Hertz Global Holdings, Inc. (NasdaqGS:HTZ) versucht, seine Bilanz nach dem Fehlschlag mit den Elektroautos aufzubessern und erwägt den Verkauf von besicherten Schulden in Höhe von mindestens 700 Millionen Dollar sowie die Ausgabe von Wandelanleihen, wie Personen, die mit der Angelegenheit vertraut sind, berichten. Die Berater des Autovermieters, JPMorgan Chase & Co. und Barclays Plc, haben damit begonnen, potenzielle Investoren bezüglich der besicherten Anleihe zu kontaktieren, so einige der Personen.

Es wurden noch keine endgültigen Entscheidungen getroffen und der Umfang und andere Bedingungen einer Finanzierung könnten sich noch ändern. Das neue Managementteam von Hertz unter der Leitung des ehemaligen Delta Air Lines Inc. Managers Gil West arbeitet daran, die Liquidität und den Betrieb zu verbessern und die Kosten zu senken. Ein Schwerpunkt ist die Veräußerung von Tesla-Elektrofahrzeugen, die das Unternehmen gekauft hat, um dann festzustellen, dass die Kunden sie nur ungern mieten und die Autos hohe Reparaturkosten haben.

Das jahrhundertealte Unternehmen hat in den letzten beiden Quartalen 860 Millionen Dollar verbrannt, als es bekannt gab, dass die Wette auf Elektrofahrzeuge den Gewinn belastet hat. Im April meldete Hertz für das erste Quartal einen Verlust von 1,28 Dollar pro Aktie oder 392 Millionen Dollar, was fast das Dreifache der Erwartungen der Analysten war. Die Probleme von Hertz rühren von den Kosten her, nicht von den Einnahmen, und ein möglicher Verkauf von Schulden hilft, Bargeldlücken zu schließen, während das Unternehmen seine Flottenprobleme in den Griff bekommt?

sagte Jody Lurie, leitende Kreditanalystin bei Bloomberg Intelligence. Repräsentanten von Hertz, JPMorgan und Barclays lehnten eine Stellungnahme ab. Die Hertz-Aktie schloss am 6. Juni 2024 mit einem Minus von 4,5%, nachdem sie nach dem Bericht von Bloomberg einen Rückgang von bis zu 13% verzeichnet hatte.

Die 2029 fälligen 5%-Anleihen von Hertz im Wert von $1 Milliarde fielen am 6. Juni 2024 und erreichten ein Rekordtief von 61 Cents, so das Anleihepreis-Berichtssystem Trace. Zum 31. März hatte das Unternehmen Schulden in Höhe von $15,7 Milliarden ausstehen. Wie Bloomberg News letzte Woche berichtete, hat Hertz nach der Bekanntgabe des Verlustes im April nach Finanzierungsmöglichkeiten gesucht.