Ganfeng Lithium Co. Ltd. (SZSE:002460) haben eine Vereinbarung über die Bedingungen eines möglichen Barangebots zum Erwerb von 82,6 % der Anteile an Bacanora Lithium Plc (AIM:BCN) von einer Gruppe von Aktionären für rund 180 Millionen Pfund am 6. Mai 2021 getroffen. Ganfeng wird die verbleibenden 273,2 Millionen Aktien von Bacanora zu einem Preis von £0,675 pro Aktie in bar erwerben. Es ist beabsichtigt, das mögliche Angebot als empfohlenes Angebot zu strukturieren, das im Rahmen eines Scheme of Arrangement umgesetzt werden soll. In einer damit verbundenen Transaktion wird Ganfeng insgesamt 53.333.333 neue Bacanora-Aktien zum Platzierungspreis von &Pfund;0,45 je Aktie zeichnen. Nach Abschluss aller Transaktionen wird Ganfeng 100 % der Anteile an Bacanora halten, wovon Ganfeng International Trading (Shanghai) Limited, eine hundertprozentige Tochtergesellschaft von Ganfeng, 17,4 % der Anteile halten wird. Das Angebot steht unter dem Vorbehalt, dass entweder (a) die Provinzkommission für Entwicklung und Reform der Demokratischen Volksrepublik China oder (b) die Nationale Kommission für Entwicklung und Reform der Demokratischen Volksrepublik China (je nach Fall) Ganfeng eine Mitteilung über die Eintragung des Angebots zukommen lässt; die schriftliche Genehmigung des Handelsministeriums der Demokratischen Volksrepublik China für Ganfeng in Bezug auf das Angebot; die schriftliche Genehmigung der staatlichen Devisenbehörde der Demokratischen Volksrepublik China für Ganfeng in Bezug auf das Angebot; der Abschluss der Due-Diligence-Prüfung durch Ganfeng und die Tatsache, dass der Vorstand von Ganfeng nach eigenem Ermessen mit den Ergebnissen der Due-Diligence-Prüfungen zufrieden ist; die Bestätigung der Absicht der unabhängigen Direktoren von Bacanora, ihre einstimmige, uneingeschränkte und bedingungslose Empfehlung an die Bacanora-Aktionäre abzugeben, bei der Gerichtsversammlung für das Scheme und die bei der Hauptversammlung vorzuschlagenden Beschlüsse zu stimmen (nachdem sie von den Finanzberatern von Bacanora darauf hingewiesen wurden, dass die finanziellen Bedingungen des Angebots fair und angemessen sind); Erhalt der Bestätigung durch Bacanora, dass der Vorstand von Ganfeng seine einstimmige, uneingeschränkte und bedingungslose Empfehlung an die Ganfeng-Aktionäre abgibt, für das Angebot zu stimmen, die Genehmigung des High Court of Justice in England und Wales für das Programm und andere Abschlussbedingungen. Insbesondere sollten Bacanora-Aktionäre beachten, dass das Angebot, falls es gemacht wird, unter anderem davon abhängt, dass das Scheme bedingungslos und wirksam wird (einschließlich der Genehmigung durch eine Mehrheit der anwesenden und stimmberechtigten (persönlich oder durch einen Bevollmächtigten) Scheme-Aktionäre, die 75% repräsentiert. Ganfeng hat die Genehmigungen verschiedener chinesischer Behörden in Bezug auf die Vorbedingung für Direktinvestitionen aus dem Ausland beantragt, seine Due-Diligence-Prüfung fortgesetzt und eine Versammlung der Ganfeng-Holdco-Aktionäre für den 28. Juni 2021 anberaumt, um die Genehmigung für die Durchführung des möglichen Angebots einzuholen. Die Transaktion unterliegt der Genehmigung durch die mexikanische Bundeswettbewerbsbehörde. Am 28. Juni 2021 wurde die Transaktion von den Aktionären von Ganfeng Lithium Co. genehmigt. Am 8. Juli 2021 wurde Bacanora von Ganfeng darüber informiert, dass das Unternehmen die erforderlichen Genehmigungen und Bescheide von verschiedenen Behörden in China erhalten hat, um die Vorbedingung für Direktinvestitionen im Ausland zu erfüllen. Ab dem 29. Juli 2021 liegt die Erfüllung oder der Verzicht auf die Due-Diligence-Voraussetzung im alleinigen Ermessen des Ganfeng-Vorstands. Die unabhängigen Direktoren von Bacanora haben eine Verlängerung der Frist beantragt, innerhalb derer Ganfeng entweder eine feste Absicht zur Abgabe eines Angebots für Bacanora gemäß Regel 2.7 des Kodex bekannt geben muss, oder bekannt geben muss, dass