(Alliance News) - Der FTSE 250 stürzte ab und das Pfund Sterling rutschte am Mittwoch ab – obwohl die Blue Chips sich behaupteten – da steigende Anleiherenditen die Märkte verunsicherten.
Der FTSE 100 Index schloss mit 5,75 Punkten bzw. 0,1 % bei 8.251,03. Der FTSE 250 stürzte um 398,13 Punkte bzw. 2,0 % auf 19.952,24 ab. Der AIM All-Share fiel um 5,17 Punkte bzw. 0,7 % auf 720,11.
Der Cboe UK 100 schloss leicht im Plus bei 826,14, der Cboe UK 250 verlor 2,2 % bei 17.376,45, während der Cboe Small Companies 1,4 % bei 15.630,82 verlor.
In Europa fiel der CAC 40 am Mittwoch um 0,5 %, während der Dax in Frankfurt um 0,1 % nachgab.
Der Ausverkauf am Anleihemarkt kam, da Händler aufgrund der hartnäckigen Inflation mit weniger Zinssenkungen im Jahr 2025 rechnen. Dies führte dazu, dass die Renditen der britischen 10-jährigen Staatsanleihe mit 4,80 % ein 15-Jahres-Hoch erreichten.
Kathleen Brooks, Forschungsdirektorin bei XTB, sagte: "Es scheint, als befände sich das Vereinigte Königreich in einer schwierigen Lage, und da der britische Verbraucherpreisindex nächste Woche veröffentlicht werden soll, könnte der Fokus auf den britischen Anleihemarkt noch einige Zeit anhalten."
Steigende Anleiherenditen ließen befürchten, dass Finanzministerin Rachel Reeves die Steuern weiter erhöhen muss, was den fiskalischen Spielraum einschränken würde.
Kallum Pickering von Peel Hunt kommentierte: "Die Pläne der Regierung für eine (teilweise) schuldenfinanzierte fiskalische Expansion dürften zwar mittelfristig die Wachstumsdynamik stützen, doch wenn der daraus resultierende Anstieg der Anleiherenditen die private Wirtschaftstätigkeit dämpft, könnte sich dies als eine schlecht durchdachte politische Entscheidung erweisen.
"Darüber hinaus treiben steigende Anleiherenditen die staatlichen Kreditkosten in die Höhe und stellen ein Problem für die Fähigkeit von Schatzkanzlerin Rachel Reeves dar, ihre selbst auferlegten Haushaltsregeln einzuhalten, zu denen auch die Erreichung eines aktuellen Haushaltsüberschusses (ohne öffentliche Investitionen) bis 2029/30 gehört. Wenn die Anleiherenditen weiter steigen, könnte Reeves gezwungen sein, die wirtschaftlich schädliche Entscheidung zu treffen, die Steuern weiter zu erhöhen oder die geplanten öffentlichen Ausgaben zu kürzen, um die Bücher auszugleichen."
Ein weiterer Faktor, der das Pfund belastet, ist, dass der designierte Präsident Donald Trump erwägt, den nationalen wirtschaftlichen Notstand auszurufen, um eine rechtliche Rechtfertigung für eine große Bandbreite von allgemeinen Zöllen auf Verbündete und Gegner zu schaffen, wie CNN berichtete.
Die Erklärung würde es Trump ermöglichen, ein neues Zollprogramm auf der Grundlage des International Economic Emergency Powers Act, bekannt als "IEEPA", zu erstellen, der einen Präsidenten einseitig dazu ermächtigt, Importe während eines nationalen Notstands zu verwalten, wie es in dem Bericht heißt.
Am Montag hieß es in einem Bericht der Washington Post, dass Trumps Berater Zollpläne ausarbeiten, die für jedes Land gelten würden, aber nur kritische Importe abdecken würden, was eine Abkehr von seinen Plänen während des Präsidentschaftswahlkampfs 2024 darstellt.
Trump wies die Behauptungen jedoch zurück.
Das Pfund fiel am Mittwochnachmittag auf 1,2351 USD, gegenüber 1,2498 USD zum Zeitpunkt des Handelsschlusses der lokalen Aktien am Dienstag.
Der Euro fiel auf 1,0303 USD gegenüber 1,0377 USD. Gegenüber dem Yen lag der Dollar bei 158,37 JPY gegenüber 157,77 JPY.
Die jüngsten Gewinne des Dollars wurden nicht durch Zahlen gedämpft, die eine weitere Verlangsamung des Lohnwachstums im Privatsektor belegen.
Laut dem ADP National Employment Report stieg die Beschäftigung im Privatsektor im Dezember um 122.000 Arbeitsplätze, was eine Verlangsamung gegenüber 146.000 im November darstellt und den Abwärtstrend von 184.000 im Oktober fortsetzt. Laut FXStreet-Konsens war ein Rückgang auf 140.000 prognostiziert worden.
