S Immo : Zwischenmitteilung 1.-3. Quartal 2021 (.pdf)

S IMMO Zwischenmitteilung zum 30.09.2021

Q3 2021

S IMMO - Zwischenmitteilung zum 30.09.2021

KENNZAHLEN

				01.01.-30.09.2021	01.01.-30.09.2020
Umsatz		EUR Mio.	142,9		129,9
EBITDA		EUR Mio.	61,5		57,3
EBIT		EUR Mio.	199,6		53,9
EBT		EUR Mio.	191,3		25,5
Periodenergebnis		EUR Mio.	160,5		22,3
NOI-Ratio		in %	55,1		53,5
FFO I		EUR Mio.	39,2		33,3
FFO II		EUR Mio.	39,7		69,3
Ergebnis je Aktie		EUR	2,25		0,31
Operativer Cashflow		EUR Mio.	47,7		52,6
Operativer Cashflow je Aktie		EUR	0,67		0,73
Cashflow aus Investitionstätigkeit		EUR Mio.	170,2		-122,3
Cashflow aus Finanzierungstätigkeit		EUR Mio.	166,3		68,4

				30.09.2021	31.12.2020
Bilanzsumme		EUR Mio.	3.627,5		3.122,6
Eigenkapital		EUR Mio.	1.608,1		1.383,8
Eigenkapitalquote		in %	44,3		44,3
Verbindlichkeiten		EUR Mio.	2.019,5		1.738,8
Liquide Mittel zum Ende des Quartals		EUR Mio.	442,5		64,5
Schlusskurs zum Ende des Quartals		EUR	19,96		16,96
EPRA-NAV je Aktie		EUR	28,28		24,32
EPRA-NTA je Aktie		EUR	27,98		24,06
Buchwert je Aktie		EUR	22,68		19,34
Kursabschlag zum Buchwert je Aktie		in %	-12		-12
Immobilienvermögen		EUR Mio.	2.733,1		2.476,9
davon Entwicklungsprojekte und unbebaute Grundstücke		EUR Mio.	55,6		38,2

Kennzahlen // Inhaltsverzeichnis

1

INHALTSVERZEICHNIS

S. 2  - Brief des Vorstands

S. 3  - S IMMO am Kapitalmarkt

S. 8  - Geschäfts- und Ergebnisentwicklung

S. 10  - Verkürzter Konzernzwischenabschluss zum 30.09.2021

S. 22  - Finanzkalender 2021/22

S. 23  - Kontakt/Impressum

2	S IMMO - Zwischenmitteilung zum 30.09.2021

zum Zeitpunkt der Veröffentlichung dieses Berichts verbleiben nur noch wenige Wochen bis zum Ende des Jahres 2021. Die Zahlen, die wir Ihnen in dieser Zwischenmitteilung präsentieren, beweisen eindrucksvoll, dass es für die S IMMO - trotz eines schwierigen Marktumfelds - ein sehr erfolgreiches Jahr war. Aber es war auch ein sehr anstrengendes Jahr mit vielen un­ erwarteten Herausforderungen und einer Pandemie, die uns nach wie vor stärker beschäftigt, als wir das noch vor einigen Monaten gehofft haben. Der Ausblick auf das kommende Jahr

stimmt uns aber weiterhin zuversichtlich und sehr optimistisch.

v.l.n.r.: Friedrich Wachernig, Bruno Ettenauer, Herwig Teufelsdorfer

Starkes operatives Ergebnis

In den ersten drei Quartalen des laufenden Jahres konnten nicht nur die Mieterlöse gesteigert werden, auch das Bruttoergebnis aus der Hotelbewirtschaftung ist dank einer wieder steigenden Auslastung und auf Grund von Zuschüssen gestiegen. Das Er- gebnis aus der Immobilienbewertung leistet mit EUR 145,3 Mio. ebenfalls einen deutlich positiven Beitrag. In Verbindung mit der guten operativen Performance führte das zu einem Anstieg des EBIT um rund 270 % von EUR 53,9 Mio. auf EUR 199,6 Mio. Das ist umso beachtlicher, als die COVID-19-Krise noch nicht über- wunden ist und weiterhin erhebliche Unsicherheiten auch für die Immobilienbranche bestehen.

Kapitalmarkt

Die Wiener Börse schaut auf ein sehr erfolgreiches drittes Quar- tal zurück, der ATX erreichte ein neues Allzeithoch und der Bran- chenindex IATX lag zum 30.09.2021 mit einer Year-to-Date-­ Performance von 19,1 % deutlich im Plus. Die S IMMO Aktie konnte von Jahresbeginn bis zum 30.09.2021 ein Wachstum von 17,7 % erzielen und lag zum Quartalsende bei EUR 19,96.

Investitionen

Die S IMMO hat im Sommer 2021 ihre Anteile an der CA Immo- bilien Anlagen AG in das Übernahmeangebot der Starwood ­Capital Group eingeliefert und zu einem Preis von EUR 37 je Aktie verkauft. Die so lukrierten Mittel von über EUR 230 Mio. vor Steuern sollen in cashflowstarke Immobilien investiert werden und somit die Ertragslage und Dividendenfähigkeit der Gesell- schaft weiter stärken. In diesem Zusammenhang freuen wir uns vor allem über die jüngst unterfertigte Akquisition, den Ankauf des BudaPart Gates in Budapest. Die auf ganzer Linie ESG-­ konforme Immobilie ist voll vermietet, verfügt über rund 20.000 m² Bürofläche und lukriert jährlich Mieteinnahmen von circa EUR 4 Mio. Der hohe Vermietungsgrad und die Ertrags- stärke des Objekts werden sich ab dem kommenden Jahr un- mittelbar positiv auf unseren Cashflow auswirken.

