Bilanz PepsiCo, Inc.

Aktien

851995

US7134481081

PEP

Nicht-alkoholische Getränke

Markt geschlossen - Nasdaq Andere Börsenplätze 22:00:00 16.07.2026			Nachbörslich 02:00:00
139,43 ^USD	+2,98 %		142,64	+2,30 %

14.07.	PEPSICO, INC. : CICC Research bekräftigt seine neutrale Bewertung	ZM
14.07.	PepsiCos Wende gerät ins Stocken, weil Amerikaner ihr Snackverhalten überdenken	RE

52a1fe4fcc21d.rF_tsQTxvhzI2oY3cMrf19Pkri1qFiGvHCFEUKYQXHs.9TyD6Uqb9luR48VOKauluJqc1ncnfXiXZU8eBJNiGS7zKobJYbfwSKWAtg

Veröffentlichte Finanzdaten: PEPSICO, INC.

Jährlich

Vierteljährlich

Halbjahr

YTD

LTM

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Umsatz	79,47 Mrd.	86,39 Mrd.	91,47 Mrd.	91,85 Mrd.	93,92 Mrd.
Gesamtumsatz	79,47 Mrd.	86,39 Mrd.	91,47 Mrd.	91,85 Mrd.	93,92 Mrd.
Gesamtkosten der verkauften Waren	37,04 Mrd.	40,34 Mrd.	41,74 Mrd.	41,44 Mrd.	42,77 Mrd.
Bruttogewinn	42,43 Mrd.	46,05 Mrd.	49,73 Mrd.	50,42 Mrd.	51,15 Mrd.
Vertriebs-, allgemeine und Verwaltungskosten, Gesamt	29,88 Mrd.	33,18 Mrd.	34,98 Mrd.	35,22 Mrd.	35,33 Mrd.
Forschungs- und Entwicklungskosten	752 Mio.	771 Mio.	804 Mio.	813 Mio.	839 Mio.
Abschreibung von Firmenwert und immateriellen Vermögenswerten - (GuV)	-	-	-	-	-
Andere Betriebsausgaben	4 Mio.	-156 Mio.	-32 Mio.	7 Mio.	4 Mio.
Andere Betriebsausgaben, Gesamt	30,63 Mrd.	33,8 Mrd.	35,76 Mrd.	36,04 Mrd.	36,17 Mrd.
Betriebseinkommen	11,8 Mrd.	12,25 Mrd.	13,98 Mrd.	14,38 Mrd.	14,98 Mrd.
Zinsaufwand, Gesamt	-1,8 Mrd.	-780 Mio.	-859 Mio.	-878 Mio.	-1,12 Mrd.
Zins- und Anlageerträge	-	-	-	-	-
Netto-Zinsaufwendungen	-1,8 Mrd.	-780 Mio.	-859 Mio.	-878 Mio.	-1,12 Mrd.
Devisenkursgewinne (Verluste)	4 Mio.	58 Mio.	41 Mio.	-2 Mio.	-133 Mio.
Andere Nicht-Betriebliche Einnahmen (Ausgaben)	-	-	-	-	-
EBT, ohne außergewöhnliche Posten	10 Mrd.	11,53 Mrd.	13,16 Mrd.	13,5 Mrd.	13,73 Mrd.
Umstrukturierungskosten	-247 Mio.	-1,06 Mrd.	-445 Mio.	-727 Mio.	-983 Mio.
Fusion und damit verbundene Restrukturierungskosten	-	-	-	-	-
Gewinn (Verlust) beim Verkauf von Investitionen	-	-	-	122 Mio.	-
Gewinn (Verlust) beim Verkauf von Vermögenswerten	18 Mio.	3,32 Mrd.	108 Mio.	-	-
Abschreibung von Vermögenswerten	-	-2,88 Mrd.	-1,23 Mrd.	-714 Mio.	-1,95 Mrd.
Andere ungewöhnliche Posten	47 Mio.	-209 Mio.	-176 Mio.	-239 Mio.	-556 Mio.
Ergebnis vor Steuern, inkl. ungewöhnliche Posten	9,82 Mrd.	10,7 Mrd.	11,42 Mrd.	11,95 Mrd.	10,24 Mrd.
Einkommensteueraufwand	2,14 Mrd.	1,73 Mrd.	2,26 Mrd.	2,32 Mrd.	1,95 Mrd.
Ergebnisse aus fortgeführten Geschäftstätigkeiten	7,68 Mrd.	8,98 Mrd.	9,16 Mrd.	9,63 Mrd.	8,3 Mrd.
Nettoeinkommen des Unternehmens	7,68 Mrd.	8,98 Mrd.	9,16 Mrd.	9,63 Mrd.	8,3 Mrd.
Minderheiteninteresse	-61 Mio.	-68 Mio.	-81 Mio.	-48 Mio.	-55 Mio.
Nettoeinkommen - (GuV)	7,62 Mrd.	8,91 Mrd.	9,07 Mrd.	9,58 Mrd.	8,24 Mrd.
Bevorzugte Dividende und andere Anpassungen	-	-	-	-	-
Nettoeinkommen für Gemeinsames einschließlich außerordentlicher Posten	7,62 Mrd.	8,91 Mrd.	9,07 Mrd.	9,58 Mrd.	8,24 Mrd.
