Händler und Anleger vermieden große Wetten vor den Zinsentscheidungen der Fed am Mittwoch, der Bank of England am Donnerstag und der Bank of Japan am Freitag in einer Woche, in der auch von anderen Zentralbanken Zinsentscheidungen erwartet werden.
Die Ölpreise stiegen zum vierten Mal in Folge. Die Futures für die globale Referenzsorte Brent kletterten über die Marke von $95 pro Barrel, was die Inflationssorgen weiter verschärfte und die Frage aufwirft, ob die Zinsen steigen müssen, um die Inflation zu bekämpfen.
Die US-Notenbank wird ihre aggressive Zinserhöhung wahrscheinlich pausieren und auch ihren Ausblick auf die Zinssätze und das Wirtschaftswachstum in den kommenden Monaten darlegen, wenn Fed-Chef Jerome Powell am Mittwoch spricht.
"Die Geschichte hängt davon ab, wie dovish oder wie hawkish er sein wird", sagte Steven Ricchiuto, US-Chefvolkswirt bei Mizuho Securities USA LLC in New York, und bezog sich dabei auf Powell.
"Je dovaler er ist, desto eher werden die Renditen steigen", sagte er. "Je weniger sie bereit sind, eine restriktive Haltung einzunehmen, desto wahrscheinlicher ist es, dass die Inflation zurückkommt und sie stört.
Die Auswirkungen der steigenden Zinssätze haben die Nachfrage nach US-Wohnimmobilien gedämpft, da ein Wiederanstieg der Hypothekenzinsen den Wohnungsbau im letzten Monat auf ein Dreijahrestief fallen ließ.
Die Rendite der 10-jährigen Staatsanleihen stieg um 2 Basispunkte auf 4,339% und lag damit knapp unter dem Niveau von 4,366%, das am 22. August erreicht worden war, dem höchsten Stand seit Ende 2007.
Aktien gaben nach, da die Erwartung, dass die Zinssätze noch länger steigen werden, den Markt belastete. Futures zeigen, dass die Fed ihre Tagesgeldzinsen bis Ende Juli 2024 über der 5%-Marke halten wird.
Der MSCI-Index für Aktien aus aller Welt verlor 0,46%, während der überregionale STOXX 600 Index in Europa 0,18% einbüßte.
An der Wall Street fiel der Dow Jones Industrial Average um 0,69%, der S&P 500 verlor 0,65% und der Nasdaq Composite fiel um 0,84%.
Der Dollar-Index, der die Währung im Vergleich zu sechs wichtigen Währungen abbildet, lag um 0,08% bei 105,00 und damit nicht weit von seinem Sechsmonatshoch vom Donnerstag bei 105,43.
Investoren und Zentralbanker sind mit einem starken Anstieg der Ölpreise konfrontiert, da die Nachfrage angezogen hat, während Saudi-Arabien und Russland das Angebot begrenzt haben, und die schwache Schieferproduktion in den USA hat die Bedenken verstärkt.
Die US-Rohölfutures stiegen um 1,55% auf $92,90 pro Barrel, während Brent bei $95,49 lag und damit um 1,12% zulegte.
Samuel Zief, Leiter der globalen Devisenstrategie bei der JPMorgan Private Bank, sagte, dass die Zentralbanken nicht übermäßig besorgt über den Anstieg der Ölpreise sein sollten, der seiner Meinung nach mit der Verlangsamung der Wirtschaft nachlassen dürfte.
"Worauf sich die Zentralbanken wirklich konzentrieren, sind nicht mehr die angebotsseitigen Energieschocks, sondern der klebrige Dienstleistungsanteil des Inflationskorbs", sagte er.
Es wird erwartet, dass die Bank of England am Donnerstag den Leitzins um 25 Basispunkte auf 5,5% anhebt, was nach Ansicht vieler Anleger die letzte Erhöhung in diesem Zyklus sein wird.
Es wird erwartet, dass die Bank of Japan die Zinsen am Freitag im negativen Bereich belässt, obwohl auch sie nach Hinweisen auf die Aussichten befragt werden wird, nachdem Gouverneur Kazuo Ueda eine Abkehr von der ultralockeren Politik angedeutet hat.
In Asien fiel der japanische Nikkei um 0,87% unter der Last großer Verluste bei Chipwerten wie Tokyo Electron .
Die japanischen Märkte waren am Montag geschlossen, als die asiatischen Technologiewerte nach einem Reuters-Bericht, wonach TSMC seine wichtigsten Zulieferer gebeten hatte, die Auslieferungen zu verschieben, abverkauft wurden.
