Finanzen Meridian Energy Limited

Aktien

MEL

NZMELE0002S7

MEL

Elektrizität

Schlusskurs New Zealand S.E. Andere Börsenplätze 00:00:00 24.04.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
5,925 ^NZD	+0,17 %		+1,46 %	+6,95 %

16.04.	Neuseeländische Aktien fallen aufgrund von Inflationsbefürchtungen; Auckland International Airport fällt trotz positiver März-Daten leicht	MT
16.04.	Transcript : Meridian Energy Limited, Q3 2024 Operating Results Call, Apr 16, 2024

Bewertung

Steuerjahr: Juni	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktwert ¹	12.173	12.326	13.656	12.063	14.466	15.337	-	-
Unternehmenswert ¹	13.479	13.839	15.281	12.910	15.698	16.583	16.558	16.487
KGV	36 x	69,7 x	31,9 x	18,1 x	151 x	43,9 x	34,6 x	28,8 x
Rendite	4,48 %	3,51 %	3,17 %	3,72 %	3,2 %	3,24 %	3,71 %	4,03 %
Marktkapitalisierung / Umsatz	3,49 x	3,62 x	3,18 x	3,26 x	4,49 x	3,45 x	3,43 x	3,35 x
Unternehmenswert / Umsatz	3,86 x	4,06 x	3,56 x	3,49 x	4,87 x	3,73 x	3,71 x	3,6 x
Unternehmenswert / EBITDA	16,1 x	16,2 x	21 x	18,2 x	20 x	19,2 x	16,2 x	14,4 x
Unternehmenswert / FCF	23,8 x	24,6 x	43 x	44,7 x	87,2 x	30,3 x	33,9 x	25,8 x
FCF Yield	4,2 %	4,06 %	2,32 %	2,24 %	1,15 %	3,3 %	2,95 %	3,87 %
Price to Book	2,23 x	2,42 x	2,61 x	2,18 x	2,42 x	2,56 x	2,55 x	2,53 x
Anz. der Aktien (in Tausend)	2.562.743	2.562.535	2.562.114	2.577.566	2.583.169	2.588.594	-	-
Referenzkurs ²	4,750	4,810	5,330	4,680	5,600	5,925	5,925	5,925
Datum der Veröffentlichung	25.08.19	25.08.20	24.08.21	23.08.22	28.08.23	-	-	-

¹NZD in Millionen²NZD

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: Juni	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Umsatz ¹	3.491	3.405	4.296	3.703	3.222	4.449	4.465	4.578
EBITDA ¹	838	854	729	709	783	862,8	1.025	1.145
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	562	542	426	416	489	557,2	705,1	820,4
Umsatzrendite	16,1 %	15,92 %	9,92 %	11,23 %	15,18 %	12,53 %	15,79 %	17,92 %
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	472	239	595	625	126	492,2	615,3	754,9
Nettoergebnis ¹	339	176	428	664	95	345,9	442,5	535,1
Nettomarge	9,71 %	5,17 %	9,96 %	17,93 %	2,95 %	7,78 %	9,91 %	11,69 %
Gewinn pro Aktie ²	0,1320	0,0690	0,1670	0,2580	0,0370	0,1350	0,1712	0,2057
Free Cash Flow ¹	566	562	355	289	180	546,5	488	638,5
FCF-Marge N	16,21 %	16,51 %	8,26 %	7,8 %	5,59 %	12,28 %	10,93 %	13,95 %
FCF Conversion (EBITDA)	67,54 %	65,81 %	48,7 %	40,76 %	22,99 %	63,34 %	47,62 %	55,77 %
FCF Conversion (Nettoergebnis)	166,96 %	319,32 %	82,94 %	43,52 %	189,47 %	157,98 %	110,28 %	119,32 %
Dividende pro Aktie ²	0,2130	0,1690	0,1690	0,1740	0,1790	0,1918	0,2199	0,2386
Datum der Veröffentlichung	25.08.19	25.08.20	24.08.21	23.08.22	28.08.23	-	-	-