Nettoergebnis für Stammaktien exkl. außerordentliche Posten	7,62 Mrd.	8,91 Mrd.	9,07 Mrd.	9,58 Mrd.	8,24 Mrd.
Positionen pro Aktie
Netto EPS - Basis	5,51	6,46	6,59	6,98	6,02
Grundlegender Gewinn pro Aktie - Fortlaufende Geschäftstätigkeit	5,51	6,46	6,59	6,98	6,02
Grundlegende gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	1,38 Mrd.	1,38 Mrd.	1,38 Mrd.	1,37 Mrd.	1,37 Mrd.
Netto EPS - Verwässert	5,49	6,42	6,56	6,95	6
Verwässertes EPS - Fortgeführte Aktivitäten	5,49	6,42	6,56	6,95	6
Verwässerte gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	1,39 Mrd.	1,39 Mrd.	1,38 Mrd.	1,38 Mrd.	1,37 Mrd.
Normalisiertes Grundlegendes Ergebnis je Aktie	4,48	5,17	5,92	6,11	6,23
Normalisiertes verwässertes Ergebnis pro Aktie	4,46	5,15	5,89	6,09	6,21
Dividende Pro Aktie	4,25	4,52	4,94	5,33	5,62
Ausschüttungsquote	76,33	69,27	73,64	75,48	92,69
ADR-Verhältnis	0,07	0,07	0,07	0,07	0,07
Zusätzliche Elemente
EBITDA (Ergebnis vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen auf immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen)	14,37 Mrd.	14,89 Mrd.	16,77 Mrd.	17,34 Mrd.	18,17 Mrd.
EBITA übersetzt sich ins Deutsche als "Ergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen".	11,89 Mrd.	12,33 Mrd.	14,05 Mrd.	14,46 Mrd.	15,07 Mrd.
EBIT	11,8 Mrd.	12,25 Mrd.	13,98 Mrd.	14,38 Mrd.	14,98 Mrd.
German: EBITDAR	15,52 Mrd.	16,1 Mrd.	18,16 Mrd.	18,86 Mrd.	19,81 Mrd.
Effektive Steuerquote - (Verhältniszahl)	21,81	16,13	19,81	19,42	19,03
Aktuelle Inlandsteuern	746 Mio.	1,38 Mrd.	1,44 Mrd.	1,29 Mrd.	482 Mio.
Aktuelle ausländische Steuern	955 Mio.	1,03 Mrd.	1,2 Mrd.	1,41 Mrd.	1,47 Mrd.
Gesamtlaufende Steuern	1,7 Mrd.	2,41 Mrd.	2,64 Mrd.	2,69 Mrd.	1,95 Mrd.
Aufgeschobene inländische Steuern	455 Mio.	26 Mio.	-169 Mio.	-364 Mio.	-
Aufgeschobene ausländische Steuern	-14 Mio.	-709 Mio.	-212 Mio.	-10 Mio.	-
Gesamte aufgeschobene Steuern	441 Mio.	-683 Mio.	-381 Mio.	-374 Mio.	-
Normalisiertes Nettoeinkommen	6,19 Mrd.	7,14 Mrd.	8,14 Mrd.	8,39 Mrd.	8,53 Mrd.
Kapitalisierte Zinsen	-	-	-	-	-
Nicht zahlungswirksame Rentenaufwendungen	-497 Mio.	-97 Mio.	-240 Mio.	32 Mio.	144 Mio.
Zusätzliche Betriebsausgaben-Posten
Werbungskosten	5,1 Mrd.	3,5 Mrd.	3,8 Mrd.	3,9 Mrd.	-
Marketingkosten	-	1,7 Mrd.	1,9 Mrd.	2 Mrd.	-
Vertriebs- und Marketingkosten	18,8 Mrd.	20,2 Mrd.	21,1 Mrd.	21,9 Mrd.	16,7 Mrd.
Forschungs- und Entwicklungskosten aus Fußnoten	752 Mio.	771 Mio.	804 Mio.	813 Mio.	839 Mio.
Gesamte Nettomietkosten	1,14 Mrd.	1,21 Mrd.	1,39 Mrd.	1,52 Mrd.	1,64 Mrd.
Zugeschriebene Betriebsleasingzinsaufwand	373 Mio.	180 Mio.	216 Mio.	225 Mio.	291 Mio.
Zugeschriebene Abschreibung von Operating-Leasingverträgen	771 Mio.	1,03 Mrd.	1,18 Mrd.	1,29 Mrd.	1,34 Mrd.
Aktienbasierte Vergütung, Allgemeine und Verwaltungskosten (Gesamt)	-	-	-	-	-
Aktienbasierte Vergütung, Sonstiges (Gesamt)	322 Mio.	376 Mio.	398 Mio.	364 Mio.	293 Mio.
Gesamte aktienbasierte Vergütung	322 Mio.	376 Mio.	398 Mio.	364 Mio.	293 Mio.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Aktiva
