Finanzen Aramco

Aktien

A2PVHD

SA14TG012N13

2222

Integrierte Erdöl / Gas - Unternehmen

Markt geschlossen - Saudi Arabian S.E. Andere Börsenplätze 14:20:05 09.05.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
29,85 ^SAR	-0,33 %		-0,33 %	-9,55 %

10.05.	Saudische Rohöllieferungen nach China werden im Juni um 5,8 Mio. Barrel gegenüber Mai sinken - Quellen	RE
07.05.	Shell in Gesprächen über den Verkauf von Tankstellen in Malaysia an Saudi Aramco	MT

Bewertung

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktwert ¹	7.050.006	6.995.905	7.155.811	7.058.889	7.982.949	7.222.169	-	-
Unternehmenswert ¹	7.002.376	7.317.949	7.340.080	6.944.771	7.889.780	7.223.745	7.214.385	7.212.861
KGV	21,4 x	37,6 x	18,1 x	11,8 x	17,6 x	16,1 x	15,8 x	15,7 x
Rendite	4,4 %	3,2 %	3,91 %	-	5,14 %	6,34 %	4,84 %	5,14 %
Marktkapitalisierung / Umsatz	5,7 x	8,12 x	4,76 x	3,11 x	4,3 x	4,08 x	4,14 x	4,2 x
Unternehmenswert / Umsatz	5,66 x	8,49 x	4,89 x	3,06 x	4,25 x	4,08 x	4,13 x	4,2 x
Unternehmenswert / EBITDA	9,66 x	15,9 x	8,56 x	5,62 x	8,17 x	7,61 x	7,48 x	7,43 x
Unternehmenswert / FCF	23,8 x	39,7 x	18,2 x	12,5 x	20,8 x	19,8 x	19,6 x	20,7 x
FCF Yield	4,2 %	2,52 %	5,49 %	8,02 %	4,81 %	5,05 %	5,1 %	4,83 %
Price to Book	6,8 x	1,88 x	6,43 x	4,87 x	5,2 x	4,82 x	4,4 x	4,13 x
Anz. der Aktien (in Tausend)	242.000.242	241.858.445	241.858.445	241.893.399	241.907.556	241.948.700	-	-
Referenzkurs ²	29,13	28,93	29,59	29,18	33,00	29,85	29,85	29,85
Datum der Veröffentlichung	16.03.20	22.03.21	21.03.22	13.03.23	10.03.24	-	-	-

¹SAR in Millionen²SAR

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Umsatz ¹	1.236.785	862.091	1.501.758	2.266.373	1.856.373	1.768.878	1.746.417	1.719.122
EBITDA ¹	725.137	459.568	857.439	1.235.695	965.330	948.659	964.627	971.302
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	674.871	383.360	771.918	1.144.077	868.290	855.159	867.038	870.123
Umsatzrendite	54,57 %	44,47 %	51,4 %	50,48 %	46,77 %	48,34 %	49,65 %	50,61 %
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	666.741	372.424	769.521	1.152.962	888.067	901.959	859.916	857.936
Nettoergebnis ¹	330.816	184.926	395.203	597.215	452.753	450.917	455.626	458.238
Nettomarge	26,75 %	21,45 %	26,32 %	26,35 %	24,39 %	25,49 %	26,09 %	26,66 %
Gewinn pro Aktie ²	1,364	0,7686	1,636	2,473	1,870	1,858	1,887	1,898
Free Cash Flow ¹	293.910	184.267	402.956	556.991	379.506	364.684	367.725	348.148
FCF-Marge N	23,76 %	21,37 %	26,83 %	24,58 %	20,44 %	20,62 %	21,06 %	20,25 %
FCF Conversion (EBITDA)	40,53 %	40,1 %	47 %	45,08 %	39,31 %	38,44 %	38,12 %	35,84 %
FCF Conversion (Nettoergebnis)	88,84 %	99,64 %	101,96 %	93,26 %	83,82 %	80,88 %	80,71 %	75,98 %
Dividende pro Aktie ²	1,281	0,9256	1,157	-	1,695	1,892	1,444	1,533
Datum der Veröffentlichung	16.03.20	22.03.21	21.03.22	13.03.23	10.03.24	-	-	-

