SAF Holland : Quartalsmitteilung Q1 2021 (319 KB)

SAF-HOLLAND SE

Quartalsmitteilung

Q1 2021

SAF‐HOLLAND SE Quartalsmi eilung Q1 2021 | Kennzahlen

KENNZAHLEN
Ertragslage			Finanzlage
TEUR			TEUR
	Q1/2021	Q1/2020		Q1/2021	Q1/2020
Umsatzerlöse	285.620	283.411	Netto‐Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit	5.698	32.014
Bereinigtes Bruttoergebnis	55.985	52.261	Netto‐Cashflow aus Investitionstätigkeit
Bereinigte Brutto‐Marge in %	19,6	18,4	(Sachanlagen/ Immaterielle Vermögenswerte)	-5.201	-6.323
Bereinigtes EBITDA	31.042	27.508	Operativer Free Cashflow	497	25.691
Bereinigte EBITDA‐Marge in %	10,9	9,7	Total Free Cashflow	497	4.056
Bereinigtes EBIT	21.957	18.441	Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente	179.507	319.393
Bereinigte EBIT‐Marge in %	7,7	6,5	Netto‐Finanzschulden	195.614	-256.225
Bereinigtes Periodenergebnis	14.875	11.288
Unverwässertes bereinigtes Ergebnis je Aktie in Euro	0,33	0,25
			Mitarbeiter
Vermögenslage				Q1/2021	Q1/2020
TEUR			Mitarbeiter zum Stichtag	3.513	3.744
	31.03.2021	31.12.2020	Mitarbeiter (im Durchschnitt)	3.440	3.811
Bilanzsumme	998.598	920.486
Eigenkapital	325.198	300.463
Eigenkapitalquote in %	32,6	32,6	Rendite
Net Working Capital	138.434	114.599	in %
Net Working Capital in % vom Umsatz (LTM)	14,4	11,9
	Q1/2021	Q1/2020
			Return on Capital Employed (ROCE)	11,3	12,1

HINWEIS:

Sämtliche dargestellten Zahlen sind gerundet, geringfügige Abweichungen ergeben sich möglicherweise aufgrund von Addi onen zu diesen Beträgen.

Net Working Capital Ra o = Verhältnis von Vorräten und Forderungen aus Lieferungen und Leistungen abzüglich Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen zum Umsatz der vergangenen zwölf Monate.

Opera ver Free Cashflow = Ne o‐Cashflow aus betrieblicher Tä gkeit abzüglich Ne o‐Cashflow aus der Inves onstä gkeit (Erwerb von Sachanlagen und immateriellen Vermögenswerten abzüglich Erlöse aus dem Verkauf von Sachanlagen).

ROCE = bereinigtes EBIT / (Summe Eigenkapital + finanzielle Verbindlichkeiten (exkl. Refinanzierungskosten, inkl. Leasingverbindlichkeiten) + Pensionen und ähnliche Verpflichtungen ‐ Zahlungsmi el und Zahlungsmi eläquivalente).

2

-Inhaltsverzeichnis

Konzern‐Zwischenlagebericht

Wesentliche Ereignisse in den ersten drei Monaten des Jahres 2021	4
Branchenumfeld	5
Ertrags,‐ Vermögens‐ und Finanzlage	6
Risiko‐ und Chancenbericht	13
Prognosebericht	14
Nachtragsbericht	16

Konzern‐Zwischenabschluss

Konzern‐Gesamtperiodenerfolgsrechnung	17
Konzernbilanz	18
Konzern‐Kapitalflussrechnung	19
Segmentinformationen	20

Weitere Informationen

Finanzkalender und Kontakt	21
Impressum	21

3

SAF‐HOLLAND SE Quartalsmi eilung Q1 2021 | Wesentliche Ereignisse in den ersten drei Monaten des Jahres 2021

WESENTLICHE EREIGNISSE IN DEN ERSTEN DREI MONATEN

DES JAHRES 2021

In den ersten drei Monaten des Jahres 2021 haben sich keine für die Quar‐ talsmi eilung wesentliche Ereignisse ergeben.

