AFR: IMMOFINANZ AG: Bekanntmachung über die Veröffentlichung eines Finanzberichtes User: IMMOFINANZ AG

1.-3. Quartal 2024

Konzernzwischenmitteilung

Growing together

Inhalt

Kennzahlen														4
Konzernzwischenmitteilung
Geschäftsentwicklung										6
Finanzierung												9
Portfoliobericht									10
Konzernbilanz										16
Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung					17
Konzern-Gesamtergebnisrechnung					18
Konzern-Geldflussrechnung					19
Konzern-Eigenkapitalveränderungsrechnung				20
Ergänzende Informationen				22
Finanzkalender			30
Impressum			30

4IMMOFINANZ GROUP

Konzernzwischenmitteilung für die ersten drei Quartale 2024

Kennzahlen

Ergebnis

				Q1-3 2024			Q1-3 2023		Veränderung in %
Mieterlöse		in MEUR		435,6			389,2		11,9
Ergebnis aus Asset Management		in MEUR		368,9			323,7		14,0
Ergebnis aus selbst genutzten Hotelimmobilien		in MEUR		5,4			3,5		52,1
Ergebnis aus Immobilienverkäufen		in MEUR		2,5			-54,0		n. a.
Ergebnis aus der Immobilienentwicklung		in MEUR		-1,0			-6,9		85,0
Operatives Ergebnis		in MEUR		322,3			209,1		54,1
Neubewertungen		in MEUR		-75,6			-219,5		65,6
EBIT		in MEUR		244,7			-1,4		n. a.
Finanzergebnis		in MEUR		-153,9			-99,2		-55,2
EBT		in MEUR		90,8			-100,6		n. a.
Konzernergebnis		in MEUR		50,9			-105,9		n. a.
FFO 1 nach Steuern1		in MEUR		230,9			185,0		24,8

• Vergleichswert Q1-3 2023 wurde gemäß neuer Berechnungsformel angepasst. Berechnung siehe im Kapitel "Geschäftsentwicklung".

Vermögen

				30.09.2024			31.12.2023		Veränderung in %
Bilanzsumme		in MEUR		9.404,0			9.649,9		-2,5
Bilanzielle Eigenkapitalquote		in %		42,2			47,3		n. a.
Nettofinanzverbindlichkeiten		in MEUR		3.951,4			3.539,3		11,6
Liquide Mittel1		in MEUR		613,9			697,1		-11,9
Loan to Value (netto)2		in %		48,7			42,5		n. a.
Gearing		in %		101,0			78,9		n. a.
Gesamtdurchschnittszinssatz inklusive Kosten für Derivate		in %		2,9			2,9		n. a.
Durchschnittliche Laufzeit Finanzverbindlichkeiten		in Jahren		3,4			4,0		-15,8

• Inklusive zur Veräußerung gehaltener liquider Mittel

• Vergleichswert zum 31. Dezember 2023 wurde gemäß neuer Berechnungsformel angepasst. Berechnung siehe im Kapitel "Finanzierung".

Immobilienvermögen

				30.09.2024			31.12.2023		Veränderung in %
Gesamtanzahl der Immobilien				468			518		-9,7
Vermietbare Fläche		in m2		3.470.531			3.558.305		-2,5
Vermietungsgrad		in %		92,2			92,2		n. a.
Bruttorendite1		in %		7,2			7,2		n. a.
Portfoliowert1		in MEUR		7.997,3			8.174,3		-2,2
Unbelastetes Gesamtvermögen2		in MEUR		2.798,6			2.609,4		7,3

• Gemäß "Portfoliobericht"

• Berechnungsformel wurde zum 31. März 2024 angepasst. Vergleichswert zum 31. Dezember 2023 wurde gemäß neuer Berechnungsformel angepasst.

