Cashflow Huaneng Lancang River Hydropower Inc.

Aktien

A2JM89

CNE100002T71

600025

Unabhängige Stromerzeuger

Schlusskurs Shanghai S.E. Andere Börsenplätze 13.02.2026			% 5 Tage	Veränd. 1. Jan.
9,020 ^CNY	-0,66 %		-1,85 %	-0,66 %

07.01.	Huaneng Lancang River Hydropower steigert Produktion im Jahr 2025 um 13%	MT
06.01.	Huaneng Lancang River Hydropower: Stromerzeugung 2025 um 13,3% gestiegen	RE

0bd9067e91c402754.8IAD54ChoWtcR6GprNydOMQyaA3ibs2qi0MvPpf9dZg.mrdtrO6M5AQ9LdHM5brIT5VdXkawV5vb2m53SPvEAc6W5WnXzdvAWi0y4A

Veröffentlichte Finanzdaten: HUANENG LANCANG RIVER HYDROPOWER INC.

Jährlich

Vierteljährlich

Halbjahr

YTD

LTM

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2020	2021	2022	2023	2024
Einnahmen - (Nutzungsmodell)	19,22 Mrd.	20,17 Mrd.	21,1 Mrd.	23,4 Mrd.	24,67 Mrd.
Andere Einnahmen, Gesamt - (Modellspezifisch)	33,84 Mio.	29,14 Mio.	40,84 Mio.	56,48 Mio.	212 Mio.
Gesamtumsatz - (Modellspezifisch)	19,25 Mrd.	20,2 Mrd.	21,14 Mrd.	23,46 Mrd.	24,88 Mrd.
Betrieb und Wartung	2,97 Mio.	977.013	2,66 Mio.	880.428	471.697
Vertriebs-, allgemeine und Verwaltungskosten, Gesamt - (Modellspezifisch)	341 Mio.	414 Mio.	475 Mio.	600 Mio.	601 Mio.
Forschungs- und Entwicklungskosten	43,14 Mio.	131 Mio.	154 Mio.	187 Mio.	151 Mio.
Rückstellung für zweifelhafte Forderungen	12,26 Mio.	11,74 Mio.	-41,19 Mio.	11,89 Mio.	10,13 Mio.
Andere Betriebsausgaben - (Modellspezifisch)	9,32 Mrd.	9,53 Mrd.	9,55 Mrd.	10,66 Mrd.	11,38 Mrd.
Gesamtbetriebskosten - (Modellspezifisch)	9,72 Mrd.	10,09 Mrd.	10,14 Mrd.	11,46 Mrd.	12,14 Mrd.
Betriebseinkommen (REIT / Utility Vorlage)	9,53 Mrd.	10,11 Mrd.	11,01 Mrd.	12 Mrd.	12,74 Mrd.
Zinsaufwand, Gesamt - (Modellspezifisch)	-3,84 Mrd.	-3,37 Mrd.	-3,01 Mrd.	-2,78 Mrd.	-2,7 Mrd.
Zins- und Anlageerträge - (Vorlagenspezifisch)	315 Mio.	357 Mio.	276 Mio.	325 Mio.	359 Mio.
Netto-Zinsaufwendungen - (Modellspezifisch)	-3,52 Mrd.	-3,01 Mrd.	-2,74 Mrd.	-2,45 Mrd.	-2,34 Mrd.
Devisen Gewinne (Verluste) - (Modellspezifisch)	-44,9 Mio.	-20,1 Mio.	50,06 Mio.	8,76 Mio.	2,76 Mio.
