Die 3M Company (NYSE:MMM) gab ihre Absicht bekannt, ihren Geschäftsbereich Health Care auszugliedern. Dadurch entstehen zwei erstklassige börsennotierte Unternehmen, die gut positioniert sind, um ihre jeweiligen Wachstumspläne zu verfolgen. Das neue 3M wird ein weltweit führender Innovator im Bereich Materialwissenschaften bleiben, der Kunden in einer Reihe von Industrie- und Verbrauchermärkten bedient, und Health Care wird ein weltweit führendes diversifiziertes Unternehmen im Bereich Gesundheitstechnologie sein, das sich auf Wundversorgung, IT im Gesundheitswesen, Mundpflege und Biopharma-Filtration konzentriert. Es wird derzeit erwartet, dass Health Care mit einem Nettoverschuldungsgrad von etwa 3,0x – 3,5x EBITDA ausgegliedert wird und für einen raschen Schuldenabbau positioniert ist.

Darüber hinaus erwartet New 3M, einen Anteil von 19,9% an Health Care zu behalten, der im Laufe der Zeit veräußert werden soll. Die Abspaltung soll für Zwecke der US-Bundeseinkommensteuer steuerfrei sein. Das Unternehmen geht davon aus, dass die Transaktion bis zum Jahresende 2023 abgeschlossen sein wird.

Die Transaktion steht unter dem Vorbehalt der Erfüllung der üblichen Bedingungen, einschließlich der endgültigen Zustimmung des 3M Board of Directors, der Einreichung und Wirksamkeit eines Form 10 Registration Statement bei der U.S. Securities and Exchange Commission, des Erhalts eines Steuergutachtens, des Erhalts eines Private Letter Rulings des Internal Revenue Service, des zufriedenstellenden Abschlusses der Finanzierung und des Erhalts anderer behördlicher Genehmigungen. Die Goldman Sachs Group, Inc. (NYSE:GS) (Goldman Sachs & Co) und PJT Partners Inc. (NYSE:PJT) fungieren als Finanzberater und Wachtell, Lipton, Rosen & Katz als Rechtsberater bei der Abspaltung des Geschäftsbereichs Health Care von 3M.