KONZERNZWISCHENMITTEILUNG	5
Kennzahlen

EPRA

			30.09.2024	31.12.2023		Veränderung in %
EPRA Net Reinstatement Value		in MEUR	4.223,8	4.196,3		0,7
EPRA Net Reinstatement Value je Aktie		in EUR	30,61	30,41		0,7
EPRA Net Tangible Assets		in MEUR	3.949,2	3.863,8		2,2
EPRA Net Tangible Assets je Aktie		in EUR	28,62	28,00		2,2
EPRA Net Disposal Value		in MEUR	3.821,7	3.677,1		3,9
EPRA Net Disposal Value je Aktie		in EUR	27,70	26,65	3,9
EPRA-Leerstandsquote1		in %	7,6	7,8		n. a.
EPRA-Loan-to-Value2		in %	48,9	42,8		n. a.
			Q1-3 2024	Q1-3 2023		Veränderung in %
EPRA-Ergebnis		in MEUR	149,4	115,1		29,9
EPRA-Ergebnis je Aktie		in EUR	1,08	0,83	29,9
EPRA-Ergebnis nach
unternehmensspezifischen Bereinigungen		in MEUR	157,6	115,5	36,4
EPRA-Ergebnis je Aktie nach
unternehmensspezifischen Bereinigungen		in EUR	1,14	0,84	36,4
EPRA Net Initial Yield		in %	7,0	6,5		n. a.
EPRA "Topped-up" Net Initial Yield		in %	7,2	6,7		n. a.
EPRA-Kostenquote inklusive direkter Leerstandskosten		in %	12,8	15,4		n. a.
EPRA-Kostenquote exklusive direkter Leerstandskosten		in %	11,6	13,9		n. a.
EPRA-Investitionsausgaben		in MEUR	513,4	270,2		90,0

• Die EPRA-Leerstandsquote (inklusive S IMMO) basiert auf dem Verhältnis der geschätzten Marktmiete der leerstehenden Flächen zur geschätzten Marktmiete des

Bestandsportfolios. Vergleichswert zum 31. Dezember 2023 wurde angepasst und wird nun inklusive S IMMO dargestellt.

• Der EPRA-Loan-to-Value zum 31. Dezember 2023 berücksichtigte einen S IMMO-Anteil von 50,0% plus eine Aktie, der Anteil zum 30. September 2024 betrug 93,2%.

Aktienkennzahlen

			30.09.2024	31.12.2023		Veränderung in %
Buchwert je Aktie		in EUR	27,60	26,60		3,8
Ultimokurs der Aktie		in EUR	17,96	21,05	-14,7
Abschlag Aktienkurs zum EPRA NTA verwässert je Aktie		in %	37,3	24,8		n. a.
Gesamtanzahl der Aktien			138.669.711	138.669.711		0,0
davon Anzahl eigene Aktien			695.585	695.585		0,0
Ultimo-Börsenkapitalisierung		in MEUR	2.490,5	2.919,0	-14,7
			Q1-3 2024	Q1-3 2023		Veränderung in %
Ergebnis je Aktie (unverwässert)1		in EUR	0,18	-0,48		n. a.
Ergebnis je Aktie (verwässert)1		in EUR	0,18	-0,48		n. a.

• Anzahl der berücksichtigten Aktien für Q1-3 2024 und Q1-3 2023: 137.974.126.

Die Vorzeichenangabe bei Veränderungen entspricht einer betriebswirtschaftlichen Sichtweise: Verbesserungen werden mit Plus (+) bezeichnet, Verschlechterungen mit Minus (-). Sehr hohe positive bzw. negative prozen- tuelle Veränderungen werden als ≥ +100% oder ≤ -100% dargestellt. Bei Vorzeichenwechsel von Ergebnis- größen sowie bei Veränderungen von Prozentwerten werden die prozentuellen Veränderungen als "nicht anwendbar" (n. a.) gekennzeichnet. Bei Summierung von gerundeten Beträgen und Prozentangaben können durch die Verwendung automatisierter Rechenhilfen rundungsbedingte Rechendifferenzen auftreten. Perso- nenbezogene Bezeichnungen in diesem Finanzbericht beziehen sich auf alle Geschlechter in gleicher Weise.