Andere Nicht-Betriebliche Einnahmen (Aufwendungen) - (Modellspezifisch)	-204 Mio.	-1,85 Mio.	4,1 Mio.	-22,53 Mio.	-24,3 Mio.
EBT, Exkl. Außergewöhnliche Posten - (Modellspezifisch)	5,76 Mrd.	7,08 Mrd.	8,32 Mrd.	9,53 Mrd.	10,38 Mrd.
Gewinn (Verlust) aus dem Verkauf von Investitionen - (Vorlagenspezifisch)	-13,43 Mio.	103 Mio.	-8,06 Mio.	-50,09 Mio.	10,06 Mio.
Gewinn (Verlust) aus dem Verkauf von Vermögenswerten - (Modellspezifisch)	-194.385	-4,56 Mio.	1,37 Mio.	2,76 Mio.	-1,22 Mio.
Abschreibung von Vermögenswerten - (Vorlagenspezifisch)	-62,34 Mio.	-	-	-58,32 Mio.	-1,7 Mio.
Versicherungsabrechnungen - (Modellspezifisch)	-	-	-	-	-
Rechtliche Regelungen - (Modellspezifisch)	-4,15 Mio.	-2,76 Mio.	-2,23 Mio.	-1,41 Mio.	-630.908
Andere ungewöhnliche Posten - (Vorlagenspezifisch)	-23,47 Mio.	-37,15 Mio.	-19,05 Mio.	-5,49 Mio.	-17,72 Mio.
Ergebnis vor Steuern, inkl. ungewöhnliche Posten	5,65 Mrd.	7,13 Mrd.	8,29 Mrd.	9,42 Mrd.	10,36 Mrd.
Einkommensteueraufwand	370 Mio.	853 Mio.	1,02 Mrd.	1,18 Mrd.	1,45 Mrd.
Ergebnisse aus fortgeführten Geschäftstätigkeiten	5,28 Mrd.	6,28 Mrd.	7,28 Mrd.	8,24 Mrd.	8,91 Mrd.
Nettoeinkommen des Unternehmens	5,28 Mrd.	6,28 Mrd.	7,28 Mrd.	8,24 Mrd.	8,91 Mrd.
Minderheiteninteresse	-449 Mio.	-443 Mio.	-475 Mio.	-605 Mio.	-615 Mio.
Nettoeinkommen - (GuV)	4,83 Mrd.	5,84 Mrd.	6,8 Mrd.	7,64 Mrd.	8,3 Mrd.
Nettoeinkommen für Gemeinsames einschließlich außerordentlicher Posten	4,83 Mrd.	5,84 Mrd.	6,8 Mrd.	7,64 Mrd.	8,3 Mrd.
Nettoergebnis für Stammaktien exkl. außerordentliche Posten	4,83 Mrd.	5,84 Mrd.	6,8 Mrd.	7,64 Mrd.	8,3 Mrd.
Positionen pro Aktie
Netto EPS - Basis	0,27	0,32	0,35	0,4	0,44
Grundlegender Gewinn pro Aktie - Fortlaufende Geschäftstätigkeit	0,27	0,32	0,35	0,4	0,44
Grundlegende gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	17,91 Mrd.	18,24 Mrd.	19,43 Mrd.	19,1 Mrd.	18,86 Mrd.
Netto EPS - Verwässert	0,27	0,32	0,35	0,4	0,44
Verwässertes EPS - Fortgeführte Aktivitäten	0,27	0,32	0,35	0,4	0,44
Verwässerte gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	17,91 Mrd.	18,24 Mrd.	19,43 Mrd.	19,1 Mrd.	18,86 Mrd.