Bargeld und Äquivalente	5,6 Mrd.	4,95 Mrd.	9,71 Mrd.	8,5 Mrd.	9,16 Mrd.
Kurzfristige Investitionen	392 Mio.	394 Mio.	292 Mio.	761 Mio.	371 Mio.
Gesamtsumme an Bargeld und kurzfristigen Investitionen	5,99 Mrd.	5,35 Mrd.	10 Mrd.	9,27 Mrd.	9,53 Mrd.
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, Gesamt	7,02 Mrd.	8,04 Mrd.	8,5 Mrd.	8,13 Mrd.	9,04 Mrd.
Andere Forderungen	1,66 Mrd.	2,12 Mrd.	2,32 Mrd.	2,2 Mrd.	2,47 Mrd.
Gesamtforderungen	8,68 Mrd.	10,16 Mrd.	10,82 Mrd.	10,33 Mrd.	11,51 Mrd.
Inventar	4,35 Mrd.	5,22 Mrd.	5,33 Mrd.	5,31 Mrd.	5,84 Mrd.
Im Voraus bezahlte Ausgaben	927 Mio.	766 Mio.	731 Mio.	863 Mio.	1,02 Mrd.
Aktuelle Aufgeschobene Steuervermögen	-	-	-	-	-
Eingeschränkte Bargeld	-	-	-	-	-
Andere kurzfristige Vermögenswerte, Gesamt	1,84 Mrd.	40 Mio.	67 Mio.	58 Mio.	48 Mio.
Gesamt Umlaufvermögen	21,78 Mrd.	21,54 Mrd.	26,95 Mrd.	25,83 Mrd.	27,95 Mrd.
Brutto Sachanlagen und Ausrüstung	48,85 Mrd.	52,16 Mrd.	57,34 Mrd.	59,39 Mrd.	64,65 Mrd.
kumulierte Abschreibung	-24,42 Mrd.	-25,49 Mrd.	-27,4 Mrd.	-28 Mrd.	-31 Mrd.
Netto Sachanlagen und Ausrüstung	24,43 Mrd.	26,66 Mrd.	29,94 Mrd.	31,39 Mrd.	33,65 Mrd.
Langfristige Investitionen	2,63 Mrd.	3,89 Mrd.	4,33 Mrd.	3,33 Mrd.	4,56 Mrd.
German: Firmenwert	18,38 Mrd.	18,2 Mrd.	17,73 Mrd.	17,53 Mrd.	18,92 Mrd.
Andere immaterielle Vermögenswerte, Gesamt	18,66 Mrd.	15,59 Mrd.	14,93 Mrd.	14,8 Mrd.	15,07 Mrd.
Langfristige Forderungen aus Darlehen	111 Mio.	202 Mio.	200 Mio.	111 Mio.	136 Mio.
Langfristige latente Steuervermögen	4,31 Mrd.	4,2 Mrd.	4,47 Mrd.	4,36 Mrd.	4,54 Mrd.
Langfristige aufgeschobene Kosten	119 Mio.	123 Mio.	103 Mio.	100 Mio.	205 Mio.
Andere langfristige Vermögenswerte, Gesamt	1,95 Mrd.	1,78 Mrd.	1,84 Mrd.	2,01 Mrd.	2,37 Mrd.
Gesamtvermögen	92,38 Mrd.	92,19 Mrd.	100 Mrd.	99,47 Mrd.	107 Mrd.
Verdindlichkeiten
Verbindlichkeiten, Gesamt	9,83 Mrd.	10,73 Mrd.	11,64 Mrd.	11 Mrd.	11,7 Mrd.
Aufgelaufene Kosten, Gesamt	5,41 Mrd.	6,16 Mrd.	6,21 Mrd.	5,71 Mrd.	5,74 Mrd.
Kurzfristige Verbindlichkeiten	436 Mio.	318 Mio.	2,59 Mrd.	3,08 Mrd.	2,83 Mrd.
Laufender Anteil der langfristigen Verschuldung	3,87 Mrd.	3,1 Mrd.	3,92 Mrd.	4 Mrd.	4,03 Mrd.
Laufender Teil der Leasingverträge	446 Mio.	483 Mio.	556 Mio.	642 Mio.	719 Mio.
Andere kurzfristige Verbindlichkeiten	6,22 Mrd.	6 Mrd.	6,74 Mrd.	7,1 Mrd.	7,74 Mrd.
Gesamtsumme der kurzfristigen Verbindlichkeiten	26,22 Mrd.	26,78 Mrd.	31,65 Mrd.	31,54 Mrd.	32,76 Mrd.
Langfristige Schulden	36,03 Mrd.	35,66 Mrd.	37,6 Mrd.	37,22 Mrd.	42,32 Mrd.
Langfristige Mietverträge	1,6 Mrd.	1,93 Mrd.	2,4 Mrd.	2,8 Mrd.	3,13 Mrd.
Renten & andere Leistungen nach dem Ruhestand	1,67 Mrd.	1,14 Mrd.	1,35 Mrd.	1,59 Mrd.	1,24 Mrd.
Aufgeschobene Steuerpassiva nicht aktuell	4,83 Mrd.	4,13 Mrd.	3,9 Mrd.	3,48 Mrd.	3,8 Mrd.
Andere langfristige Verbindlichkeiten	5,89 Mrd.	5,27 Mrd.	4,97 Mrd.	4,66 Mrd.	3,6 Mrd.
Gesamtverbindlichkeiten - (Standard / Utility Vorlage)	76,23 Mrd.	74,91 Mrd.	81,86 Mrd.	81,3 Mrd.	86,85 Mrd.