6IMMOFINANZ GROUP

Konzernzwischenmitteilung für die ersten drei Quartale 2024

Konzern- zwischenmitteilung

Geschäftsentwicklung

Die IMMOFINANZ Group setzt in den ersten drei Quartalen 2024 die erfreuliche Entwicklung des 1. Halbjahres fort. Die Mieterlöse erhöhten sich im Vergleich zur Vorjahresperiode um 11,9% auf EUR 435,6 Mio. Diese Ver- besserung ist vor allem auf strategiekonforme Akquisitionen von Einzelhandelsimmobilien und höhere Like- for-like-Mieterlöse zurückzuführen. Bereinigt um Neuakquisitionen, Fertigstellungen und Verkäufe legten auch die Like-for-like-Mieterlöse der IMMOFINANZ (ohne S IMMO) um solide 4,2% Year-to-Date zu. Das Ergebnis aus Asset Management lag mit EUR 368,9 Mio. um 14,0% über dem Vorjahreswert und das operative Ergeb- nis verbesserte sich deutlich um 54,1% auf EUR 322,3 Mio. Damit stieg der FFO 1 nach Steuern im Vergleich zum Vorjahr um 24,8% auf EUR 230,9 Mio. (Q1-3 2023: EUR 185,0 Mio.∗).

Die gesamten Neubewertungen (inklusive Immobilienentwicklungen und Immobilienverkäufe) beliefen sich auf EUR -75,6 Mio. nach EUR -219,5 Mio. im Vorjahrszeitraum. Sie spiegeln damit ein von anhalten- der Volatilität geprägtes Marktumfeld wider. Das Finanzergebnis lag mit EUR -153,9 Mio. unter dem Ver- gleichswert des Vorjahres (Q1-3 2023: EUR -99,2 Mio.). Dies resultierte vor allem aus unbaren Bewertungs- effekten von Zinsderivaten für die ersten drei Quartale 2024. Insgesamt erwirtschaftete die IMMOFINANZ Group einen Konzerngewinn von EUR 50,9 Mio.

Gewinn- und Verlustrechnung

Werte in TEUR		Q1-3 2024		Q1-3 2023
Mieterlöse		435.591		389.159
Ergebnis aus Asset Management		368.870		323.650
Ergebnis aus selbst genutzten Hotelimmobilien		5.391		3.545
Ergebnis aus Immobilienverkäufen		2.454		-54.002
Ergebnis aus der Immobilienentwicklung		-1.038		-6.943
Sonstige betriebliche Erträge		5.655		6.078
Sonstige betriebliche Aufwendungen		-59.046		-63.182
Operatives Ergebnis		322.286		209.146
Bewertungsergebnis aus Bestandsimmobilien und Firmenwerte		-77.610		-210.557
Ergebnis aus der Geschäftstätigkeit (EBIT)		244.676		-1.411
Finanzergebnis		-153.905		-99.167
Ergebnis vor Ertragsteuern (EBT)		90.771		-100.578
Konzernergebnis		50.863		-105.855

Die IMMOFINANZ Group setzte ihre strategischen Immobilienverkäufe (Asset und Share Deals) im Volumen von insgesamt EUR 641,0 Mio. fort. Dabei handelte es sich vor allem um Transaktionen in Österreich, Deutschland, Kroatien, Polen und Rumänien. Das Ergebnis aus Immobilienverkäufen beliefen sich auf EUR 2,5 Mio. nachdem es im Vorjahreszeitraum durch einen Einmaleffekt vor allem aufgrund der ergebnis- wirksamen Ausbuchung von historischen Fremdwährungseffekten als Folge der Endkonsolidierung einer Tochtergesellschaft in der Türkei belastet gewesen war (Q1-3 2023: EUR -54,0 Mio.).

• Vergleichswert zum Q1-3 2023 wurde gemäß neuer Berechnungsformel angepasst (siehe Tabelle Funds from Operations).

KONZERNZWISCHENMITTEILUNG	7
Geschäftsentwicklung

Das Ergebnis aus der Immobilienentwicklung verbesserte sich auf EUR -1,0 Mio. (Q1-3 2023: EUR -6,9 Mio.) und reflektiert vor allem niedrigere Aufwendungen für Immobilienentwicklungen aufgrund von fertiggestell- ten Renovierungen und Projektentwicklungen. Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen lagen bei EUR - 59,0 Mio. nach EUR -63,2 Mio. in der Vorjahresperiode. Das operative Ergebnis stieg damit deutlich um 54,1% auf EUR 322,3 Mio. (Q1-3 2023: EUR 209,1 Mio.).

