(Alliance News) - TI Fluid Systems PLC hat am Freitag ein Angebot des kanadischen Automobilzulieferers ABC Technologies in Höhe von 1,04 Milliarden GBP angenommen.
ABC, das sich im Besitz von verbundenen Fonds von Apollo Global Management IX LP befindet, wird 200,0 Pence in bar für jede TI Fluid-Aktie zahlen. Dies entspricht einem Aufschlag von 55% auf den Aktienkurs des Anbieters von Wärmemanagement- und Fluid-Handling-Systemen von 129,5 Pence am 13. September.
Der 13. September war der letzte Handelstag, bevor TI Fluid in eine "Angebotsfrist" eintrat.
Durch die Übernahme erhält TI Fluid einen Unternehmenswert von 1,83 Milliarden GBP, einschließlich Schulden.
Im September lehnte TI Fluid zwei Angebote von ABC Technologies im Wert von 165p bzw. 176p pro Aktie ab.
Im Oktober teilte das Unternehmen mit, dass es ein Angebot von 200 Pence pro Aktie "zu empfehlen" gedenkt, nachdem es zwei weitere Angebote von 188 Pence bzw. 198 Pence pro Aktie abgelehnt hatte.
Die Aktien von TI Fluid stiegen am Freitagmorgen in London um 2,0% auf 193,00p und bewerteten das Unternehmen mit 984,2 Millionen GBP.
TI Fluid sagte, dass die Bedingungen den Aktionären "die Möglichkeit bieten", "heute einen sofortigen und sicheren Barwert zu realisieren", und zwar auf einem Niveau, das "möglicherweise erst dann erreicht werden kann, wenn die Umsetzung der Strategie von TI Fluid Systems mittel- bis längerfristig abgeschlossen ist".
ABC mit Sitz in Toronto ist der Ansicht, dass TI Fluid Systems eine "überzeugende Gelegenheit bietet, einen weltweit führenden Hersteller von Fluidsystemen und Wärmemanagementlösungen zu erwerben, der strategisch und kulturell komplementär ist."
Der Vorstand von TI erklärte, er halte die Bedingungen für "fair und vernünftig" und unterstütze das Geschäft "einstimmig".
Der in Oxford, England, ansässige Hersteller von Wärmemanagement- und Fluid-Handling-Systemen wies auf die erheblichen Störungen hin, von denen die globale Automobilindustrie derzeit betroffen ist, sowie auf die negativen Auswirkungen auf einige seiner größeren europäischen Kunden.
Vor diesem Hintergrund glaubt TI Fluid, dass es "schwieriger" sein wird, seine finanziellen Ziele in naher Zukunft zu erreichen.
TI Fluid ist außerdem der Ansicht, dass sich sein langfristiges Potenzial im Laufe der Zeit nicht vollständig im Aktienkurs und in der Marktbewertung niedergeschlagen hat.
TI Fluid Vorsitzender Tim Cobbold sagte. "Der Zusammenschluss wird zu einem größeren, stärker diversifizierten Unternehmen mit einer breiteren Palette von Produkten und Kunden führen, das besser positioniert ist, um die aktuellen Herausforderungen der Automobilindustrie zu meistern und ein nachhaltiges, langfristiges Wachstum zu erzielen."
Das Angebot wird von den Investoren von TI Fluid unterstützt, die rund 35% des Aktienkapitals repräsentieren.
Die Übernahme wird voraussichtlich in der ersten Hälfte des Jahres 2025 abgeschlossen sein.
Von Jeremy Cutler, Reporter der Alliance News
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