Cepton Technologies, Inc. hat eine endgültige Vereinbarung zur Übernahme von Growth Capital Acquisition Corp. (NasdaqCM:GCAC) von Growth Capital Sponsor LLC, HB Strategies LLC und anderen für 1,5 Milliarden US-Dollar im Rahmen einer umgekehrten Fusion am 4. August 2021. Gemäß den Bedingungen des Business Combination Agreement erhalten die Cepton-Aktionäre eine Gegenleistung in Form von neu ausgegebenen Stammaktien von Growth Capital, die auf der Grundlage eines Cepton-Unternehmenswerts von 1,5 Milliarden US-Dollar ohne Barmittel und Schulden bewertet werden. Nach Abschluss der Transaktion wird das kombinierte Unternehmen voraussichtlich einen geschätzten Eigenkapitalwert von ca. 1,8 Mrd. USD haben, was einen Bruttoerlös von ca. 231 Mio. USD beinhaltet, der sich aus 172,5 Mio. USD aus dem Treuhandkonto von Growth Capital (unter der Annahme, dass keine Rücknahmen erfolgen) und einer vollständig zugesagten PIPE von Stammaktien im Wert von 58,5 Mio. USD zusammensetzt, die von dem bestehenden Investor KOITO verankert wurde und die vertragliche Abschlussbedingung für Barmittel erfüllt. Nach Abschluss der Transaktion wird das kombinierte Unternehmen in “Cepton, Inc.” umbenannt und voraussichtlich an der Nasdaq-Börse unter dem neuen Tickersymbol “CPTN” notiert werden. Der Unternehmenszusammenschluss unterliegt unter anderem der Zustimmung der Aktionäre von Growth Capital, der Zustimmung der Cepton-Aktionäre und anderen üblichen Abschlussbedingungen, einschließlich einer Registrierungserklärung, die von der U.S. Securities and Exchange Commission für wirksam erklärt wird. Securities and Exchange Commission (die “SEC”), die GCAC-Gründungsurkunde muss durch die GCAC Second A&R Charter geändert und neu gefasst worden sein; der Erhalt bestimmter behördlicher Genehmigungen und die Genehmigung der Nasdaq Stock Market, die Wertpapiere des kombinierten Unternehmens zu notieren, alle erforderlichen Einreichungen gemäß dem Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act von 1976 in seiner geänderten Fassung werden abgeschlossen sein und jede anwendbare Wartezeit (und jede Verlängerung derselben), die für den Vollzug der Transaktionen gemäß dem HSR Act gilt, wird abgelaufen oder beendet sein; alle Mitglieder des Board of Directors von GCAC (mit Ausnahme derjenigen, die als fortbestehende Directors identifiziert wurden) und alle leitenden Angestellten von GCAC haben schriftliche Rücktrittserklärungen abgegeben, die zum Zeitpunkt des Inkrafttretens wirksam sind; und bei Abschluss verfügt GCAC über mindestens 58.500.000 $ an Barmitteln oder Barmitteläquivalenten. Die Vorstände sowohl von Cepton als auch von Growth Capital haben den geplanten Unternehmenszusammenschluss einstimmig genehmigt. Die Transaktion wird von den Cepton-Aktionären genehmigt. Am 24. Januar 2022 erklärte die Securities and Exchange Commission die Registrierungserklärung von Growth Capital auf Formular S-4 für wirksam. Die Aktionäre von Growth Capital werden am 9. Februar 2022 eine außerordentliche Versammlung abhalten, um die Transaktion zu genehmigen. Am 9. Februar 2022 stimmten die Aktionäre von Growth Capital Acquisition dem Unternehmenszusammenschluss zu. Der Unternehmenszusammenschluss wird voraussichtlich im vierten Quartal 2021 abgeschlossen sein. Ab Februar wird der Abschluss der Transaktion für den 9. Februar 2022 erwartet. J.P. Morgan Securities LLC fungiert als Finanzberater von Cepton, und Paul Sieben, Noah Kornblith, Jeeho Lee, Viqar Shariff und Martin Mayo von O'Melveny & Myers LLP fungieren als Rechtsberater von Cepton. Maxim Group LLC fungiert als Finanzberater für Growth Capital und Barry I. Grossman von Ellenoff Grossman & Schole LLP als Rechtsberater für Growth Capital. Dwight Yoo und Anthony Kohtio von Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP vertraten die Platzierungsagenten bei dieser Transaktion. Die Continental Stock Transfer & Trust Company fungierte als Transferagent für Growth Capital Acquisition Corp. Advantage Proxy, Inc. fungierte als Bevollmächtigter für Growth Capital Acquisition Corp. Cepton Technologies, Inc. hat die Übernahme von Growth Capital Acquisition Corp. (NasdaqCM:GCAC) von Growth Capital Sponsor LLC, HB Strategies LLC und anderen im Rahmen einer Reverse-Merger-Transaktion am 10. Februar 2022 abgeschlossen. Das fusionierte Unternehmen wurde in Cepton, Inc. umbenannt und seine Stammaktien und Optionsscheine werden voraussichtlich ab dem 11. Februar 2022 unter den neuen Tickersymbolen “CPTN” bzw. “CPTNW” am Nasdaq Capital Market gehandelt. Das fusionierte Unternehmen wird weiterhin von Jun Pei zusammen mit dem Rest des derzeitigen Cepton-Managementteams geleitet werden. George Syllantavos, Co-Chief Executive Officer von GCAC, wird als Direktor von Cepton fungieren.