es nicht beabsichtigt, ein Angebot für Bacanora abzugeben; in diesem Fall wird die Bekanntgabe als eine Erklärung behandelt, auf die Regel 2.8 des Kodex Anwendung findet. Dementsprechend wurde diese Frist bis zum 26. August 2021 verlängert. Ab dem 25. August 2021 beabsichtigen die unabhängigen Direktoren von Bacanora einstimmig, den Aktionären von Bacanora die Annahme des Angebots zu empfehlen. Das Angebot ist unter anderem davon abhängig, dass Ganfeng gültige Zusagen für Bacanora-Aktien erhält und/oder auf andere Weise Bacanora-Aktien erwirbt, die mehr als 50 % der Stimmrechte in Bezug auf die Bacanora-Aktien ausmachen. Cairn Financial Advisers LLP ist der Ansicht, dass die Bedingungen der Angebotsvereinbarung fair und angemessen sind, soweit die Bacanora-Aktionäre betroffen sind. Gemäß Regel 2.6(a) des Kodex muss Ganfeng bis spätestens 3. Juni 2021 entweder die feste Absicht bekunden, ein Angebot für Bacanora gemäß Regel 2.7 des Kodex zu unterbreiten, oder bekannt geben, dass sie nicht beabsichtigt, ein Angebot zu unterbreiten. Mit Wirkung vom 1. Juli 2021 wurde die Frist für die Abgabe des Angebots bis zum 29. Juli 2021 verlängert. Ab dem 6. Oktober 2021 ist der 14. November 2021 der Schlusstermin für das Angebot. Am 13. Oktober 2021 erhielt Ganfeng die Annahme von 0,3 % der Anteile. Ab dem 22. Oktober 2021 wird der Zeitplan für das Angebot ausgesetzt, bis die mexikanische Kartellfreigabe erfüllt ist oder auf sie verzichtet wird. Die Bedingungen für das Angebot (einschließlich der mexikanischen Kartellfreigabe) müssen bis spätestens zum Long Stop Date, d.h. bis zum 31. Dezember 2021, 23:59 Uhr, erfüllt sein oder auf sie verzichtet werden. Um 15.00 Uhr am 11. November 2021 hatte Ganfeng gültige Annahmen des Angebots für insgesamt 106,5 Millionen Bacanora-Aktien erhalten, was etwa 27,7 % des ausgegebenen Stammkapitals von Bacanora entspricht, die Ganfeng auf die Erfüllung der Annahmebedingung anrechnen kann. Am 3. Dezember 2021 hält Ganfeng insgesamt 280,204819 Millionen Bacanora-Aktien, die insgesamt 72,9 % des ausgegebenen Stammkapitals von Bacanora entsprechen und die Ganfeng auf die Erfüllung der Annahmebedingung anrechnen kann, oder hat gültige Zusagen in Bezug auf diese Aktien erhalten. Bis zum 16. Dezember 2021 gingen gültige Annahmen des Angebots für insgesamt 283.865.210 Bacanora-Aktien ein, was etwa 73,9 % entspricht. Am 17. Dezember 2021 wurde die Bedingung der mexikanischen kartellrechtlichen Freigabe erfüllt. Ganfeng bestätigt, dass alle verbleibenden Bedingungen für das Angebot erfüllt wurden oder, falls zutreffend, darauf verzichtet wurde. Dementsprechend ist das Angebot bedingungslos geworden. Ganfeng beabsichtigt, dafür zu sorgen, dass Bacanora einen Antrag auf Aufhebung der Zulassung der Bacanora-Aktien zum Handel am AIM und auf erneute Eintragung von Bacanora als Gesellschaft mit beschränkter Haftung stellt, wie es die Bedingungen vorsehen. Am 23. Dezember 2021 teilte Bacanora Lithium Plc der Londoner Börse mit, dass sie die Zulassung der Bacanora-Aktien zum Handel am AIM mit Wirkung vom 26. Januar 2022 aufheben möchte. Am 20. Januar 2022 erhielt Ganfeng Lithium Co., Ltd. eine gültige Annahme des Angebots in Bezug auf 86,2% der Bacanora-Aktien. Sandy Jamieson und Liam Murray von Cairn Financial Advisers LLP fungierten als Finanzberater der unabhängigen Direktoren von Bacanora. Ross Allister und Michael Nicholson von Peel Hunt LLP fungierten als Finanzberater und Gowling WLG (UK) LLP fungierte als Rechtsberater von Bacanora Lithium Plc. Teacher Stern LLP fungierte als Rechtsberater für Ganfeng. Link Market Services Limited fungierte als Registrierstelle für Bacanora. Chris Nicholls, Dom Young und Craig Lukins von Teneo Holdings LLC fungierten als Finanzberater von Ganfeng Lithium Co., Ltd. Ganfeng Lithium Co., Ltd. (SZSE:002460) hat am 25. Januar 2022 die Übernahme von 82,6% der Anteile an Bacanora Lithium Plc (AIM:BCN) von einer Gruppe von Aktionären abgeschlossen.