"Der Arbeitsmarkt hat sich im letzten Monat des Jahres 2024 auf ein bescheideneres Wachstumstempo verlangsamt, wobei sowohl die Einstellungen als auch die Lohnzuwächse zurückgingen", sagte Nela Richardson, Chefökonomin von ADP.
Die Zahlen werden vor der Veröffentlichung der Nonfarm-Payrolls am Freitag bekannt gegeben.
Später am Mittwoch wird das Augenmerk auf dem Protokoll der Sitzung des Offenmarktausschusses der US-Notenbank im Dezember liegen, bei der die Fed-Beamten nur zwei Zinssenkungen um 25 Basispunkte im Jahr 2025 prognostizierten, gegenüber den vier, die bei der Sitzung im September prognostiziert wurden.
An der Wall Street waren die Märkte nach einem schwachen Handelsbeginn stabil. Zum Zeitpunkt des Handelsschlusses in London lagen der Dow Jones Industrial Average und der S&P 500 um 0,1 % im Plus, während sich der Nasdaq Composite kaum veränderte.
Auch jenseits des Atlantiks steigen die Anleiherenditen, wobei die Rendite 10-jähriger US-Anleihen nun bei fast 4,7 % liegt.
Im Londoner FTSE 100 gaben zinssensitive Wohnungsbau- und Immobilienaktien nach.
Barratt Redrow fiel um 4,8 %, Taylor Wimpey um 3,8 % und British Land um 3,9 %.
BAE Systems schnitt besser ab und stieg um 3,1 %, nachdem Donald Trump die NATO aufgefordert hatte, die Verteidigungsausgaben zu erhöhen, während die London Stock Exchange, die um 1,6 % zulegte, als eine der "25 für 2025" der Bank of America genannt wurde.
Die Shell-Aktie fiel um 1,0 %. Das Unternehmen gab bekannt, dass es für das vierte Quartal einen Rückgang der integrierten Gasproduktion, schwächere Handels- und Optimierungsergebnisse für die Einheit und Abschreibungen auf Bohrlöcher erwartet.
Der Ölkonzern rechnet für das letzte Quartal mit einer integrierten Gasproduktion zwischen 880.000 und 920.000 Barrel Öläquivalent pro Tag, was einem Rückgang von 941.000 im dritten Quartal 2024 entspricht.
Die Handels- und Optimierungsergebnisse in der Einheit werden "voraussichtlich deutlich niedriger" ausfallen als im dritten Quartal. Dies ist auf den nicht zahlungswirksamen Effekt aus dem Auslaufen von Absicherungsverträgen zurückzuführen. Im vierten Quartal werden bei Integrated Gas Abschreibungen auf Bohrlöcher in Höhe von rund 300 Millionen US-Dollar erwartet.
"Die Rohstoffpreise waren für Shell im letzten Quartal 2024 nicht hilfreich, aber die Ölpreise haben in den ersten Wochen des Jahres 2025 angesichts der rückläufigen OPEC-Produktion und anhaltender Anzeichen für eine weiterhin robuste US-Wirtschaft an Boden gewonnen", kommentierte der AJ-Bell-Analyst Russ Mould.
Die Aktien von Flutter Entertainment stiegen um 0,6 %, obwohl gewarnt wurde, dass die Einnahmen in den USA schwächer ausfallen werden als erwartet, was auf spielfreundliche Sportergebnisse zurückzuführen ist. Das Glücksspielunternehmen gab an, dass die "starke Dynamik der US-Spieler" durch "sehr ungünstige US-Sportergebnisse im restlichen November und im Dezember" ausgeglichen wurde.
Flutter sagte, die Saison 2025/25 der National Football League im American Football sei "die kundenfreundlichste seit der Einführung von Online-Sportwetten mit der höchsten Quote an Favoriten, die seit fast 20 Jahren gewonnen haben".
Mit 5,78 Milliarden US-Dollar werden die US-Einnahmen für 2024 nun voraussichtlich etwa 370 Millionen US-Dollar niedriger ausfallen als im vorherigen Mittelwert der Prognose. Der bereinigte Gewinn vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen und Amortisationen in den USA wird voraussichtlich etwa 205 Millionen US-Dollar niedriger ausfallen als im vorherigen Mittelwert der Prognose, bei etwa 505 Millionen US-Dollar.
Die Entain-Aktien fielen in einem negativen Umfeld um 2,7 %. Entain ist Eigentümer von Ladbrokes.
Ein Barrel der Sorte Brent wurde am Mittwochnachmittag mit 76,25 USD gehandelt, was einem Rückgang von 76,83 USD zum Zeitpunkt des Börsenschlusses in London am Dienstag entspricht. Gold stieg von 2.654,67 USD auf 2.665,55 USD pro Unze.
Am Donnerstag werden die wöchentlichen Arbeitslosenzahlen aus den USA und die deutsche Industrieproduktion veröffentlicht.
Am Donnerstag stehen im lokalen Unternehmenskalender Handelsberichte der Einzelhändler Marks & Spencer, Tesco und Greggs.
Von Jeremy Cutler, Reporter für Alliance News
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