Normalisiertes Grundlegendes Ergebnis je Aktie	0,18	0,22	0,24	0,28	0,31
Normalisiertes verwässertes Ergebnis pro Aktie	0,18	0,22	0,24	0,28	0,31
Dividende Pro Aktie	0,16	0,17	0,18	0,18	0,2
Ausschüttungsquote	146,77	120,17	102,47	92,16	85,44
Zusätzliche Elemente
Einnahmen aus öffentlichen Dienstleistungen	19,22 Mrd.	20,17 Mrd.	21,1 Mrd.	23,4 Mrd.	24,67 Mrd.
Nicht-Nutzungs-Einnahmen	33,84 Mio.	29,14 Mio.	40,84 Mio.	56,48 Mio.	212 Mio.
EBITDA (Ergebnis vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen auf immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen)	15,5 Mrd.	15,83 Mrd.	16,5 Mrd.	17,82 Mrd.	18,92 Mrd.
EBITA übersetzt sich ins Deutsche als "Ergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen".	9,71 Mrd.	10,26 Mrd.	11,2 Mrd.	12,21 Mrd.	12,94 Mrd.
EBIT	9,53 Mrd.	10,11 Mrd.	11,01 Mrd.	12 Mrd.	12,74 Mrd.
German: EBITDAR	15,51 Mrd.	15,84 Mrd.	16,5 Mrd.	17,84 Mrd.	18,92 Mrd.
Gesamtumsatz (wie berichtet)	19,25 Mrd.	20,2 Mrd.	21,14 Mrd.	23,46 Mrd.	24,88 Mrd.
Effektive Steuerquote - (Verhältniszahl)	6,55	11,96	12,25	12,49	14,02
Gesamtlaufende Steuern	370 Mio.	846 Mio.	1,01 Mrd.	1,21 Mrd.	1,44 Mrd.
Gesamte aufgeschobene Steuern	445.361	6,84 Mio.	1,76 Mio.	-32,06 Mio.	17,05 Mio.
Normalisiertes Nettoeinkommen	3,15 Mrd.	3,98 Mrd.	4,73 Mrd.	5,35 Mrd.	5,87 Mrd.
Kapitalisierte Zinsen	209 Mio.	1,43 Mrd.	379 Mio.	654 Mio.	661 Mio.
Zinsen auf langfristige Schulden	-	-	-	-	745 Mio.
Zusätzliche Betriebsausgabenposten
Vertriebs- und Marketingkosten	31,29 Mio.	39 Mio.	42,72 Mio.	60,07 Mio.	63,6 Mio.
Allgemeine und Verwaltungskosten	310 Mio.	375 Mio.	432 Mio.	540 Mio.	537 Mio.
Forschungs- und Entwicklungskosten aus Fußnoten	43,14 Mio.	131 Mio.	154 Mio.	187 Mio.	151 Mio.
Gesamte Nettomietkosten	3,14 Mio.	4,53 Mio.	2,09 Mio.	13,73 Mio.	2,41 Mio.
Zugeschriebene Betriebsleasingzinsaufwand	1,07 Mio.	1,95 Mio.	651.655	3,53 Mio.	544.477
Zugeschriebene Abschreibung von Operating-Leasingverträgen	2,07 Mio.	2,58 Mio.	1,44 Mio.	10,2 Mio.	1,87 Mio.
Instandhaltungs- und Reparaturkosten, Gesamt	2,97 Mio.	977.013	2,66 Mio.	880.428	471.697

