Führungskräfte und Mitarbeiter von Canaccord Genuity Group Inc. (TSX:CF) haben ein Angebot zum Erwerb der verbleibenden 78,7% der Anteile an Canaccord Genuity Group Inc. (TSX:CF) von Crescendo Partners, L.P., SKKY Capital Corporation Limited und anderen für ca. 880 Millionen CAD am 9. Januar 2023 abgegeben. Die Aktien werden zu einem Preis von 11,25 CAD pro Stammaktie erworben. Die Bieter besitzen zusammen 21.138.039 Stammaktien oder üben die Kontrolle über sie aus, was ungefähr 21,3 % der ausgegebenen und ausstehenden Stammaktien entspricht. Der Bieter hat eine Finanzierungszusage von HPS Investment Partners, LLC für ein verzinsliches, vorrangig besichertes Darlehen mit erstem Pfandrecht in einer Gesamthöhe von bis zu 825 Millionen CAD erhalten. Der Bieter beabsichtigt, Canaccord Genuity zu veranlassen, die Stämme der Aktien von der TSX zu streichen, sobald dies nach Abschluss des Angebots möglich ist, sofern die geltenden Gesetze dies zulassen. Das Barangebot hat am 27. Februar 2023 begonnen. Die Transaktion unterliegt allen staatlichen, behördlichen und börslichen Genehmigungen, bestimmten nationalen oder internationalen Fusions- und kartellrechtlichen Genehmigungen, einschließlich der Genehmigungen gemäß dem Competition Act (Kanada), sowie allen Zustimmungen, Genehmigungen oder Verzichtserklärungen von Dritten. Das Angebot kann bis zum 13. Juni 2023 um 23:59 Uhr (Toronto-Zeit) angenommen werden, sofern es nicht verlängert, beschleunigt oder zurückgezogen wird.

David Weinberger, J.R. Laffin, John Ciardullo und Justin Parappally von Stikeman Elliott LLP fungieren als Rechtsberater der Bieter in Bezug auf das vorgeschlagene Angebot und kanadische Rechtsangelegenheiten im Zusammenhang mit der Fremdfinanzierung. MICHAEL STEINBERG und MICHAEL CHERNICK von Shearman & Sterling LLP fungieren als Rechtsberater der Bieter in Bezug auf die Fremdfinanzierung. McCarthy Tétrault LLP und Jason Kanner, Austin Witt, Dean Masuda und David Hong von Kirkland & Ellis LLP fungieren als kanadische bzw. US-amerikanische Rechtsberater von HPS Investment Partners in Verbindung mit der Fremdfinanzierung. Raymond James Ltd. hat eine Fairness Opinion für den Bieter abgegeben. Vincent Mercier und Zain Rizvi von Davies Ward Phillips & Vineberg LLP und Norton Rose Fulbright Canada LLP fungierten als Rechtsberater für Canaccord Genuity. Kingsdale Advisors fungiert als Verwahrer und Informationsstelle für den Bieter. McMillan LLP fungierte als Rechtsberater für SKKY. Kingsdale Advisors fungierte als Verwahrer und Informationsstelle für Canaccord Genuity. Greenhill & Co. Canada Ltd. fungierte als Finanzberater für Canaccord Genuity Group Inc. RBC Dominion Securities Inc. fungierte als Fairness Opinion Provider für Canaccord Genuity Group Inc.

Führungskräfte und Mitarbeiter von Canaccord Genuity Group Inc. (TSX:CF) haben das Angebot zum Erwerb der verbleibenden 78,7% der Anteile an Canaccord Genuity Group Inc. (TSX:CF) von Crescendo Partners, L.P., SKKY Capital Corporation Limited und anderen am 5. Juni 2023 annulliert.