Die Aussichten für die Verbraucherausgaben sind jedoch gemischter: Die Nachfrage nach Wohnungsbaudarlehen, Hypothekenrefinanzierungen und Autokrediten geht zurück, während die Ausgaben für Kreditkarten steigen.

Da die Bonanzas im Investmentbanking und im Handel auslaufen, verlassen sich die Banken auf eine Wiederbelebung der erlahmenden Kreditnachfrage, um ihre Gewinne im Jahr 2022 zu steigern.

Ein Anstieg der gewerblichen und industriellen (C&I) Kredite bis Ende 2021 und Anfang 2022 hat für Optimismus gesorgt.

"Die Leute bauen ihre Bestände wieder auf", sagte Terrance Dolan, Chief Financial Officer von U.S. Bancorp, im vergangenen Monat. "Sie fangen an, geschäftliche Investitionen zu tätigen, um den Verbraucherausgaben und dem Wirtschaftswachstum, das sie für 2022 erwarten, zuvorzukommen."

Dieses Wachstum könnte sich in diesem Jahr in Schüben vollziehen, so Analysten und Bankmanager.

Aus den wöchentlichen Kreditberichten der Federal Reserve geht hervor, dass die Gesamtkreditvergabe im Januar gegenüber dem gleichen Zeitraum zu Beginn des vierten Quartals um etwa 0,8 % zurückgegangen ist. Bei allen Kreditarten war ein leichter Rückgang zu verzeichnen, mit Ausnahme von Gewerbeimmobilien und Autokrediten, die voraussichtlich nur von kurzer Dauer sein werden. Im Vergleich zum Vorjahr stiegen die Gesamtkredite im bisherigen Jahresverlauf um 3,8 %.

"Wir sind nach wie vor der Meinung, dass das Wachstum im Bereich der gewerblichen Immobilien- und Autokredite angesichts der sich weiter verbessernden Wirtschaftslage noch erheblich gesteigert werden kann", erklärte Jeremy Barnum, Chief Financial Officer von JPMorgan, gegenüber Analysten nach der Bekanntgabe der Ergebnisse des vierten Quartals im vergangenen Monat.

Die Banken werden auch davon profitieren, wenn die Fed die für dieses Jahr erwarteten vier Zinserhöhungen durchführt. Das wird ihre Nettozinserträge steigern, also die Differenz zwischen den Zinserträgen aus Krediten und den Zinszahlungen für Einlagen.

Im letzten Quartal 2021 verzeichneten die US-Banken einen deutlichen Anstieg der Nachfrage nach Unternehmenskrediten, wie aus dem am Montag veröffentlichten vierteljährlichen Senior Loan Officer Opinion Survey der Fed hervorgeht.

Der Bericht zeigt auch eine erhöhte Nachfrage nach gewerblichen Immobilien- und Kreditkartenkrediten sowie bei den meisten Banken einen Anstieg der Anfragen von potenziellen Kunden nach neuen oder bestehenden Kreditlinien.

Die Umfrage ergab, dass die Unternehmen Kredite benötigen, um in Ausrüstung und Geschäftsabschlüsse zu investieren und um ihre Lagerbestände aufzustocken. Dies deckt sich mit den Aussagen von Bankmanagern, die im Januar sagten, dass sie für 2022 einen Anstieg gegenüber dem letzten Jahr erwarten.

"Wir sind ermutigt durch die Dynamik, die wir im vierten Quartal beobachtet haben, aber auch durch unsere Pipelines, die so hoch sind wie schon lange nicht mehr", sagte William Rogers, Vorstandsvorsitzender der Truist Financial Corp, nachdem die Bank im vergangenen Monat die Ergebnisse für das vierte Quartal vorgelegt hatte.

VERBRAUCHERKREDITE GEMISCHT

Es gibt deutliche Anzeichen dafür, dass die Nachfrage nach gewerblichen und anderen Unternehmenskrediten in diesem Jahr zunehmen wird; ein Maß für die Nettonachfrage erreichte den höchsten Stand https://www.reuters.com/article/instant-article/idUSL1N2UB20M seit 2014. Bei den Verbraucherkrediten waren die Ergebnisse jedoch gemischter.

Etwas mehr als die Hälfte der Banken meldete eine stärkere Nachfrage nach Kreditkartenkrediten im vierten Quartal, während einige eine schwächere Nachfrage nach Autokrediten meldeten. Abgesehen von Kreditkarten und Autokrediten stagnierte die Nachfrage nach Verbraucherkrediten.

Die Banken meldeten, dass sie für 2022 ein Wachstum der Kreditvergabe in allen Kategorien erwarten, mit Ausnahme der Wohnungsbaukredite, wo die Nachfrage nach Refinanzierungen aufgrund steigender Zinssätze zurückgehen dürfte.

KeyCorp ist eine der Banken, die in den wachsenden Kreditkategorien - C&I-Kredite, CRE-Kredite und Kreditkarten - stark vertreten sind.

Mitch Kime, Leiter des Bereichs Verbraucherkredite und Zahlungsverkehr bei der KeyBank, sagte in einem Interview im letzten Monat, dass "ein Übermaß an Vertrauen" zu einer starken Kreditnachfrage führt.

"Der Boom bei der Hypothekenrefinanzierung wird sich wahrscheinlich abschwächen, aber aufgrund des Verbrauchervertrauens sehen wir höhere Ausgaben", sagte Kime. "Die Ausgaben für Kreditkarten steigen im Moment wirklich an - selbst im Januar sehen wir eine höhere Aktivität - und ich denke, das spricht für das Vertrauen."