Der Yen wurde in der Nähe der Schlüsselmarke von 150 pro Dollar festgesetzt, so dass die Händler auf Anzeichen für ein Eingreifen der japanischen Behörden warteten.
Der Yen notierte zuletzt bei 149,62 pro Dollar, nachdem er am 3. Oktober auf 150,17 und damit auf den schwächsten Stand seit einem Jahr gefallen war, bevor er sich durch eine kurze Erholung etwas erholen konnte.
Japans oberster Finanzdiplomat Masato Kanda sagte, der Yen werde trotz seiner jüngsten Schwäche immer noch als sicherer Hafen wie der Dollar und der Schweizer Franken wahrgenommen und profitiere von der Nachfrage aufgrund des Konflikts im Nahen Osten.
Der israelische Schekel durchbrach am Montag zum ersten Mal seit 2015 die Schlüsselmarke von vier pro US-Dollar, da er wegen des Krieges Israels mit der militanten Palästinensergruppe Hamas verunsichert war. Im frühen asiatischen Handel lag er zuletzt um 1% niedriger bei 4,0199 pro Dollar.
"Die Geopolitik wird auch in der kommenden Woche ein wichtiger Treiber für die Märkte sein, da die Anleger weiterhin die Risiken einer Eskalation mit dem Vorgehen der US-Behörden abwägen, um ein Übergreifen des Konflikts auf den Rest der Nahostregion zu verhindern", sagte Charu Chanana, Marktstratege bei Saxo in Singapur.
Der Dollar-Index, der die US-Währung gegenüber sechs Konkurrenten misst, gab um 0,038% auf 106,20 nach, nachdem er am Montag um 0,36% gefallen war.
Die Aufmerksamkeit der Anleger wird sich auf die Rede des Fed-Vorsitzenden Jerome Powell richten, die am Donnerstag im Rahmen einer arbeitsreichen Woche mit Reden von regionalen Bankchefs ansteht. Vor der Fed-Sitzung vom 31. Oktober bis zum 1. November werden die Beamten der Fed am 21. Oktober eine Blackout-Periode einlegen.
Der Präsident der Federal Reserve Bank of Philadelphia, Patrick Harker, sagte am Montag, dass die Zentralbank keinen neuen Druck auf die Wirtschaft ausüben sollte, indem sie die Kosten für die Kreditaufnahme erhöht.
"Wir sollten zu diesem Zeitpunkt nicht über eine Erhöhung des Zinsziels der Fed nachdenken", sagte Harker.
Christopher Wong, Devisenstratege bei OCBC, sagte, der Dollar werde wahrscheinlich vorerst in einer Spanne gefangen sein.
"Höhere Zinsen, ein relativ stabiles US-Wachstum und die Furcht vor einer Ausweitung des Konflikts sind einige der Faktoren, die den Dollar stützen könnten", sagte Wong.
"Die weniger aggressiven Äußerungen der Fed deuten jedoch darauf hin, dass die Fed möglicherweise die Weichen für eine längere Pause stellt. Dies könnte den Aufwärtstrend des Dollars abschwächen."
Bei den anderen Währungen gab der Euro um 0,01% auf $1,0557 nach, während das Pfund Sterling zuletzt bei $1,2214 notierte und damit um 0,02% nachgab.
Der Australische Dollar stieg um 0,27% auf $0,636. Die australische Zentralbank erwog auf ihrer jüngsten Sitzung eine Anhebung der Zinssätze, kam aber zu dem Schluss, dass nicht genügend neue Informationen vorlägen, um eine Anhebung zu rechtfertigen. Dies geht aus dem Protokoll der Sitzung der Reserve Bank of Australia vom 3. Oktober hervor.
Der neuseeländische Dollar gab um 0,30% auf $0,591 nach, nachdem am Dienstag bekannt wurde, dass die Verbraucherinflation in Neuseeland im zweiten Quartal auf ein Zweijahrestief gefallen ist, was die Erwartung einer weiteren Zinserhöhung durch die Zentralbank im November verringert.