¹NZD in Millionen²NZD

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: Juni	2020 S1	2020 S2	2021 S1	2021 S2	2022 S1	2023 S1	2024 S1	2024 S2
Umsatz	1.780	1.625	1.869	2.427	1.672	1.529	2.111	-
EBITDA	465	-	-	-	394	425	443	-
Betriebsergebnis (EBIT)	-	-	-	157	-	-	-	-
Umsatzrendite	-	-	-	6,47 %	-	-	-	-
Gewinn vor Steuern (EBT)	-	-	-	-	-	-	-	-
Nettoergebnis	-	-	-	-	-	-	-	-
Nettomarge	-	-	-	-	-	-	-	-
Gewinn pro Aktie	-	-	-	-	-	-	-	-
Dividende pro Aktie	0,0814	-	-	-	0,0585	0,0600	0,0615	-
Datum der Veröffentlichung	25.02.20	25.08.20	23.02.21	24.08.21	22.02.22	01.03.23	27.02.24	-

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: Juni	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuld ¹	1.306	1.513	1.625	847	1.232	1.246	1.221	1.149
Nettoliquidität ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	1,558 x	1,772 x	2,229 x	1,195 x	1,573 x	1,444 x	1,191 x	1,004 x
Free Cash Flow ¹	566	562	355	289	180	547	488	639
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	6,6 %	6,02 %	4,5 %	4,34 %	5,47 %	5,9 %	7,66 %	9,01 %
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	3,71 %	3,29 %	2,38 %	2,42 %	3,25 %	4,95 %	5,96 %	7,34 %
Aktiva ¹	9.137	5.352	17.967	27.394	2.924	6.987	7.423	7.292
Buchwert je Aktie ²	2,130	1,980	2,040	2,140	2,320	2,310	2,320	2,340
Cash Flow pro Aktie ²	0,2500	0,2400	0,1700	0,1800	0,2000	0,2700	0,2800	0,3300
Capex ¹	45	43	76	141	316	360	274	231
Capex / Umsatz	1,29 %	1,26 %	1,77 %	3,81 %	9,81 %	8,1 %	6,15 %	5,05 %
Datum der Veröffentlichung	25.08.19	25.08.20	24.08.21	23.08.22	28.08.23	-	-	-

¹NZD in Millionen²NZD

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für Meridian Energy Limited

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

B-

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

Verkaufen

Kaufen

Durchschnittl. Empfehlung

HALTEN

Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

5,925 NZD

Mittleres Kursziel

5,648 NZD

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

-4,68 %

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Quartalsumsätze - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor Wasserkraft & Gezeitenkraftwerke

	% 1. Jan.	Kap.
MERIDIAN ENERGY LIMITED	+6,95 %	9,11 Mrd.
CHINA YANGTZE POWER CO., LTD.	+10,03 %	86,73 Mrd.
CENTRAIS ELETRICAS BRASILEIRAS S.A.	-10,54 %	16,42 Mrd.
SICHUAN CHUANTOU ENERGY CO.LTD	+11,11 %	11,3 Mrd.
NHPC LIMITED	+43,27 %	10,98 Mrd.
BROOKFIELD RENEWABLE PARTNERS L.P.	-16,49 %	10,28 Mrd.
GUANGXI GUIGUAN ELECTRIC POWERCO.,LTD.	+13,18 %	6,82 Mrd.
MERCURY NZ LIMITED	-2,27 %	5,34 Mrd.
CHINA SOUTHERN POWER GRID ENERGY STORAGE CO., LTD.	-0,10 %	4,35 Mrd.
FEDERAL HYDRO-GENERATING COMPANY - RUSHYDRO	-.--%	3,84 Mrd.

Wasserkraft & Gezeitenkraftwerke