BLACKROCK, INC. Die europäischen Aktien gaben nach, nachdem schwache Wirtschaftsdaten aus China zu einem vorsichtigen Ton beigetragen hatten, während düstere Berichte des britischen Luxuskonzerns Burberry und des Uhrenherstellers Swatch Group Fragen zum Verbrauchervertrauen aufwarfen.
In den Vereinigten Staaten stiegen die S&P 500-Futures und die Nasdaq-Futures jeweils um einen halben Prozentpunkt. Der weltgrößte Vermögensverwalter BlackRock eröffnete die Woche mit einem Rekordvermögen von 10,65 Billionen Dollar und ließ seine Aktie im vorbörslichen Handel um 1,2% steigen.
Die Anleger haben auf die Aussicht auf einen Sieg von Trump mit einem Anstieg der Treasury-Renditen reagiert, zum Teil in der Annahme, dass seine Wirtschaftspolitik die Inflation und die Verschuldung erhöhen würde.
Die Online-Wettseite PredictIT sieht einen Sieg der Republikaner bei 67 Cents, gegenüber 60 Cents am Freitag. Die Rendite 10-jähriger Benchmark-Treasuries fiel und stieg um 4 Basispunkte auf 4,227% - der größte Anstieg an einem Tag seit dem 1. Juli.
Eren Osman, Managing Director of Wealth Management bei Arbuthnot Latham, sagte, dass ein wahrscheinlicherer Sieg von Trump als positiv für Risikoanlagen angesehen werden würde, und verwies auf eine starke Rallye bei Bitcoin seit dem Wochenende, fügte aber ein Wort der Vorsicht hinzu.
"Es wäre vernünftig, anzunehmen, dass dies die Trump-Befürworter ermutigt, wählen zu gehen, aber sie waren wahrscheinlich ohnehin die Wähler, die am ehesten wählen gehen würden", sagte Osman.
Die am Dienstag anstehenden Daten zu den Einzelhandelsumsätzen in den USA dürften genau beobachtet werden, um Hinweise auf die Entwicklung der Verbraucher zu erhalten, nachdem die jüngsten Daten eine Verlangsamung des Wachstums gezeigt haben, sagte er.
Der Dollar-Index lag stabil bei 104,09, gestützt von Kursgewinnen der US-Währung gegenüber dem Yen, der um 0,2% auf 157,96 zulegte, nachdem es in der vergangenen Woche zu einer mutmaßlichen japanischen Intervention gekommen war.
Der Euro blieb weitgehend unverändert bei $1,091275, während Bitcoin, das von einer geringeren Regulierung unter der Trump-Regierung profitieren dürfte, um etwa 4% auf ein Zweiwochenhoch stieg.
Die europäischen Aktien gaben um 0,4% nach. Der japanische Nikkei-Markt war wegen eines Feiertags geschlossen.
CHINA DATEN VERFEHLT
Enttäuschende Wirtschaftsdaten bildeten den Auftakt zu einer arbeitsreichen Woche in China, wo vom 15. bis 18. Juli ein alle fünf Jahre stattfindendes Treffen von Spitzenbeamten stattfindet.
Das Wachstum in der zweitgrößten Volkswirtschaft der Welt lag im zweiten Quartal um 4,7% höher als ein Jahr zuvor und verfehlte damit die Prognose der Analysten von 5,1%.
Besonders besorgniserregend war der Verbrauchersektor, wo das Wachstum der Einzelhandelsumsätze auf ein 18-Monats-Tief sank, während die Preise für neue Häuser so schnell fielen wie seit neun Jahren nicht mehr.
"Die Märkte hoffen, dass während der Plenarsitzung in dieser Woche weitere wichtige Maßnahmen angekündigt werden, um der lahmenden Wirtschaft und dem kränkelnden Immobiliensektor zu helfen", sagte Vasu Menon, Managing Director of Investment Strategy bei OCBC in Singapur.
Der Onshore-Yuan lag stabil bei 7,2695 pro Dollar, nachdem er zuvor unter Druck geraten war. Die Aktien auf dem Festland blieben weitgehend unverändert und der Hang Seng Index in Hongkong fiel um 1,5%.
Im weiteren Verlauf dieser Woche werden in den Vereinigten Staaten Daten zu den Einzelhandelsumsätzen, der Industrieproduktion, den Baubeginnen und den wöchentlichen Anträgen auf Arbeitslosenunterstützung veröffentlicht.
Der Vorsitzende der US-Notenbank, Jerome Powell, wird im Laufe des Montags vor dem Economic Club of Washington auftreten und sicherlich nach seiner Reaktion auf die gedämpften Inflationsdaten der letzten Woche gefragt werden.
Die Märkte rechnen mit einer 94%igen Wahrscheinlichkeit, dass die Fed die Zinsen im September senken wird, gegenüber 72% in der Vorwoche.
Die Europäische Zentralbank trifft sich am Donnerstag und es gilt als nahezu sicher, dass sie die Zinssätze bei 3,75% belassen wird, bevor eine weitere Zinssenkung im September als wahrscheinlich gilt.
Zu den zahlreichen Unternehmen, die in dieser Woche über ihre Ergebnisse berichten, gehören Goldman Sachs, Bank of America, Morgan Stanley, Netflix und Taiwan Semiconductor Manufacturing.
An den Rohstoffmärkten stieg der Goldpreis um 0,2% auf $2.417 je Unze und lag damit knapp unter dem Höchststand der letzten Woche von $2.424.
Die Ölpreise stiegen leicht an, nachdem sie am Freitag aufgrund von Fortschritten bei der Waffenruhe zwischen Israel und der Hamas gefallen waren.
Brent und U.S. Crude lagen beide weitgehend unverändert bei $84,98 bzw. $82,14 pro Barrel.