Bewertungsergebnis und Ergebnis aus der Geschäftstätigkeit

Das Bewertungsergebnis aus Bestandsimmobilien und Firmenwerte belief sich auf EUR -77,6 Mio. nach EUR -210,6 Mio. im Vorjahreszeitraum. Dabei setzen sich die Neubewertungen insbesondere aus negativen Effekten in Bezug auf Büroimmobilien in Rumänien, Tschechien, Polen und dem Segment S IMMO sowie aus positiven Effekten aus Einzelhandelsimmobilien in Tschechien und Polen zusammen.

Das Ergebnis aus der Geschäftstätigkeit (EBIT) lag damit bei EUR 244,7 Mio. nachdem es in den ersten drei Quartalen 2023 aufgrund des negativen Bewertungsergebnisses EUR -1,4 Mio. betragen hatte.

Finanzergebnis

Der Finanzierungsaufwand erhöhte sich vor allem infolge gestiegener Finanzierungsvolumina auf EUR -164,0 Mio. (Q1-3 2023: EUR -152,4 Mio.). Die Ausgleichszahlungen aus den Derivaten sowie Zinserträ- gen entwickelten sich positiv und trugen damit zum Finanzierungsertrag von EUR 71,4 Mio. (Q1-3 2023: EUR 63,3 Mio.) bei. Das sonstige Finanzergebnis reduzierte sich allerdings aufgrund der unbaren Bewertung von Zinsderivaten auf EUR -51,3 Mio. (Q1-3 2023: EUR -13,8 Mio.), nachdem die langfristigen Zinsen im Eu- roraum in den ersten drei Quartalen 2024 rückläufig gewesen waren.

Das Finanzergebnis lag somit bei EUR -153,9 Mio. nach EUR -99,2 Mio. im Vorjahreszeitraum.

Konzernergebnis

Das Ergebnis vor Ertragsteuern drehte im Vergleich zur Vorjahresperiode ins Plus und betrug EUR 90,8 Mio. (Q1-3 2023: EUR -100,6 Mio.). Die Ertragsteuern erhöhten sich im Berichtszeitraum auf EUR -39,9 Mio. (Q1-3 2023: EUR -5,3 Mio.). Das Konzernergebnis lag somit bei EUR 50,9 Mio. nachdem es im Vergleichszeit- raum des Vorjahres vor allem durch negative Bewertungseffekte belastet gewesen war (Q1-3 2023: EUR -105,9 Mio.). Dies entspricht einem Ergebnis je Aktie∗ von EUR 0,18 (Q1-3 2023: EUR -0,48).

Funds from Operations (FFO)

Werte in TEUR		Q1-3 2024		Q1-3 2023
Konzernergebnis		50.863		-105.855
Latente Ertragsteuern		1.808		-44.673
Bewertungsergebnis aus Bestandsimmobilien und Firmenwerte		77.610		210.557
Neubewertung von in Bau befindlichem Immobilienvermögen		162		4.719
Im sonstigen Finanzergebnis ausgewiesene Bewertungseffekte aus Finanzinstrumenten		50.380		13.767
Ergebnis aus Immobilienverkäufen		-2.454		54.002
Abschreibung von selbst genutzten Immobilien im Ergebnis aus selbst genutzten
Hotelimmobilien ausgewiesen		7.690		9.926
Wechselkursveränderungen		11.462		-444
Ergebnisanteile aus nach der Equity-Methode bilanzierten Beteiligungen		6.346		2.696
Laufende Einkommensteuer-Einmaleffekte aufgrund von Immobilienverkäufen		27.043		40.279
FFO 1 nach Steuern1		230.910		184.974

• Vergleichswert zum Q1-3 2023 wurde angepasst.