Ausblick

Die Akquisitionspipeline ist mit dem jüngsten Ankauf in Buda- pest bei weitem noch nicht erschöpft, wir prüfen aktuell An- kaufsmöglichkeiten in verschiedenen Märkten und führen kon- krete Gespräche zu einigen spannende Investmentopportunitä- ten. Den Schwerpunkt legen wir dabei aktuell klar auf die CEE-Region, aber auch in Deutschland und Österreich sind wir aktiv auf der Suche nach interessanten Akquisitionsmöglichkei- ten. Für 2022 steht für uns Wachstum mittels direkter Immo­ bilieninvestments im Fokus. Darüber hinaus prüfen wir die Mög- lichkeit eines Investmentgrade-Ratings, um unsere Position am Kapitalmarkt weiter zu stärken.

Wir sind sehr zuversichtlich, dass - auch wenn wir uns aktuell in der befürchteten vierten Welle der COVID-19-Pandemie befin- den - diese weltweite Gesundheitskrise im nächsten Jahr mit- tels zunehmender Durchimpfung, der Weiterentwicklung von Medikamenten und anderer Präventionsstrategien überstanden sein wird. Die S IMMO hat sich als krisenfest erwiesen und be- findet sich wieder auf dem Wachstumspfad. In diesem Zusam- menhang gilt unser expliziter Dank dem gesamten Team, das in den letzten eineinhalb Jahren mit unglaublichem Einsatz und Engagement am Erfolg unserer Gesellschaft gearbeitet hat.

Bei Ihnen, unseren sehr geschätzten Aktionärinnen und Aktio- nären, möchten wir uns für das in uns gesetzte Vertrauen be- danken. Bleiben Sie gesund!

Ihr Vorstandsteam

Bruno Ettenauer    Herwig Teufelsdorfer    Friedrich Wachernig   

Brief des Vorstands // S IMMO am Kapitalmarkt

3

S IMMO AM KAPITALMARKT

Internationales Kapitalmarktumfeld

Die Weltwirtschaft erholt sich weiterhin zunehmend von dem Einbruch durch die COVID-19-Pandemie. Das Konjunktur- wachstum liegt über den langfristigen Prognosen, obwohl eini- ge Indikatoren bereits auf eine erste Verlangsamung des Auf- schwungs hindeuten. Wichtige Kapitalmarktindizes in den USA und in Europa haben neue Allzeithochs erreicht. Die anhaltende Lieferkettenproblematik, Sorgen wegen steigender Inflations­ raten oder Überlegungen der US-Notenbank FED, Schritte in Richtung einer restriktiveren Geldpolitik zu setzen, hatten nur minimale Auswirkungen auf die internationalen Kapitalmärkte.

Sehr positiv entwickelte sich die Wiener Börse im dritten Quartal 2021: Der österreichische Leitindex ATX inklusive Dividenden erzielte ein neues Allzeithoch und liegt im Vergleich mit anderen entwickelten Märkten im Jahresverlauf an der Spitze. Die Year-­to-Date-Performance lag zum 30.09.2021 bei 31,6 %. Auch der Branchenindex für Immobilienaktien an der Wiener Börse IATX entwickelte sich erfreulich und erzielte ein Plus von 19,1 % in den ersten drei Quartalen. Eine Übersicht bietet die unten­ stehende Tabelle.

Kursentwicklung 

indexiert vom 01.01.2021 bis 30.09.2021     S IMMO Aktie      ATX      IATX

130

125

120

115

110

105

100

95

90

01/21

03/21

05/21

07/21

09/21

S IMMO Aktie und Marktkapitalisierung

Die Marktkapitalisierung der S IMMO AG betrug zum 30.09.2021 EUR 1.469,2 Mio., das Grundkapital der Gesellschaft belief sich auf EUR 267,5 Mio. und verteilte sich auf 73.608.896 Inhaber­ aktien.

Die S IMMO Aktie schloss das dritte Quartal mit einem Kurs von EUR 19,96. Die Year-to-Date-Performance lag bei erfreulichen 17,7 %. Die Performance auf 12-Monats-Sicht belief sich auf be- achtliche 37,5 %. Das Interesse an der S IMMO Aktie ist anhal- tend stark bei langfristig auf Dividenden und nachhaltiges Wachstum orientierten Investoren. Nach dem Entfall des Über-

Übersicht über die S IMMO Aktie und Indizes

		S IMMO Aktie		ATX		IATX	DAX		DJIA		S&P 500
31.12.2020	16,96	2.780,44	329,19		13.718,78	30.606,48	3.756,07
30.09.2021	19,96	3.658,93	391,92		15.260,69	34.124,36	4.347,55
Year-to-Date-Performance	17,69 %	31,60 %	19,06 %		11,24 %	11,49 %	15,75 %