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2020	2021	2022	2023	2024
Aktiva
Bargeld und Äquivalente	1,6 Mrd.	1,51 Mrd.	1,86 Mrd.	1,76 Mrd.	3,09 Mrd.
Kurzfristige Investitionen - (Nutzungsmodelle / Versicherungsvorlagen)	-	-	-	-	-
Handelbare Vermögenswertpapiere, Gesamt	463 Mio.	-	-	-	-
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, Gesamt - (Modellspezifisch)	3,97 Mrd.	1,92 Mrd.	1,56 Mrd.	1,97 Mrd.	1,96 Mrd.
Andere Forderungen	60,25 Mio.	142 Mio.	93,66 Mio.	419 Mio.	764 Mio.
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen (Zwischensumme) - (Modellspezifisch)	4,03 Mrd.	2,06 Mrd.	1,65 Mrd.	2,39 Mrd.	2,73 Mrd.
Inventar - (Nutzungsvorlage)	40,8 Mio.	44,03 Mio.	43,44 Mio.	44,1 Mio.	40,26 Mio.
Im Voraus bezahlte Ausgaben	26,1 Mio.	22,12 Mio.	33,61 Mio.	-	9,41 Mio.
Andere kurzfristige Vermögenswerte, Gesamt - (Modellspezifisch)	179 Mio.	32,35 Mio.	42,11 Mio.	146 Mio.	192 Mio.
Gesamt Umlaufvermögen	6,33 Mrd.	3,67 Mrd.	3,63 Mrd.	4,34 Mrd.	6,06 Mrd.
Brutto Sachanlagen und Ausrüstung	194 Mrd.	197 Mrd.	204 Mrd.	250 Mrd.	273 Mrd.
kumulierte Abschreibung	-46,26 Mrd.	-51,71 Mrd.	-56,95 Mrd.	-72,7 Mrd.	-78,57 Mrd.
Netto Sachanlagen und Ausrüstung	148 Mrd.	145 Mrd.	147 Mrd.	178 Mrd.	194 Mrd.
Andere immaterielle Vermögenswerte, Gesamt - (Modellspezifisch)	6,3 Mrd.	6,01 Mrd.	6,35 Mrd.	6,34 Mrd.	6,31 Mrd.
Langfristige Investitionen - (Nutzungsvorlage)	3,7 Mrd.	4,42 Mrd.	4,7 Mrd.	4,97 Mrd.	5,17 Mrd.
Langfristige Forderungen	-	-	-	-	35,6 Mio.
Langfristige aufgeschobene Steuervermögen (Eingezogen)	77,21 Mio.	73,59 Mio.	70,62 Mio.	216 Mio.	238 Mio.
Langfristige aufgeschobene Kosten - (Modellspezifisch)	83,03 Mio.	26,43 Mio.	25,74 Mio.	115 Mio.	28,47 Mio.
Andere langfristige Vermögenswerte, Gesamt - (Modellspezifisch)	275 Mio.	1,09 Mrd.	860 Mio.	1,56 Mrd.	2,78 Mrd.
Gesamtvermögen	165 Mrd.	161 Mrd.	163 Mrd.	195 Mrd.	215 Mrd.
Verdindlichkeiten
Verbindlichkeiten, Gesamt - (Modellspezifisch)	83,94 Mio.	145 Mio.	238 Mio.	340 Mio.	317 Mio.
Aufgelaufene Kosten, Gesamt - (Modellspezifisch)	423 Mio.	282 Mio.	279 Mio.	923 Mio.	1,02 Mrd.
Kurzfristige Kredite - (Modellspezifisch)	7,7 Mrd.	7,14 Mrd.	9,36 Mrd.	13,16 Mrd.	19,28 Mrd.
Laufender Anteil der langfristigen Verschuldung - (Modellspezifisch)	5,05 Mrd.	8,8 Mrd.	6,03 Mrd.	6,88 Mrd.	12,06 Mrd.
Laufender Teil der Leasingverträge	-	3,85 Mio.	-	58,09 Mio.	33,68 Mio.
Zu zahlende laufende Einkommensteuern	45,15 Mio.	90,72 Mio.	135 Mio.	266 Mio.	180 Mio.
Nicht realisierte Erträge, aktuell	-	12,33 Mio.	-	-	-
Andere kurzfristige Verbindlichkeiten - (Bank / Utility Vorlage)	9,32 Mrd.	6,15 Mrd.	5,33 Mrd.	7,41 Mrd.	9,88 Mrd.
