Die Szenarioanalyse, einschließlich der Schätzungen, wie Immobilienportfolios von "physischen Risiken" betroffen sein könnten und wie die Kreditvergabe an Unternehmen durch den Übergang zu einer kohlenstofffreien Wirtschaft bis 2050 beeinflusst werden könnte, "sind weder Prognosen noch politische Vorschriften", so die US-Notenbank. "Sie stellen nicht unbedingt die wahrscheinlichsten zukünftigen Ergebnisse dar".

Stattdessen soll die Analyse dazu dienen, "ein Verständnis dafür zu entwickeln, wie sich bestimmte klimabedingte Finanzrisiken manifestieren könnten", und zwar in Form von Veränderungen bei der Wahrscheinlichkeit von Kreditausfällen, Verlusten und internen Risikobewertungen.

"Die Fed hat eine enge, aber wichtige Verantwortung in Bezug auf klimabedingte Finanzrisiken - sie muss sicherstellen, dass die Banken ihre wesentlichen Risiken verstehen und managen, einschließlich der finanziellen Risiken des Klimawandels", sagte der stellvertretende Vorsitzende der Fed für Aufsicht Michael Barr in einer Erklärung.

"Die Übung, die wir heute starten, wird die Fähigkeit von Aufsichtsbehörden und Banken verbessern, aufkommende klimabedingte Finanzrisiken zu analysieren und zu managen", sagte er.

Der 52-seitige Leitfaden bittet um Antworten bis zum 31. Juli von Bank of America, Citigroup, Goldman Sachs Group, JPMorgan Chase, Morgan Stanley und Wells Fargo.

Die Fed sagte, sie werde eine Zusammenfassung der Ergebnisse gegen Ende 2023 veröffentlichen und keine bankenspezifischen Erkenntnisse preisgeben.

'SONDIERUNGSCHARAKTER'

Die Klimaanalyse unterscheidet sich von den "Stresstests", die die Fed im Rahmen ihrer Bankenaufsicht durchführt, um festzustellen, ob die Banken über genügend Kapital verfügen, um Verluste im Falle eines unmittelbaren wirtschaftlichen Schocks zu decken.

Im Gegensatz dazu ist die Klimaanalyse ein vorsichtigerer Schritt, der von der Fed als "sondierend" und ohne "Auswirkungen auf das Kapital der Banken oder die Aufsicht" beschrieben wird.

Dennoch ist dies ein Schritt in kontroverses Terrain.

Einige Mitglieder des Kongresses, insbesondere Republikaner, haben die Fed aufgefordert, die Klimapolitik zu meiden. Der Fed-Vorsitzende Jerome Powell hat daraufhin - erst letzte Woche - darauf bestanden, dass die Zentralbank nicht vorhat, ihre Autorität zu nutzen, um Kreditentscheidungen zu beeinflussen oder zu versuchen, Investitionen beispielsweise von der fossilen Brennstoffindustrie weg zu lenken.

Gleichzeitig sagen Beamte der Fed, dass ihre Verantwortung für die Stabilität des Finanzsektors es erfordert, die Risiken anzuerkennen und sich auf die Risiken vorzubereiten, die im Laufe der Zeit durch wärmere Temperaturen, unbeständigeres Wetter und die potenziellen Störungen, die mit einer Abkehr von fossilen Brennstoffen einhergehen, entstehen.

Selbst dieser Gedanke ist auf Widerstand gestoßen. Als die US-Notenbank letzten Monat eine Reihe von Richtlinien für große Banken zur Minderung von Klimarisiken veröffentlichte, widersprach Fed-Gouverneur Chris Waller mit der Begründung, dass der Klimawandel keine Risiken für die Finanzstabilität darstelle und dass die regelmäßigen Stresstests bereits zeigten, dass die Banken widerstandsfähig seien.

Andere Zentralbanken haben jedoch bereits Schritte unternommen, um die damit verbundenen Risiken besser zu verstehen. Die Bank of England hat im vergangenen Jahr ihre erste Klimaszenario-Analyse für das britische Finanzsystem veröffentlicht. Darin werden sowohl Versicherer als auch Banken hinsichtlich der physischen Bedrohungen durch den Klimawandel und der Belastungen während des erwarteten Übergangs zu einem Netto-Null-Emissionsausstoß in den kommenden Jahrzehnten bewertet. Die Europäische Zentralbank hat letztes Jahr ihr eigenes Klimaszenario-Testprogramm veröffentlicht.