Bevorzugte Wandelbare Aktien	-	-	-	-	-
Bevorzugte Aktien - Andere	-	-	-	-	-
Gesamtes Vorzugs-Eigenkapital	-	-	-	-	-
Ordentliche Aktien, Gesamt	23 Mio.	23 Mio.	23 Mio.	23 Mio.	23 Mio.
Zusätzlich eingezahltes Kapital	4 Mrd.	4,13 Mrd.	4,26 Mrd.	4,38 Mrd.	4,45 Mrd.
Gewinnrücklagen	65,16 Mrd.	67,8 Mrd.	70,04 Mrd.	72,27 Mrd.	72,79 Mrd.
Eigene Aktien	-38,25 Mrd.	-39,51 Mrd.	-40,28 Mrd.	-41,02 Mrd.	-41,83 Mrd.
Umfassendes Einkommen und Sonstiges	-14,9 Mrd.	-15,3 Mrd.	-15,53 Mrd.	-17,61 Mrd.	-15,02 Mrd.
Gesamtes Eigenkapital	16,04 Mrd.	17,15 Mrd.	18,5 Mrd.	18,04 Mrd.	20,41 Mrd.
Minderheitsinteressen	108 Mio.	124 Mio.	134 Mio.	130 Mio.	141 Mio.
Eigenkapital	16,15 Mrd.	17,27 Mrd.	18,64 Mrd.	18,17 Mrd.	20,55 Mrd.
Gesamtverbindlichkeiten und Eigenkapital	92,38 Mrd.	92,19 Mrd.	100 Mrd.	99,47 Mrd.	107 Mrd.
Zusätzliche Elemente
Gesamtzahl der am Einreichungsdatum ausstehenden Aktien	1,38 Mrd.	1,38 Mrd.	1,37 Mrd.	1,37 Mrd.	1,37 Mrd.
Gesamtzahl der ausstehenden Stammaktien	1,38 Mrd.	1,38 Mrd.	1,37 Mrd.	1,37 Mrd.	1,37 Mrd.
Buchwert / Aktie	11,6	12,45	13,47	13,15	14,93
Sachbuchwert	-21 Mrd.	-16,64 Mrd.	-14,15 Mrd.	-14,29 Mrd.	-13,58 Mrd.
Greifbarer Buchwert pro Aktie	-15,19	-12,08	-10,3	-10,42	-9,93
Gesamtverschuldung	42,38 Mrd.	41,49 Mrd.	47,06 Mrd.	47,75 Mrd.	53,03 Mrd.
Nettoverbindlichkeiten	36,39 Mrd.	36,14 Mrd.	37,06 Mrd.	38,48 Mrd.	43,5 Mrd.
Schuldenäquivalent der nicht finanzierten projizierten Leistungspflicht	-137 Mio.	-197 Mio.	-48 Mio.	104 Mio.	-492 Mio.
Schuldenäquivalent Operativer Leasingverträge	9,15 Mrd.	9,68 Mrd.	11,15 Mrd.	12,15 Mrd.	13,08 Mrd.
Minderheitsbeteiligung, Gesamt (inkl. Fin. Div.)	108 Mio.	124 Mio.	134 Mio.	130 Mio.	141 Mio.
Investitionen nach der Equity-Methode, Gesamt	2,63 Mrd.	3,07 Mrd.	2,71 Mrd.	1,98 Mrd.	2,04 Mrd.
Kontocode - Inventarbewertung	3	3	3	3	3
Inventar - Rohstoffe, Gesamt	1,9 Mrd.	2,37 Mrd.	2,39 Mrd.	2,44 Mrd.	2,58 Mrd.
Vorräte - In Bearbeitung, Gesamt	151 Mio.	114 Mio.	104 Mio.	104 Mio.	143 Mio.
Inventar - Fertigwaren, Gesamt	2,3 Mrd.	2,74 Mrd.	2,84 Mrd.	2,76 Mrd.	3,12 Mrd.
Grundstück - (BS)	1,12 Mrd.	1,14 Mrd.	1,16 Mrd.	1,14 Mrd.	1,11 Mrd.
Gebäude, Gesamt	10,28 Mrd.	10,82 Mrd.	11,58 Mrd.	11,94 Mrd.	13,88 Mrd.
Maschinen, Gesamt	31,49 Mrd.	33,34 Mrd.	36,01 Mrd.	36,99 Mrd.	41,11 Mrd.
Vollzeitmitarbeiter	309.000	315.000	318.000	319.000	306.000
kumulierte Rückstellung für zweifelhafte Forderungen (Zusatz)	147 Mio.	150 Mio.	175 Mio.	356 Mio.	230 Mio.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Nettoergebnis - (CF)	7,62 Mrd.	8,91 Mrd.	9,07 Mrd.	9,58 Mrd.	8,24 Mrd.
Abschreibung & Amortisation - CF	2,99 Mrd.	3,08 Mrd.	3,28 Mrd.	3,54 Mrd.	3,84 Mrd.
Abschreibung von Firmenwert und immateriellen Vermögenswerten - (CF) - (Modellspezifisch)	91 Mio.	78 Mio.	75 Mio.	74 Mio.	83 Mio.
Abschreibungen & Amortisationen, Gesamt - CF	3,08 Mrd.	3,16 Mrd.	3,36 Mrd.	3,62 Mrd.	3,92 Mrd.
