Coca-Cola HBC Holdings B.V. hat am 12. August 2021 eine Vereinbarung über den Erwerb eines 42%igen Anteils an The Coca-Cola Bottling Company of Egypt von The Coca-Cola Company (NYSE:KO) für 2,3 Milliarden EGP abgeschlossen. Die Gegenleistung umfasst eine bei Abschluss zu zahlende Barzahlung in Höhe von ca. 1,9 Mrd. EGP und ein von der Coca-Cola Bottling Company of Egypt S.A.E. an The Coca-Cola Company ausgegebenes Wandeldarlehen, das bei Fälligkeit im Jahr 2022 in neue Aktien der Coca-Cola Bottling Company of Egypt S.A.E. zum Marktwert umgewandelt werden kann. Die zum Zeitpunkt der Übertragung zu zahlende Barzahlung entspricht dem ausstehenden Kapitalbetrag und den nicht gezahlten Zinsen (die sich derzeit auf ca. 340 Mio. EGP belaufen). In der damit verbundenen Transaktion stimmte Coca-Cola HBC Holdings BV zu, 52,7 % der The Coca-Cola Bottling Company of Egypt von MAC Beverages Limited für 4,8 Mrd. EGP zu erwerben. Coca-Cola HBC beabsichtigt, die geplanten Transaktionen in erster Linie aus seinen Barmitteln und gegebenenfalls durch die zusätzliche Inanspruchnahme bestehender Kreditfazilitäten zu finanzieren. Für das am 31. Dezember 2020 endende Geschäftsjahr verzeichnete The Coca-Cola Bottling Company of Egypt einen Nettoumsatz von 7,4 Mrd. EGP und ein Gesamtvermögen von 5,2 Mrd. EGP. Es wird erwartet, dass der Abschluss der Transaktion und die Übertragung des Wandeldarlehens im Anschluss an die MBL-Transaktion und unter der Bedingung erfolgen wird, dass die MBL-Transaktion Ende des vierten Quartals 2021 oder, nur im Fall der Coca-Cola-Transaktion, Anfang des ersten Quartals 2022 abgeschlossen wird. Mit Stand vom 3. November 2021 wird der Abschluss der Transaktion für Q1 2022 erwartet. Kurzfristig wird eine Steigerung des Gewinns pro Aktie im niedrigen einstelligen Bereich erwartet, wobei die Möglichkeit besteht, weiteren Wert zu schaffen, indem sich die Margen von CCBCE im Laufe der Zeit schrittweise dem Durchschnitt der Coca-Cola HBC-Gruppe annähern. UBS AG, Niederlassung London, fungierte als Finanzberater für Coca-Cola HBC Holdings B.V. Sullivan & Cromwell LLP fungierte als Rechtsberater von Coca-Cola HBC Holdings B.V. Die Anwaltskanzlei Zulficar & Partners fungierte als Rechtsberater von Coca-Cola HBC Holdings B.V. Latham & Watkins leistete wettbewerbsrechtliche Beratung, während Deloitte LLP finanzielle und steuerliche Due-Diligence-Leistungen erbrachte. Clifford Chance LLP fungierte als Rechtsberater von The Coca-Cola Company. Matouk Bassiouny & Hennawy fungierte als Rechtsberater für The Coca-Cola Company. Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP fungierte als Rechtsberater für The Coca-Cola Company. Mit Stand vom 13. Januar 2022 wird die Transaktion voraussichtlich noch in diesem Monat abgeschlossen werden. Coca-Cola HBC Holdings B.V. hat am 25. Januar 2022 die Übernahme von 42% der Anteile an der Coca-Cola Bottling Company of Egypt S.A.E. von The Coca-Cola Company (NYSE:KO) abgeschlossen.