Gesamtsumme der kurzfristigen Verbindlichkeiten	22,62 Mrd.	22,63 Mrd.	21,37 Mrd.	29,04 Mrd.	42,77 Mrd.
Langfristige Verbindlichkeiten - (Modellspezifisch)	78,23 Mrd.	71,45 Mrd.	71,25 Mrd.	94,8 Mrd.	91,7 Mrd.
Langfristige Mietverträge	-	4,25 Mio.	66,1 Mio.	257 Mio.	494 Mio.
Nicht erhaltene Erträge Nicht aktuell	2,21 Mio.	6,61 Mio.	13,22 Mio.	14,82 Mio.	17,36 Mio.
Aufgeschobene Steuerpassiva Nicht-Current - (Modellspezifisch)	21,15 Mio.	91,84 Mio.	101 Mio.	148 Mio.	187 Mio.
Andere langfristige Verbindlichkeiten, Gesamt	255 Mio.	253 Mio.	284 Mio.	253 Mio.	269 Mio.
Gesamtverbindlichkeiten - (Standard / Utility Vorlage)	101 Mrd.	94,43 Mrd.	93,08 Mrd.	125 Mrd.	135 Mrd.
Ordentliche Aktien, Gesamt	18 Mrd.	18 Mrd.	18 Mrd.	18 Mrd.	18 Mrd.
Zusätzlich eingezahltes Kapital	18,89 Mrd.	18,89 Mrd.	18,84 Mrd.	12,83 Mrd.	12,82 Mrd.
Gewinnrücklagen	11,72 Mrd.	14,13 Mrd.	17,33 Mrd.	22,77 Mrd.	27,37 Mrd.
Umfassendes Einkommen und Anderes - (Vorlagenspezifisch)	13 Mrd.	13,34 Mrd.	13,57 Mrd.	13,74 Mrd.	15,41 Mrd.
Gesamtes Eigenkapital	61,62 Mrd.	64,36 Mrd.	67,74 Mrd.	67,33 Mrd.	73,6 Mrd.
Minderheitsinteressen	1,9 Mrd.	1,86 Mrd.	2,05 Mrd.	3,39 Mrd.	5,57 Mrd.
Eigenkapital	63,51 Mrd.	66,23 Mrd.	69,8 Mrd.	70,72 Mrd.	79,17 Mrd.
Gesamtverbindlichkeiten und Eigenkapital	165 Mrd.	161 Mrd.	163 Mrd.	195 Mrd.	215 Mrd.
Ergänzende Elemente
Gesamtzahl der am Einreichungsdatum ausstehenden Aktien	18 Mrd.	18 Mrd.	18 Mrd.	18 Mrd.	18 Mrd.
Gesamtzahl der ausstehenden Stammaktien	18 Mrd.	18 Mrd.	18 Mrd.	18 Mrd.	18 Mrd.
Buchwert / Aktie	2,7	2,86	3,04	3,02	3,28
Sachbuchwert	55,31 Mrd.	58,35 Mrd.	61,39 Mrd.	60,99 Mrd.	67,29 Mrd.
Greifbarer Buchwert pro Aktie	2,35	2,52	2,69	2,67	2,93
Gesamtverschuldung	90,97 Mrd.	87,39 Mrd.	86,7 Mrd.	115 Mrd.	124 Mrd.
Nettoverbindlichkeiten	88,91 Mrd.	85,88 Mrd.	84,85 Mrd.	113 Mrd.	120 Mrd.
Schuldenäquivalent Operativer Leasingverträge	25,14 Mio.	36,21 Mio.	16,71 Mio.	110 Mio.	19,31 Mio.
Minderheitsbeteiligung, Gesamt (inkl. Fin. Div.)	1,9 Mrd.	1,86 Mrd.	2,05 Mrd.	3,39 Mrd.	5,57 Mrd.
Investitionen nach der Equity-Methode, Gesamt	2,96 Mrd.	3 Mrd.	3,57 Mrd.	3,19 Mrd.	3,27 Mrd.
Kontocode - Inventarbewertung	6	6	6	6	6
Inventar - Rohstoffe, Gesamt	-	-	-	44,1 Mio.	40,26 Mio.
Inventar - Andere	40,8 Mio.	44,03 Mio.	43,44 Mio.	-	-
Gebäude, Gesamt	154 Mrd.	152 Mrd.	153 Mrd.	169 Mrd.	184 Mrd.
Maschinen, Gesamt	27,34 Mrd.	28,22 Mrd.	28,35 Mrd.	39,41 Mrd.	45,65 Mrd.
Vollzeitmitarbeiter	3403	3624	3757	5042	5161
kumulierte Rückstellung für zweifelhafte Forderungen (Zusatz)	29,51 Mio.	41,23 Mio.	71.000	12,06 Mio.	22,26 Mio.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2020	2021	2022	2023	2024