Abschreibung auf aufgeschobene Aufwendungen, Gesamt - (CF)	135 Mio.	123 Mio.	159 Mio.	199 Mio.	260 Mio.
(Gewinn) Verlust aus dem Verkauf eines Vermögenswerts	-	-3,32 Mrd.	-	-	-
Abschreibung von Vermögenswerten & Restrukturierungskosten	-9 Mio.	3,8 Mrd.	1,24 Mrd.	1 Mrd.	2,13 Mrd.
Aktienbasierte Vergütung (CF)	301 Mio.	343 Mio.	380 Mio.	362 Mio.	288 Mio.
Steuerbegünstigung aus Aktienoptionen	-	-	-	-	-
Andere Betriebliche Aktivitäten, Gesamt	-227 Mio.	-1,32 Mrd.	-434 Mio.	-557 Mio.	-1,11 Mrd.
Änderung der Forderungen	-651 Mio.	-1,76 Mrd.	-793 Mio.	-138 Mio.	-580 Mio.
Veränderung der Vorräte	-582 Mio.	-1,14 Mrd.	-261 Mio.	-314 Mio.	-150 Mio.
Änderung der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	1,76 Mrd.	1,84 Mrd.	420 Mio.	-1,16 Mrd.	-677 Mio.
Änderung der Einkommensteuern	30 Mio.	57 Mio.	310 Mio.	-123 Mio.	-433 Mio.
Änderung der sonstigen Netto-Betriebsvermögen	159 Mio.	118 Mio.	-13 Mio.	40 Mio.	195 Mio.
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit	11,62 Mrd.	10,81 Mrd.	13,44 Mrd.	12,51 Mrd.	12,09 Mrd.
Investitionsausgaben	-4,62 Mrd.	-5,21 Mrd.	-5,52 Mrd.	-5,32 Mrd.	-4,42 Mrd.
Verkauf von Sachanlagen	166 Mio.	251 Mio.	198 Mio.	342 Mio.	528 Mio.
Barkaufe	-61 Mio.	-873 Mio.	-314 Mio.	-256 Mio.	-3,39 Mrd.
Veräußerungen	169 Mio.	3,5 Mrd.	75 Mio.	166 Mio.	39 Mio.
Investition in handelbare Wertpapiere und Eigenkapitalinstrumente, Gesamt	1,08 Mrd.	-117 Mio.	16 Mio.	-420 Mio.	460 Mio.
Andere Investitionstätigkeiten, Gesamt	5 Mio.	11 Mio.	48 Mio.	14 Mio.	-100 Mio.
Cashflow aus Investitionstätigkeit	-3,27 Mrd.	-2,43 Mrd.	-5,5 Mrd.	-5,47 Mrd.	-6,88 Mrd.
Kurzfristige Schulden ausgegeben, Gesamt	442 Mio.	1,97 Mrd.	5,43 Mrd.	6,18 Mrd.	7,56 Mrd.
Langfristige ausgegebene Schulden, Gesamt	4,12 Mrd.	3,38 Mrd.	5,48 Mrd.	4,04 Mrd.	8,19 Mrd.
Ausgegebene Gesamtverschuldung	4,56 Mrd.	5,35 Mrd.	10,91 Mrd.	10,22 Mrd.	15,75 Mrd.
Kurzfristige Schulden zurückgezahlt, Gesamt	-397 Mio.	-1,98 Mrd.	-3,14 Mrd.	-5,64 Mrd.	-7,92 Mrd.
Langfristige Schuldenrückzahlung, Gesamt	-3,46 Mrd.	-2,46 Mrd.	-3 Mrd.	-3,89 Mrd.	-4,08 Mrd.
Gesamte zurückgezahlte Schulden	-3,85 Mrd.	-4,44 Mrd.	-6,14 Mrd.	-9,52 Mrd.	-12 Mrd.
Ausgabe von Stammaktien	185 Mio.	138 Mio.	116 Mio.	166 Mio.	97 Mio.
Rückkauf von Stammaktien	-198 Mio.	-1,61 Mrd.	-1,14 Mrd.	-1,14 Mrd.	-1,11 Mrd.
Rückkauf von Vorzugsaktien	-	-	-	-	-
Ordentliche Dividenden Gezahlt	-5,82 Mrd.	-6,17 Mrd.	-6,68 Mrd.	-7,23 Mrd.	-7,64 Mrd.
Dividenden auf Stamm- und Vorzugsaktien gezahlt - (Vorlagenspezifisch)	-	-	-	-	-
Auf gewöhnliche und Vorzugsaktien gezahlte Dividenden	-5,82 Mrd.	-6,17 Mrd.	-6,68 Mrd.	-7,23 Mrd.	-7,64 Mrd.
Andere Finanzierungsaktivitäten, Gesamt	-5,66 Mrd.	-1,79 Mrd.	-73 Mio.	-53 Mio.	-73 Mio.
German: Cashflow aus Finanzierungstätigkeit	-10,78 Mrd.	-8,52 Mrd.	-3,01 Mrd.	-7,56 Mrd.	-4,98 Mrd.
Anpassungen des Wechselkurses	-114 Mio.	-465 Mio.	-277 Mio.	-687 Mio.	422 Mio.
Nettoveränderung der Liquidität	-2,55 Mrd.	-607 Mio.	4,66 Mrd.	-1,21 Mrd.	651 Mio.
Zusätzliche Elemente
