Der Ölpreis gab weiter nach, nachdem eine Reihe schwacher Wirtschaftsdaten ein düsteres Bild zeichnete, das die Ölnachfrage belasten könnte. Die Sorge, dass der Krieg zwischen Israel und der Hamas zu einem größeren Konflikt in der rohstoffexportierenden Region eskalieren könnte, rückte in den Hintergrund.
Der US-Dollar legte zu, während der Bitcoin, der am Montag mit einem Plus von 10,2% den größten Tagesanstieg seit einem Jahr verzeichnete, um weitere 6% stieg.
An der Wall Street sorgten positive Prognosen von Verizon, Coca-Cola und anderen Unternehmen dafür, dass der Optimismus über die Gesundheit der amerikanischen Unternehmen angesichts einer sich abschwächenden Wirtschaft und höherer Inflation zunahm. Der Dow Jones Industrial Average stieg um 0,5%, der S&P 500 gewann 0,5% und der Nasdaq Composite legte um 0,6% zu.
Der MSCI All-World-Index stieg um 0,4% und verzeichnete damit den ersten Tagesanstieg seit dem 17. Oktober, während der Index der asiatisch-pazifischen Aktien außerhalb Japans über ein Jahrestief stieg.
Die US-Konjunktur hat im Oktober zugelegt, während sich die Produktion in der Eurozone überraschend verschlechtert hat, wie Umfragen am Dienstag zeigten.
Sameer Samana, Senior Global Market Strategist bei Wells Fargo Investment Institute, sagte, dass die jüngsten Wirtschaftsdaten darauf hindeuten, dass Teile Europas, insbesondere Deutschland, auf eine Rezession zusteuern könnten, während die US-Daten besser als erwartet waren.
"Die Geopolitik und die Politik hängen weiterhin über den Märkten, aber es ist schwer zu sagen, in welche Richtung sie ausbrechen werden", schrieb Samana. "Wir würden sowohl bei Aktien als auch bei festverzinslichen Wertpapieren weiterhin defensiv agieren, während wir auf eine bessere Gelegenheit warten, Risiken einzugehen.
Der STOXX 600 legte um 0,44% zu, wobei Rückgänge bei Bankaktien wie Barclays durch Gewinne bei Titeln wie dem Luxuskonzern LVMH und dem Schweizer Computerhersteller Logitech ausgeglichen wurden.
Die Anleger rechnen nicht damit, dass die Europäische Zentralbank bei ihrer Sitzung in dieser Woche die Zinssätze anheben wird, sind aber dennoch darauf vorbereitet, dass die Kreditkosten noch lange Zeit hoch bleiben werden.
"Das drohende Schreckgespenst der Inflation wird immer imposanter, insbesondere angesichts des jüngsten starken Anstiegs der Ölpreise", sagte Gary Dugan, Chief Investment Officer von Dalma Capital.
"Wenn die Ölpreise für den Rest des Jahres 2023 und bis ins Jahr 2024 auf diesem Niveau bleiben, könnte dies der Weltwirtschaft einen weiteren Inflationsschub bescheren."
DER 5%-CLUB
Die weltweiten Anleiherenditen sind in den letzten Wochen in die Höhe geschnellt, was zum Teil auf die wachsende Überzeugung zurückzuführen ist, dass die Zentralbanken bis weit ins Jahr 2024 keinen Spielraum für Zinssenkungen haben werden.
Der Anstieg der Renditen der 10-jährigen Treasury-Note auf 5% am Montag spiegelt diese Überzeugung wider. Die 10-jährige Anleihe rentierte zuletzt bei 4,848% und blieb damit im Tagesverlauf wenig verändert.
Der CEO von BlackRock, Larry Fink, sagte, er glaube, dass die Zinsen in den USA angesichts des Umfangs der fiskalischen Anreize, die in eine bereits robuste Wirtschaft fließen, und des robusten Lohnwachstums noch länger höher bleiben würden.
"Ich glaube, dass die Federal Reserve die Zinsen weiter anheben muss, was wahrscheinlich bedeutet, dass wir bis 2025 eine weiche Landung haben werden. Wir könnten auch eine harte Landung haben. Das ist die einzige Möglichkeit, die ich sehe, um diese Entwicklung zu stoppen. Aber ich rechne nicht damit, dass dies in absehbarer Zeit der Fall sein wird", sagte Fink bei einem Treffen von führenden Finanzpolitikern in Riad.
Die Aufmerksamkeit der Anleger wird sich in dieser Woche auf die Gewinne hochkarätiger Unternehmen richten, darunter Microsoft , die Facebook-Muttergesellschaft Meta Platforms und Amazon , sowie auf eine Reihe von Wirtschaftsdaten im Vorfeld der Fed-Sitzung vom 31. Oktober bis 1. November.
Die Daten zum Bruttoinlandsprodukt für das dritte Quartal am Donnerstag sowie der Bericht über die persönlichen Konsumausgaben (PCE), der bevorzugte Inflationsindikator der US-Notenbank, am Freitag könnten die mittelfristigen Erwartungen für die US-Zinsen beeinflussen.
Am Devisenmarkt legte der Dollar gegenüber einem Währungskorb um 0,6% zu und machte damit den Rückgang vom Montag um 0,5% wieder wett.
Der Yen hielt sich gegenüber dem Dollar stabil, lag aber nicht allzu weit von 150 pro Dollar entfernt - ein Niveau, das nach Ansicht der Märkte die japanischen Behörden dazu veranlassen könnte, zu intervenieren, um die Währung zu stützen.
"Wir sind der Meinung, dass die derzeitige Dollarschwäche eine Korrektur darstellt", schreiben die Strategen von Brown Brothers Harriman & Co in einer Notiz. "Abgesehen von den aktuellen Geräuschen im Zusammenhang mit den dovishen Kommentaren der Fed hat sich nichts Grundlegendes geändert und wir sehen keinen Grund zu der Annahme, dass der Aufwärtstrend des Dollars beendet ist."
Bei den Kryptowährungen stieg der Bitcoin auf ein 18-Monats-Hoch, da Spekulationen über die Möglichkeit eines börsengehandelten Fonds für Begeisterung sorgten und Leerverkäufer dazu veranlassten, ihre Positionen aufzugeben. Die weltweit größte Kryptowährung gab leicht nach und stieg auf 33.853 $, was einem Anstieg von etwa 6% entspricht.
Die Ölpreise weiteten ihre Verluste nach dem Rückgang vom Montag aus, nachdem eine Reihe von Wirtschaftsdaten aus Deutschland, der weiteren Eurozone und Großbritannien ein düsteres Bild zeichneten, das die Ölnachfrage belasten könnte. Der Preis für Rohöl aus den USA sank um 2% auf $83,74 pro Barrel und der Preis für Brent lag bei $88,07, ebenfalls ein Minus von 2% im Tagesverlauf.
Der Goldpreis legte um 0,2% auf $1.976 je Unze zu.