• Anzahl der berücksichtigten Aktien für Q1-3 2024 und Q1-3 2023: 137.974.126

8IMMOFINANZ GROUP

Konzernzwischenmitteilung für die ersten drei Quartale 2024

Infolge des höheren Ergebnisses aus Asset Management verbesserte sich der FFO 1 nach Steuern deutlich um 24,8% auf EUR 230,9 Mio. nach EUR 185,0 Mio.∗∗ im Vorjahreszeitraum.

Die Berechnungsmethode des FFO 1 wurde innerhalb der Gruppe vereinheitlicht und wird nun nach Steuern dargestellt. Der Vergleichswert des Vorjahres wurde entsprechend angepasst.

Bilanz

Die Kurzfassung der Bilanz stellt sich wie folgt dar:

Werte in TEUR		30.09.2024	in %	31.12.2023		in %
Immobilienvermögen		7.664.830		7.830.746
In Bau befindliches Immobilienvermögen		69.227		142.960
Selbst genutzte Immobilien		230.830	87,5	229.634	87,7
Immobilienvorräte		4.806		4.841
Zur Veräußerung gehaltene Vermögenswerte1		260.978		258.577
Sonstige Vermögenswerte		184.243	2,0	219.207		2,3
Nach der Equity-Methode bilanzierte Beteiligungen		26.790	0,3	33.151		0,3
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen und
sonstige Forderungen		348.875	3,7	233.682		2,4
Liquide Mittel		613.414	6,5	697.119		7,2
Aktiva		9.403.993	100,0	9.649.917		100,0
Eigenkapital		3.967.008	42,2	4.563.084		47,3
Finanzverbindlichkeiten		4.608.145	49,0	4.283.531		44,4
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen und
sonstige Verbindlichkeiten		314.749	3,3	289.951		3,0
Sonstige Verbindlichkeiten		135.055	1,4	117.744		1,2
Latente Steuerschulden		379.036	4,0	395.607		4,1
Passiva		9.403.993	100,0	9.649.917		100,0

• Umfasst neben dem Immobilienvermögen auch noch sonstige Vermögenswerte, die bei einem Verkauf an den Erwerber übertragen werden.

Die Bilanzsumme der IMMOFINANZ Group lag per 30. September 2024 bei EUR 9,4 Mrd. Davon entfielen EUR 8,2 Mrd. oder 87,5% auf das gesamte Immobilienportfolio. Der Rückgang im Immobilienvermögen im Vergleich zum Jahresende 2023 ist vor allem auf strategiekonforme Verkäufe zurückzuführen.

Die selbst genutzten Immobilien in Höhe von EUR 230,8 Mio. (31. Dezember 2023: EUR 229,6 Mio.) umfassen Hotels der S IMMO. Diese Hotels werden selbst und größtenteils in Form von Managementverträgen betrieben.

Mit einer Eigenkapitalquote von 42,2% (31. Dezember 2023: 47,3%) und liquiden Mitteln von EUR 613,9 Mio. (inklusive zur Veräußerung gehaltener Mittel) weist die IMMOFINANZ Group eine sehr solide Bilanzstruktur auf. Der Rückgang des Eigenkapitals, im Konkreten der nicht beherrschenden Anteile im Eigenkapital, sowie der Anstieg der Finanzverbindlichkeiten sind auf den strategiekonformen Ankauf von zusätzlichen 28.241.094 S IMMO-Aktien von der CPI Property Group (CPIPG) zurückzuführen, der am 25. September 2024 unterzeich- net wurde. Der Kaufpreis belief sich auf EUR 608,5 Mio. Die Transaktion wird teilweise durch eine langfristige Kreditfazilität von EUR 500 Mio. zu marktüblichen Konditionen finanziert, die der IMMOFINANZ von der CPIPG zur Verfügung gestellt wird. Das Closing erfolgte kurz nach dem Berichtszeitraum.

• Vergleichswert zum Q1-3 2023 gemäß neuer Berechnungsformel (siehe Tabelle Funds from Operations) von EUR 214,4 Mio. auf EUR 185,0 Mio. angepasst.