In bar gezahlte Zinsen	1,18 Mrd.	1,04 Mrd.	1,4 Mrd.	1,58 Mrd.	1,75 Mrd.
Gezahlte Einkommensteuer in bar (Rückerstattung)	1,93 Mrd.	2,77 Mrd.	2,53 Mrd.	3,06 Mrd.	3,08 Mrd.
Hebelwirkung freier Cashflow	5,15 Mrd.	6,64 Mrd.	7,53 Mrd.	6,92 Mrd.	8,23 Mrd.
Unverschuldeter Freier Cashflow	6,27 Mrd.	7,13 Mrd.	8,07 Mrd.	7,47 Mrd.	8,93 Mrd.
Änderung des Nettoumlaufvermögens	11 Mio.	-1,03 Mrd.	-937 Mio.	382 Mio.	487 Mio.
Netto ausgegebene / zurückgezahlte Schulden	712 Mio.	906 Mio.	4,77 Mrd.	695 Mio.	3,75 Mrd.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Rentabilität
Rendite auf Vermögen	7,96	8,3	9,07	8,99	9,05
Rendite auf das Gesamtkapital	12,51	13,06	14,04	13,66	13,43
Eigenkapitalrendite %	51,71	53,72	50,99	52,3	42,85
Rendite auf Eigenkapital	51,65	53,69	50,9	52,42	42,86
Margenanalyse
Bruttogewinnspanne %	53,39	53,3	54,37	54,89	54,46
SG&A Marge	37,59	38,41	38,25	38,34	37,61
EBITDA-Marge %	18,09	17,24	18,33	18,88	19,35
EBITA-Marge	14,96	14,27	15,36	15,74	16,04
EBIT-Marge %	14,85	14,18	15,28	15,66	15,95
Marge % aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten	9,66	10,39	10,01	10,48	8,83
Netto-Einkommensmarge %	9,59	10,31	9,92	10,43	8,77
Nettoverfügbarkeit für gemeinsame Marge %	9,59	10,31	9,92	10,43	8,77
Normalisierte Nettogewinnmarge	7,79	8,26	8,9	9,14	9,08
Marge des gehebelten freien Cashflows	6,48	7,69	8,24	7,53	8,77
Marge des unverschuldeten freien Cashflows	7,9	8,26	8,82	8,13	9,51
Umschlag von Vermögenswerten
Vermögensumschlag	0,86	0,94	0,95	0,92	0,91
Umschlag von Anlagevermögen (Durchschnittliches Anlagevermögen)	3,35	3,38	3,23	3	2,89
Forderungsumschlag (Durchschnittliche Forderungen)	11,59	11,47	11,06	11,05	10,94
Lagerumschlag (Durchschnittlicher Lagerbestand)	8,7	8,43	7,91	7,79	7,67
Kurzfristige Liquidität
Liquiditätskennziffer I. Grades	0,83	0,8	0,85	0,82	0,85
Schnellverhältnis	0,56	0,58	0,66	0,62	0,64
Betriebscashflow zu kurzfristigen Verbindlichkeiten	0,44	0,4	0,42	0,4	0,37
Tage Verkauf Ausstehend (Durchschnittliche Forderungen)	31,41	32,35	32,91	32,95	33,26
Durchschnittliche Lagerdauer (Durchschnittlicher Lagerbestand)	41,85	44	46,03	46,74	47,45
Durchschnittliche Fälligkeitstage ausstehender Zahlungen	91,38	92,56	97,27	99,48	95,39
Cash Conversion Cycle (Durchschnittliche Tage)	-18,11	-16,21	-18,33	-19,79	-14,68
Langfristige Solvenz
Gesamtverschuldung/Eigenkapital	262,39	240,18	252,51	262,79	258,08
Gesamtverschuldung / Gesamtkapital	72,41	70,6	71,63	72,44	72,07
Langfristige Schulden / Eigenkapital	232,95	217,62	214,6	220,28	221,19
Langfristige Schulden / Gesamtkapital	64,28	63,97	60,88	60,72	61,77
Gesamtverbindlichkeiten / Gesamtaktiva	82,52	81,26	81,45	81,73	80,87
EBIT / Zinsaufwand	6,56	15,71	16,27	16,38	13,37
EBITDA / Zinsaufwand	8,63	20,64	21,14	21,49	17,67
(EBITDA - Capex) / Zinsaufwand	6,05	13,97	14,72	15,43	13,73
Gesamtverschuldung / EBITDA	2,73	2,58	2,59	2,53	2,68
Netto-Schulden / EBITDA	2,35	2,24	2,04	2,04	2,2
Gesamtverschuldung / (EBITDA - Capex)	3,89	3,81	3,72	3,53	3,44
