Das Blatt wendete sich für die beiden Währungen, als die Händler begannen, die Wetten auf eine überdimensionale Zinserhöhung der Europäischen Zentralbank um 75 Basispunkte zu erhöhen, während sie die Chancen auf eine solche durch die US-Notenbank reduzierten.

Der Dollar-Index, der den Dollar gegenüber einem Korb von sechs Währungen misst, wobei der Euro am stärksten gewichtet ist, lag zu Beginn des asiatischen Handelstages bei 108,65, nachdem er über Nacht von 109,48 auf ein Niveau gefallen war, das seit September 2002 nicht mehr erreicht wurde.

Der Euro legte um 0,08% auf $1,00045 zu und baute damit seinen Anstieg vom Montag um 0,32% aus, der der stärkste seit fast drei Wochen war, nachdem er sich in der vergangenen Woche nicht über der Parität halten konnte.

"Der Euro hat sich in der Nähe der Parität stabilisiert und wurde dabei von Berichten unterstützt, wonach auf der EZB-Sitzung im September eine Zinserhöhung um 75 Basispunkte anstehen könnte", sagte Sean Callow, Währungsstratege bei Westpac in Sydney.

"Die Renditen des Euro bleiben jedoch unappetitlich und die sich verschärfende Gaskrise in Europa bedeutet, dass aggressivere EZB-Erhöhungen die Rezession nur vertiefen würden. Wir gehen davon aus, dass EUR/USD in den kommenden Tagen neue 20-Jahres-Tiefs erreichen wird, wobei 0,98 das nächste offensichtliche Ziel ist."

Händler sehen eine Wahrscheinlichkeit von mehr als 50% für einen Zinsschritt der EZB von 75 Basispunkten am 8. September, nachdem eine Reihe von EZB-Rednern auf dem jährlichen Symposium der Fed in Jackson Hole die Argumente für eine große Zinserhöhung unterstützten.

Im Vergleich dazu sind die Wetten auf eine Anhebung um 75 Basispunkte durch die Fed am 21. September zwar auf 70% gestiegen, aber von 75% am Montag zurückgegangen.

Die monatlichen US-Arbeitsmarktdaten, die am Freitag veröffentlicht werden, werden genau beobachtet werden, um weitere Hinweise auf die Zinsaussichten zu erhalten.

Der Euro profitierte auch von einem Rückgang der europäischen Gaspreise, nachdem der deutsche Wirtschaftsminister Robert Habbeck erklärt hatte, dass die Gasspeicher in Deutschland schneller als erwartet gefüllt würden.

Der Dollar gab um 0,17% auf 138,505 Yen nach, nachdem er über Nacht zum ersten Mal seit Mitte Juli auf 139 gestiegen war.

Das Pfund Sterling legte um 0,1% auf $1,17175 zu und erholte sich damit von seinem am Montag erreichten fast 2-1/2-Jahrestief von $1,16495.

Der Aussie stieg um 0,04% auf $0,69125 und erholte sich damit von seinem Sechs-Wochen-Tief bei $0,6481 in der vorherigen Sitzung.