KONZERNZWISCHENLAGEBERICHT	9
Finanzierung

Finanzierung

Die IMMOFINANZ Group wies zum 30. September 2024 eine robuste Bilanzstruktur mit einer Eigenkapital- quote von 42,2% (31. Dezember 2023: 47,3%) sowie einem soliden Netto-Loan-to-Value (Netto-LTV) von 48,7% (31. Dezember 2023: 42,5%∗) auf. Die Finanzverbindlichkeiten beliefen sich per 30. September 2024 auf insgesamt EUR 4,6 Mrd. (31. Dezember 2023: EUR 4,2 Mrd.). Die liquiden Mittel betrugen EUR 613,9 Mio. (inklusive zur Veräußerung gehaltener Mittel). Die Nettoverschuldung, also die Verschuldung nach Abzug der liquiden Mittel, belief sich auf EUR 4,0 Mrd. (31. Dezember 2023: EUR 3,5 Mrd.).

Berechnung Netto-LTV der IMMOFINANZ Group per 30. September 2024

Werte in TEUR
Finanzverbindlichkeiten	4.608.145
Zur Veräußerung gehaltene Nettofinanzverbindlichkeiten1	13.908
- Liquide Mittel	613.414
Buchwerte der Immobilien	8.228.093
Netto-LTV in %	48,7

• Zur Veräußerung gehaltene Finanzverbindlichkeiten abzüglich zur Veräußerung gehaltener liquider Mittel

Finanzierungskosten**

Die durchschnittlichen Gesamtfinanzierungskosten der IMMOFINANZ Group inklusive Derivate lagen per

30. September 2024 bei 2,89% p.a. (31. Dezember 2023: 2,86% p.a.). Die Hedging-Quote lag bei hohen 99,1% (31. Dezember 2023: 95,1%).

Zusammensetzung der Finanzverbindlichkeiten

Die Finanzverbindlichkeiten der IMMOFINANZ Group beinhalten Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstitu- ten, Versicherungen sowie Verbindlichkeiten aus Anleihen. Zum 30. September 2024 setzten sich diese wie folgt zusammen:

		Bilanzielle Restschuld		Gesamtdurchschnittszinssatz
Gewichteter Durchschnittszinssatz der Finanzverbindlichkeiten		in TEUR per 30.09.20241		inkl. Kosten für Derivate in %2
Unternehmensanleihe IMMOFINANZ		240.104,4		2,50
Bank- und sonstige Finanzverbindlichkeiten3		1.773.441,0		3,27
S IMMO		1.943.204,5		2,59
IMMOFINANZ Group		3.956.750,0		2,89

• Exklusive Ankaufsfinanzierung der S IMMO-Aktien, da das Closing nach dem 30. September 2024 erfolgte.
  2 Auf Basis nomineller Restschuld
  3 Inklusive IFRS 5; exklusive Leasingverbindlichkeiten IFRS 16

In Summe belief sich die Restschuld aus den Finanzverbindlichkeiten der IMMOFINANZ Group per 30. Sep- tember 2024 auf EUR 3.956,8 Mio. Dabei handelte es sich ausschließlich um Eurofinanzierungen. Die IMMOFINANZ Group setzt auf eine Diversifizierung ihrer Finanzierungsquellen und profitiert dabei von lang- jährigen Geschäftsbeziehungen zu europäischen Großbanken.

• Vergleichswert zum 31. Dezember 2023 gemäß neuer Berechnungsformel (siehe Tabelle Berechnung Netto-LTV) von 42,1% auf 42,5% angepasst ** Exklusive Ankaufsfinanzierung der S IMMO-Aktien, da das Closing nach dem 30. September 2024 erfolgte.

10IMMOFINANZ GROUP

Konzernzwischenmitteilung für die ersten drei Quartale 2024

Anleihen der IMMOFINANZ Group

Die IMMOFINANZ Group wies zum 30. September 2024 ein ausstehendes Nominale von insgesamt EUR 758,4 Mio. (31. Dezember 2023: EUR 858,4 Mio.) aus. Im 3. Quartal 2024 entfielen davon EUR 237,8 Mio. (31. Dezember 2023: EUR 237,8 Mio.) auf die IMMOFINANZ.