Netto-Schulden / (EBITDA - Capex)	3,34	3,32	2,93	2,84	2,83
Wachstum gegenüber dem Vorjahr
Gesamterlöse, 1 J. Wachstums %	12,93	8,7	5,88	0,42	2,25
Bruttogewinn, 1 J. Wachstums %	9,81	8,53	8	1,38	1,45
EBITDA, 1 J. Wachstum %	7,81	3,24	12,59	2,74	1,86
EBITA, 1 J. Wachstumsrate %	7,83	3,26	13,97	2,05	0,74
EBIT, 1 J. Wachstumsrate %	7,88	3,39	14,09	2,06	0,69
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 1 Jahr Wachstumsrate %	7,02	16,92	1,97	5,14	-13,83
Nettoeinkommen, 1 J. Wachstum %	6,99	16,96	1,84	5,55	-13,97
Normalisiertes Nettoeinkommen, 1 Jahr. Wachstums %	3,28	14,7	14,09	2,78	-2,03
Verwässertes EPS vor Extra, 1 Jahr Wachstumsrate %	7,23	16,94	2,18	5,95	-13,67
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 1 Jahr Wachstum %	4,99	14,48	5,7	-4,34	11,12
Inventar, 1 J. Wachstum %	4,19	20,13	2,14	-0,52	10,16
Netto Sachanlagen, 1 Jahr. Wachstumsrate %	6,02	9,16	12,3	4,83	7,2
Gesamtvermögen, 1 J. Wachstums %	-0,58	-0,21	9,01	-1,02	7,97
Materieller Buchwert, 1 J. Wachstums %	-14,68	-20,78	-14,93	0,99	-5,02
Eigenkapital, 1 Jhr. Wachstum %	19,24	6,89	7,9	-2,5	13,11
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 1 Jähriges Wachstum in %	9,45	-6,93	24,34	-6,96	-3,36
Kapitalausgaben, 1 Jahr. Wachstum %	9,08	12,58	5,97	-3,62	-16,98
Gehebelter Freier Cashflow, 1 J. Wachstum %	-8,02	28,21	13,38	-9,02	14,33
Unverschuldeter Freier Cashflow, 1 Jhr. Wachstum %	-1,73	13,08	13,16	-8,28	14,83
Dividende Pro Aktie, 1 J. Wachstums %	5,59	6,53	9,28	7,79	5,49
Zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate über zwei Jahre
Gesamteinnahmen, 2 Jahre CAGR %	8,78	10,8	7,28	3,11	1,33
Bruttogewinn, 2 J. CAGR %	6,83	9,17	8,27	4,64	1,41
EBITDA, 2 J. KAGR %	5,21	5,71	7,78	7,71	4,06
EBITA, 2 J. CAGR %	4,92	5,77	8,45	8,03	3,48
EBIT, 2 J. CAGR %	4,91	5,87	8,57	8,1	3,47
Gewinne aus fortlaufenden Geschäften, 2 Jahre. CAGR %	2,19	11,86	9,19	3,55	-4,81
Nettoeinkommen, 2 J. CAGR %	2,06	11,87	9,14	3,68	-4,71
Normalisiertes Nettoeinkommen, 2 Jahre KAGR %	0,9	9,15	14,37	8,43	2,41
Verwässertes EPS vor Extra, 2 Jahre CAGR %	2,75	11,98	9,31	4,05	-4,36
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 2 J. CAGR %	5,25	9,63	10	0,55	3,1
Inventar, 2 J. CAGR %	14,12	11,88	10,77	0,8	4,68
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 2 Jahre. CAGR %	8,23	7,58	10,72	8,5	6,01
Gesamtvermögen, 2 Jahre CAGR %	8,45	-0,39	4,3	3,87	3,38
Materieller Buchwert, 2 Jahre KAGR %	11,95	-17,79	-17,91	-7,31	-2,06
Eigenkapital, 2 Jahre CAGR %	4,16	12,9	7,39	2,57	5,02
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 2 Jahre CAGR %	9,72	0,93	7,57	7,56	-5,17
Kapitalausgaben, 2 J. CAGR %	4,54	10,82	9,23	1,06	-10,55
Gehebelter freier Cashflow, 2 Jahre CAGR %	1,96	8,97	20,51	1,77	4,32
Unverschuldeter Freier Cashflow, 2 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	6,48	5,72	13,08	2,07	5,13
Dividende pro Aktie, 2 Jahre CAGR %	5,83	6,06	7,9	8,53	6,63
Drei-Jahres-Zusammengesetzte Jährliche Wachstumsrate