Nettoergebnis - (CF)	4,83 Mrd.	5,84 Mrd.	6,8 Mrd.	7,64 Mrd.	8,3 Mrd.
Abschreibung, Erschöpfung & Amortisation - (Vorlagenspezifisch)	5,79 Mrd.	5,57 Mrd.	5,31 Mrd.	5,63 Mrd.	6 Mrd.
Abschreibung von Firmenwert und immateriellen Vermögenswerten - (CF)	184 Mio.	154 Mio.	190 Mio.	204 Mio.	202 Mio.
Gesamte Abschreibungen, Erschöpfungen & Amortisationen - (Modellspezifisch)	5,97 Mrd.	5,72 Mrd.	5,5 Mrd.	5,83 Mrd.	6,2 Mrd.
Abschreibung auf aufgeschobene Aufwendungen, Gesamt - (Modellspezifisch)	11,29 Mio.	11,51 Mio.	18,96 Mio.	22,65 Mio.	22,4 Mio.
(Gewinn) Verlust beim Verkauf von Vermögenswerten - (CF)	-297.268	-14	-24.305	-2,42 Mio.	-1,15 Mio.
(Gewinn) Verlust beim Verkauf von Investitionen - (CF)	-284 Mio.	-443 Mio.	-242 Mio.	-233 Mio.	-335 Mio.
Totale Abschreibung des Vermögens	62,83 Mio.	4,56 Mio.	-1,35 Mio.	63,13 Mio.	4,07 Mio.
Rückstellung für Kreditausfälle	215 Mio.	-	-	-	-
Rückstellung und Abschreibung von uneinbringlichen Forderungen	-	12,71 Mio.	-45,88 Mio.	11,89 Mio.	10,13 Mio.
Änderung der Forderungen - (Modellspezifisch)	756 Mio.	1,31 Mrd.	356 Mio.	1,53 Mrd.	-420 Mio.
Veränderung der Vorräte	-14,29 Mio.	-3,23 Mio.	588.034	5,44 Mio.	3,84 Mio.
Änderung der Verbindlichkeiten - (Modellspezifisch)	-1,26 Mrd.	201 Mio.	780 Mio.	-1,24 Mrd.	346 Mio.
Änderung der latenten Steuern	445.362	6,84 Mio.	1,76 Mio.	-31,75 Mio.	17,05 Mio.
Änderung der sonstigen Netto-Betriebsvermögen (gesammelt)	-	-	9,75 Mio.	69,26 Mio.	75,01 Mio.
Andere Betriebliche Aktivitäten - (Modellspezifisch)	4,33 Mrd.	3,83 Mrd.	3,44 Mrd.	3,39 Mrd.	3,33 Mrd.
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit	14,62 Mrd.	16,49 Mrd.	16,62 Mrd.	17,06 Mrd.	17,55 Mrd.
Kapitalaufwand - (Modellspezifisch)	-4,32 Mrd.	-6,02 Mrd.	-7,91 Mrd.	-18,13 Mrd.	-20,38 Mrd.
Verkauf von Sachanlagen	718.491	280.642	7,32 Mio.	23,52 Mio.	2,03 Mio.
Barkaufe	-	-	-	-8,58 Mrd.	-
Veräußerungen	-	-	-	-	-
Kauf / Verkauf von immateriellen Vermögenswerten - (Modellspezifisch)	-	-	-	-	-
Investition in handelbare Wertpapiere und Eigenkapitalinstrumente, Gesamt - (Modellspezifisch)	-182 Mio.	252 Mio.	-95,19 Mio.	-260 Mio.	18,69 Mio.
Andere Investitionstätigkeiten, Gesamt - (Modellspezifisch)	274 Mio.	377 Mio.	79,6 Mio.	377 Mio.	241 Mio.
Cashflow aus Investitionstätigkeit	-4,23 Mrd.	-5,39 Mrd.	-7,92 Mrd.	-26,57 Mrd.	-20,12 Mrd.
Langfristige ausgegebene Schulden, Gesamt	54,22 Mrd.	35,91 Mrd.	54,04 Mrd.	73,38 Mrd.	78,15 Mrd.
Gesamte ausgegebene Schuld - (Modellspezifisch)	54,22 Mrd.	35,91 Mrd.	54,04 Mrd.	73,38 Mrd.	78,15 Mrd.
Langfristige Schuldenrückzahlung, Gesamt	-62,55 Mrd.	-39,56 Mrd.	-59,07 Mrd.	-62,16 Mrd.	-74,35 Mrd.
