafür gab, dass die neu gewählte Regierung von Tayyip Erdogan die seit 18 Monaten verfolgte Strategie, die Währung an der kurzen Leine zu halten, aufgeben würde.