Gesamtumsätze, 3 Jahre CAGR %	7,12	8,76	9,13	4,94	2,83
Bruttogewinn, 3 J. CAGR %	6,34	7,39	8,78	5,92	3,56
EBITDA, 3 J. KAGR %	4,57	4,67	7,95	6,32	6,73
EBITA, 3 J. CAGR %	4,41	4,52	8,44	6,56	6,74
EBIT, 3 Jahre CAGR %	4,37	4,56	8,54	6,65	6,77
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 3 Jahre KAGR %	-15,12	6,88	8,46	7,82	-2,6
Nettoeinkommen, 3 J. CAGR %	-15,25	6,8	8,42	7,93	-2,57
Normalisiertes Nettoeinkommen, 3 Jahre CAGR %	2,92	5,49	10,77	10,46	6,1
Verwässertes EPS vor außergewöhnlichen Posten, 3-Jahres-CAGR %	-14,5	7,28	8,61	8,18	-2,23
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 3-Jahres-CAGR %	5,53	8,24	8,3	4,99	3,96
Inventar, 3 J. CAGR %	11,59	16,09	8,53	6,87	3,83
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 3-Jahres-CAGR %	11,57	8,54	9,13	8,72	8,07
Gesamtvermögen, 3 Jahre CAGR %	5,96	5,48	2,65	2,5	5,22
Materieller Buchwert, 3 J. zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	9,23	-0,24	-16,85	-12,04	-6,56
Eigenkapital, 3 J. KAGR %	3,39	5,07	11,21	3,99	5,97
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 3-Jahres-CAGR %	7,25	3,86	8,2	2,49	3,79
Kapitalausgaben, 3 Jahre CAGR %	12,11	7,16	9,18	4,76	-5,35
Gehebelter Freier Cashflow, 3 Jähr. CAGR %	-8,94	10,28	10,42	10,08	7,21
Unverschuldeter Freier Cashflow, 3 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	-6,12	8,82	8,14	5,77	7,61
Dividende Pro Aktie, 3 Jähr. KAGR %	5,79	6,06	7,12	7,86	7,51
Zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate über fünf Jahre
Gesamteinnahmen, 5 Jahre CAGR %	4,82	6,34	7,18	6,46	5,94
Bruttogewinn, 5 J. CAGR %	4,18	5,81	7,11	6,28	5,77
EBITDA, 5 J. CAGR %	3,03	3,12	5,93	5,96	6,4
EBITA, 5 J. KAGR %	2,91	2,89	6,11	6,01	6,45
EBIT, 5 J. CAGR %	2,9	2,89	6,14	6,06	6,51
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 5-Jahres-CAGR %	3,78	12,84	-6,13	5,53	2,94
Nettoergebnis, 5-Jahres-CAGR %	3,78	12,9	-6,23	5,54	2,96
Normalisiertes Nettoeinkommen, 5 Jahre KAGR %	1,92	3,45	7,48	6,66	7,31
Verwässertes EPS vor Extra, 5 Jahre CAGR %	4,72	13,71	-5,67	5,97	3,22
Deutsch: Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 5-Jahres-CAGR %	4,73	6,66	7,29	5,1	6,19
Inventar, 5 J. KAGR %	9,81	12,12	11,26	9,71	6,98
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 5-Jahres-CAGR %	8,04	9,11	11,23	8,52	7,87
Gesamtvermögen, 5-Jahres-CAGR %	4,68	2,93	5,29	4,84	2,94
Materieller Buchwert, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	4,8	-1,05	-2,56	-3,13	-11,22
Eigenkapital, 5 Jahre CAGR %	7,36	9,2	4,97	4,06	8,69
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 5-Jahres-CAGR %	1,73	1,51	7,38	5,33	2,64
Kapitalausgaben, 5-Jahres-CAGR %	8,75	11,89	10,95	4,67	0,81
Gehebelter Freier Cashflow, 5 Jähr. CAGR %	-4,87	5	2,01	6,91	8,03
Unverschuldeter Freier Cashflow, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	-3,37	3,77	1,25	6,18	6,96
Dividende pro Aktie, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	7,49	7,39	6,63	7,04	6,93