Gesamtschuld zurückgezahlt - (Modellspezifisch)	-62,55 Mrd.	-39,56 Mrd.	-59,07 Mrd.	-62,16 Mrd.	-74,35 Mrd.
Ausgabe von Stammaktien - (Modellspezifisch)	5 Mrd.	-	-	5 Mrd.	5,49 Mrd.
Ordentliche Dividenden Gezahlt	-7,1 Mrd.	-7,01 Mrd.	-6,97 Mrd.	-7,04 Mrd.	-7,09 Mrd.
Auf gewöhnliche und Vorzugsaktien gezahlte Dividenden	-7,1 Mrd.	-7,01 Mrd.	-6,97 Mrd.	-7,04 Mrd.	-7,09 Mrd.
Andere Finanzierungsaktivitäten, Gesamt - (Modellspezifisch)	-690 Mio.	-518 Mio.	3,55 Mrd.	-477 Mio.	1,7 Mrd.
German: Cashflow aus Finanzierungstätigkeit	-11,11 Mrd.	-11,18 Mrd.	-8,45 Mrd.	8,7 Mrd.	3,9 Mrd.
Anpassungen des Wechselkurses	-3,17 Mio.	-15,37 Mio.	35,66 Mio.	13,88 Mio.	5,85 Mio.
Verschiedene Anpassungen der Cashflows	-	-	-	-	-
Nettoveränderung der Liquidität	-723 Mio.	-95,25 Mio.	286 Mio.	-791 Mio.	1,34 Mrd.
Zusätzliche Elemente
Gezahlte Einkommensteuer in bar (Rückerstattung)	4,58 Mrd.	4,74 Mrd.	5,12 Mrd.	5,38 Mrd.	6,13 Mrd.
Netto-Schulden Ausgegeben / Zurückgezahlt - (Modellspezifisch)	-8,33 Mrd.	-3,65 Mrd.	-5,03 Mrd.	11,22 Mrd.	3,79 Mrd.
Hebelwirkung freier Cashflow	4,62 Mrd.	2,92 Mrd.	2,28 Mrd.	-5,51 Mrd.	-5,81 Mrd.
Unverschuldeter Freier Cashflow	7,02 Mrd.	5,02 Mrd.	4,17 Mrd.	-3,77 Mrd.	-4,12 Mrd.
Änderung des Nettoumlaufvermögens	600 Mio.	1,01 Mrd.	318 Mio.	-1,01 Mrd.	-2,07 Mrd.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2020	2021	2022	2023	2024
Rentabilität
Rendite auf Vermögen	3,59	3,89	4,25	3,98	3,89
Rendite auf das Gesamtkapital	3,83	4,1	4,44	4,17	4,1
Eigenkapitalrendite %	8,79	9,68	10,7	11,31	11,89
Rendite auf Eigenkapital	8,29	9,27	10,3	10,98	11,77
Margenanalyse
Bruttogewinnspanne %	53,15	54,62	56,41	56,36	56,13
SG&A Marge	1,77	2,05	2,24	2,56	2,41
EBITDA-Marge %	80,52	78,37	78,06	75,97	76,05
EBITA-Marge	50,45	50,81	52,95	52,02	52,02
EBIT-Marge %	49,49	50,05	52,05	51,15	51,21
Marge % aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten	27,44	31,09	34,42	35,14	35,82
Netto-Einkommensmarge %	25,11	28,9	32,17	32,56	33,35
Nettoverfügbarkeit für gemeinsame Marge %	25,11	28,9	32,17	32,56	33,35
Normalisierte Nettogewinnmarge	16,36	19,7	22,35	22,82	23,59
Marge des gehebelten freien Cashflows	23,99	14,43	10,79	-23,47	-23,35
Marge des unverschuldeten freien Cashflows	36,45	24,86	19,7	-16,06	-16,56
Umschlag von Vermögenswerten
Vermögensumschlag	0,12	0,12	0,13	0,12	0,12
Umschlag von Anlagevermögen (Durchschnittliches Anlagevermögen)	0,13	0,14	0,14	0,14	0,13
Forderungsumschlag (Durchschnittliche Forderungen)	4,77	6,86	12,13	12,42	12,54
Lagerumschlag (Durchschnittlicher Lagerbestand)	268,04	216,14	210,71	218,7	258,82
Kurzfristige Liquidität
Liquiditätskennziffer I. Grades	0,28	0,16	0,17	0,15	0,14
