RELX PLC BC Partners befindet sich in einem frühen Stadium der Sondierung von Optionen für seine 47%ige Beteiligung an Springer Nature, einschließlich eines möglichen Börsengangs in der zweiten Jahreshälfte, sagten die Personen, die anonym bleiben wollten.
Springer Nature, der Herausgeber der Wissenschaftszeitschriften Nature und Scientific American, könnte mit bis zu 9 Milliarden Euro (9,7 Milliarden Dollar) bewertet werden, einschließlich Schulden, sagte einer der Personen.
Die Überlegungen sind noch vorläufig und es gibt keine Gewissheit, dass eine Transaktion zustande kommt, so die Personen.
Springer Nature hat auf Anfragen nach einem Kommentar nicht reagiert.
Nach zwei Jahren gedämpfter Geschäftsaktivitäten aufgrund steigender Zinssätze bereiten sich Private-Equity-Fonds wieder darauf vor, sich von Investitionen zu trennen, um von den verbesserten Marktbedingungen zu profitieren und Geld an ihre Geldgeber zurückzugeben.
CVC bereitet sich darauf vor, den Börsengang des deutschen Parfümhändlers Douglas in den kommenden Tagen zu starten, während EQT plant, den Börsengang des Hautpflege-Riesen Galderma bereits im März zu beginnen, wie Reuters berichtet hat.
Springer Nature gehört zu einer Reihe von Unternehmen, deren Verkauf von Private-Equity-Firmen seit einiger Zeit erwogen wird.
Der durch die Fusion von Macmillan Science und Springer entstandene Konzern mit Hauptsitz in Berlin war gezwungen, seine Ambitionen auf eine Börsennotierung im Jahr 2020 zu verschieben, nachdem er von der COVID-19-Pandemie betroffen war, wie Reuters damals berichtete.
Obwohl BC Partners nur 47% des Unternehmens besitzt, kann das Unternehmen aufgrund seiner Sonderrechte Einfluss auf einen Verkauf von Springer Nature nehmen, sagte eine der Personen, ohne näher darauf einzugehen. Die deutschen Holtzbrinck Verlagsgruppe besitzt die restlichen 53%.
Springer Nature hat zuletzt im Jahr 2022 einen Umsatz von 1,8 Milliarden Euro erzielt und muss die Ergebnisse für 2023 noch veröffentlichen.
Der konkurrierende Wissenschaftsverlag Elsevier, der zur RELX-Gruppe gehört, verzeichnete im vergangenen Jahr einen Umsatzanstieg von 5 % auf etwas mehr als 3 Milliarden Pfund, der größtenteils aus Abonnements stammt.
Einer Pressemitteilung zufolge hat Springer Nature vor kurzem eine Kreditlinie in Höhe von 2,5 Milliarden Euro zur Refinanzierung bestehender Kredite erhalten, was von einigen Quellen als Vorbereitung für einen Börsengang bezeichnet wurde.
Commerzbank, ING, Landesbank Baden-Württemberg und UniCredit stellten das Darlehen zur Verfügung.
($1 = 0,9246 Euro) (Berichterstattung von Amy-Jo Crowley und Pablo Mayo Cerqueiro; zusätzliche Berichterstattung von Emma-Victoria Farr; Redaktion: Elisa Martinuzzi, Alexandra Hudson)