4

SAF‐HOLLAND SE Quartalsmi eilung Q1 2021 | Branchenumfeld

BRANCHENUMFELD

BRANCHENENTWICKLUNG: GLOBALE TRUCK‐ UND

TRAILERMÄRKTE AUF ERHOLUNGSKURS

Im ersten Quartal 2021 hat sich die in der zweiten Jahreshälfte 2020 begon‐ nene Erholung in der Produktion von schweren Lkw und Trailern fortgesetzt. So verzeichneten die meisten für die SAF‐HOLLAND relevanten Regionen ‐ Europa, Nord‐ und Südamerika, China und Indien ‐ weitere Zuwächse. Be‐ sonders in China und Indien lagen die Produktionszahlen per Ende März deutlich über den Vorjahreswerten.

LKW‐NEUZULASSUNGEN IN EUROPA ÜBER VORJAHRESNIVEAU

Die Neuzulassungen von schweren Lkw (über 16 Tonnen) in der Europäi‐ schen Union lagen in den ersten drei Monaten des Jahres 2021 laut dem Branchenverband European Automobile Manufacturers Associa on (ACEA) um 15,1 Prozent über dem Vorjahresniveau. Dabei verzeichneten die beiden volumenstärksten Märkte, Deutschland und Frankreich, Zu‐ wächse von 10,1 Prozent bzw. 11,1 Prozent.

EUROPÄISCHER TRAILERMARKT SETZT BEGONNENEN

WACHSTUMSPFAD FORT

Der europäische Trailermarkt hat sich im ersten Quartal weiter erholen können. Für den Zeitraum Januar bis März steht ein Plus von etwa 12 Pro‐ zent zu Buche.

NORDAMERIKANISCHER TRUCKMARKT ERHOLT SICH WEITER

Laut ACT Research lag die Produktion von Class 8 Trucks in den ersten drei Monaten 2021 um 12,3 Prozent über dem Vorjahresvergleichswert. Durch die höheren Au ragseingänge (+176 Prozent gegenüber Q1 2020) s eg der Au ragsbestand um rund 137 Prozent auf mi lerweile fast 238,000 Einhei‐ ten (Q1 2020: zirka 100,000 Einheiten).

VERBESSERUNG IM TRAILERMARKT IN NORDAMERIKA

Der nordamerikanische Markt für Trailer konnte sich, wie auch der Markt für Trucks, im ersten Quartal weiter erholen. So ergab sich In den ersten drei Monaten 2021 ein Produk onsplus von 7,2 Prozent.

HÖHERE PRODUKTION IM SÜDAMERIKANISCHEN TRUCK‐ UND TRAILERMARKT

Gestützt von einer konjunkturellen Erholung in Brasilien (Wirtschaftswachstum von 3,7 Prozent in 2021, Internationaler Währungsfonds, World Economic Out‐ look April 2021), wuchs die Produktion von Trailern um 41 Prozent und von schweren Lkw um 25 Prozent.

NACHFRAGE NACH TRAILERN IN CHINA DEUTLICH ERHOLT

Nach einem im wesentlichen COVID‐19‐bedingt schwachen ersten Quartal 2020 hat sich die Nachfrage nach Trailern in China in den folgenden Quar‐ talen weiter deutlich erholt. So lag die Produk on von Trailern nach den ersten drei Monaten 2021 um etwas mehr als 140 Prozent, die von Lkw um fast 100 Prozent über dem Vorjahresniveau.

PRODUKTIONSSTEIGERUNGEN IN INDIEN

Die einsetzende wirtschaftliche Erholung führte im Berichtszeitraum vom Januar bis März 2021 zu einer Erhöhung in der Fertigung von Trucks und Trailern von 110 Prozent beziehungsweise 37 Prozent.

5