Im Zusammenhang mit der Emission der Unternehmensanleihe 2020-2027 verpflichtete sich die IMMOFINANZ zur Einhaltung folgender marktüblicher Finanzkennzahlen, die auf Basis des konsolidierten Ab- schlusses gemäß IFRS ermittelt werden:

				Wert per
Verpflichtung		Grenzwert in %		30.09.2024 in %
Verschuldungsgrad (Net-Debt-to-Value Ratio)1		Max. 60,0		46,1
Besicherter Verschuldungsgrad (Secured-Net-Debt-to-Value Ratio)1		Max. 45,0		31,0
Zinsdeckungsgrad (Interest-Coverage Ratio)		Min. 150,0		246,8

• Werte beziehen sich auf letztgültige Berechnung gemäß Anleihebedingungen zum oder vor dem Stichtag.

Portfoliobericht

Die IMMOFINANZ Group konzentriert sich auf ihr Kerngeschäft als wachstumsorientierter Bestandshalter sowie auf die laufende Optimierung ihres Portfolios. Dies schließt auch Akquisitionen und fallweise Projekt- entwicklungen mit ein. Dabei richtet das Unternehmen den Fokus auf hoch rentierende Objekte.

Die Portfoliostrategie der IMMOFINANZ Group basiert auf ihren flexiblen und innovativen Immobilienange- boten mit starker Kundenorientierung. Ein aktives Portfoliomanagement stellt sicher, dass die Immobilien nicht nur für die Mieter attraktiv sind, sondern auch in sozialer Hinsicht und aus ökologischer Perspektive im Einklang mit dem Prinzip der Nachhaltigkeit stehen. Damit wird die IMMOFINANZ Group auch künftig die Bedürfnisse von Mietern und Konsumenten im Einzelhandels- sowie von Mietern und deren Mitarbeitern im Bürobereich erfüllen.

Immobilienportfolio der IMMOFINANZ Group

Zum 30. September 2024 umfasste das Immobilienportfolio der IMMOFINANZ Group (IMMOFINANZ inklu- sive S IMMO) 468 Objekte∗ mit einem Portfoliowert∗ von EUR 7.997,3 Mio. (31. Dezember 2023: 518 Ob- jekte bzw. EUR 8.174,3 Mio. Buchwert). Davon entfiel mit EUR 7.779,1 Mio. bzw. 97,3% des Buchwerts der Großteil auf Bestandsimmobilien∗ mit einer vermietbaren Fläche von 3,5 Mio. m2, die laufende Mieterlöse er- wirtschaften. Den Projektentwicklungen∗ sind EUR 69,3 Mio. bzw. 0,9% des Buchwerts zuzurechnen. Ein Buchwert in Höhe von EUR 148,8 Mio. bzw. 1,9% entfiel auf Pipelineprojekte∗, die zukünftig geplante Pro- jektentwicklungen, unbebaute Grundstücke und Immobilienvorräte umfassen. Die selbst genutzten Ho- telimmobilien der S IMMO (Vienna Marriott, Budapest Marriott und Novotel Bucharest City Center) mit einer Gesamtmietfläche von 61.075 m2 werden in diesem Portfoliobericht nicht berücksichtigt.

Aufgrund der Anwendung von IFRS 16 seit dem 1. Quartal 2019 ergaben sich bisher Abweichungen zwischen den im Portfoliobericht dargestellten und den in der Bilanz enthaltenen Werten. Beginnend mit dem 1. Quartal 2024 enthalten die im Portfoliobericht angeführten Portfoliowerte analog zu den bilanzierten Immobilienwerten auch die aktivierten Nutzungsrechte auf Erbbaurechte. In den Vergleichszahlen des Vorjahres sind diese Right- of-Use-Werte allerdings nicht enthalten.

Die Darstellung im Portfoliobericht erfolgt auf Basis der Hauptnutzungsart der Objekte.

• Inklusive Immobilien der IMMOFINANZ Group, die zur Veräußerung gehalten werden und unter IFRS 5 fallen..