¹SAR in Millionen²SAR

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2019 S2	2021 Q4	2022 Q1	2022 Q2	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4	2025 Q1	2025 Q2
Umsatz ¹	622.229	446.269	516.897	648.373	613.935	487.168	459.833	448.318	488.935	459.287	437.847	448.884	460.596	451.894	473.644	462.955
EBITDA ¹	-	250.338	298.653	345.942	322.728	268.372	244.159	235.245	258.801	227.125	225.475	243.778	249.255	235.911	258.242	239.426
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	-	228.110	277.705	324.489	300.234	241.649	222.184	212.553	234.446	199.107	202.050	218.791	224.055	220.647	232.113	213.789
Umsatzrendite	-	51,11 %	53,73 %	50,05 %	48,9 %	49,6 %	48,32 %	47,41 %	47,95 %	43,35 %	46,15 %	48,74 %	48,64 %	48,83 %	49,01 %	46,18 %
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	-	227.307	277.817	329.794	-	243.072	229.234	217.431	238.373	203.029	205.014	222.563	208.508	188.291	-	-
Nettoergebnis ¹	-	116.639	142.012	173.795	156.068	125.340	117.471	108.881	123.534	102.867	103.356	114.906	116.092	108.349	119.098	109.376
Nettomarge	-	26,14 %	27,47 %	26,8 %	25,42 %	25,73 %	25,55 %	24,29 %	25,27 %	22,4 %	23,61 %	25,6 %	25,2 %	23,98 %	25,15 %	23,63 %
Gewinn pro Aktie ²	-	0,4876	0,5909	0,7182	-	0,5182	0,4900	0,4500	0,5100	0,4200	0,4300	0,4747	0,4796	0,4476	0,4922	0,4520
Dividende pro Aktie ²	-	0,2878	0,2909	0,2909	-	-	0,3000	0,4500	0,4500	0,4815	-	0,4820	0,4820	0,3610	0,3610	0,3610
Datum der Veröffentlichung	16.03.20	21.03.22	16.05.22	15.08.22	01.11.22	13.03.23	09.05.23	07.08.23	07.11.23	10.03.24	07.05.24	-	-	-	-	-

¹SAR in Millionen²SAR

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuld ¹	-	322.044	184.269	-	-	1.577	-	-
Nettoliquidität ¹	47.631	-	-	114.118	93.169	-	7.783	9.308
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	-	0,7008 x	0,2149 x	-	-	0,001662 x	-	-
Free Cash Flow ¹	293.910	184.267	402.956	556.991	379.506	364.684	367.725	348.148
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	32,2 %	18,3 %	37,6 %	46,6 %	30,4 %	28,3 %	27,6 %	26,6 %
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	23,3 %	10,9 %	19,4 %	25,7 %	18,2 %	18,2 %	18,3 %	18,1 %
Aktiva ¹	1.420.506	1.704.194	2.038.179	2.327.806	2.485.428	2.478.521	2.491.418	2.526.433
Buchwert je Aktie ²	4,280	15,40	4,600	5,990	6,340	6,200	6,790	7,220
Cash Flow pro Aktie ²	1,720	1,180	2,160	2,890	2,220	2,200	2,320	2,180
Capex ¹	122.995	101.030	119.645	141.161	158.308	190.421	200.166	191.243
Capex / Umsatz	9,94 %	11,72 %	7,97 %	6,23 %	8,53 %	10,77 %	11,46 %	11,12 %
Datum der Veröffentlichung	16.03.20	22.03.21	21.03.22	13.03.23	10.03.24	-	-	-

¹SAR in Millionen²SAR

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für Aramco

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

Verkaufen

Kaufen

Durchschnittl. Empfehlung

HALTEN

Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

29,85 SAR

Mittleres Kursziel

33,5 SAR

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

+12,22 %

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Quartalsgewinne - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor Integriertes Öl und Gas

	% 1. Jan.	Kap.
ARAMCO	-9,55 %	1.926 Mrd.
EXXON MOBIL CORPORATION	+17,98 %	467 Mrd.
PETROCHINA COMPANY LIMITED	+48,84 %	246 Mrd.
SHELL PLC	+14,56 %	233 Mrd.
TOTALENERGIES SE	+11,49 %	171 Mrd.
PETROBRAS	+11,65 %	107 Mrd.
EQUINOR ASA	-2,92 %	81,86 Mrd.
SUNCOR ENERGY INC.	+29,07 %	51,58 Mrd.
GAZPROM	-.--%	50,49 Mrd.
CENOVUS ENERGY INC.	+27,13 %	38,63 Mrd.

Integriertes Öl und Gas