Schnellverhältnis	0,27	0,16	0,16	0,14	0,14
Betriebscashflow zu kurzfristigen Verbindlichkeiten	0,65	0,73	0,78	0,59	0,41
Tage Verkauf Ausstehend (Durchschnittliche Forderungen)	76,77	53,24	30,08	29,39	29,18
Durchschnittliche Lagerdauer (Durchschnittlicher Lagerbestand)	1,37	1,69	1,73	1,67	1,41
Durchschnittliche Fälligkeitstage ausstehender Zahlungen	3,91	4,56	7,59	13,09	11
Cash Conversion Cycle (Durchschnittliche Tage)	74,22	50,37	24,22	17,98	19,59
Langfristige Solvenz
Gesamtverschuldung/Eigenkapital	143,23	131,96	124,22	162,84	156,08
Gesamtverschuldung / Gesamtkapital	58,89	56,89	55,4	61,95	60,95
Langfristige Schulden / Eigenkapital	123,17	107,89	102,17	134,41	116,46
Langfristige Schulden / Gesamtkapital	50,64	46,51	45,57	51,14	45,48
Gesamtverbindlichkeiten / Gesamtaktiva	61,42	58,78	57,15	63,78	63,11
EBIT / Zinsaufwand	2,48	3	3,65	4,32	4,71
EBITDA / Zinsaufwand	4,04	4,7	5,47	6,41	7,01
(EBITDA - Capex) / Zinsaufwand	2,91	2,91	2,85	-0,11	-0,53
Gesamtverschuldung / EBITDA	5,87	5,52	5,25	6,46	6,52
Netto-Schulden / EBITDA	5,74	5,42	5,14	6,36	6,36
Gesamtverschuldung / (EBITDA - Capex)	8,14	8,9	10,09	-388,43	-86
Netto-Schulden / (EBITDA - Capex)	7,95	8,75	9,88	-382,49	-83,85
Wachstum gegenüber dem Vorjahr
Gesamterlöse, 1 J. Wachstums %	-7,44	4,93	4,65	-0,51	6,05
Bruttogewinn, 1 J. Wachstums %	-12,25	7,83	8,08	0,68	5,61
EBITDA, 1 J. Wachstum %	-8,21	2,07	4,16	-1,47	6,04
EBITA, 1 J. Wachstumsrate %	-12,94	5,58	8,95	-0,13	5,87
EBIT, 1 J. Wachstumsrate %	-13,06	6,11	8,84	-0,07	6,17
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 1 Jahr Wachstumsrate %	-11	18,88	15,85	3,52	8,11
Nettoeinkommen, 1 J. Wachstum %	-12,8	20,75	16,51	5,58	8,63
Verwässertes EPS vor Extra, 1 Jahr Wachstumsrate %	-12,9	18,52	9,38	8,11	10
Normalisiertes Nettoeinkommen, 1 Jahr. Wachstums %	-17,16	26,93	18,76	7,74	9,68
Netto Sachanlagen, 1 Jahr. Wachstumsrate %	-0,82	-1,69	1,3	8,06	9,17
Inventar, 1 J. Wachstum %	53,92	7,92	-1,34	-10,97	-8,7
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 1 Jahr Wachstum %	-3,09	-51,68	-18,58	9,55	-0,42
Gesamtvermögen, 1 J. Wachstums %	-1,69	-2,42	1,38	7,49	9,92
Materieller Buchwert, 1 J. Wachstums %	14,74	5,5	5,21	-6,75	10,33
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 1 Jähriges Wachstum in %	-9,53	12,79	0,75	-3,93	2,88
Kapitalausgaben, 1 Jahr. Wachstum %	0,53	39,24	31,45	85	12,42
Gehebelter Freier Cashflow, 1 J. Wachstum %	-15,27	-36,07	-21,74	-314,06	5,53
Unverschuldeter Freier Cashflow, 1 Jhr. Wachstum %	-15,07	-27,84	-17,05	-181,69	9,34
Dividende Pro Aktie, 1 J. Wachstums %	5,11	6,25	2,94	2,86	11,11
Eigenkapital, 1 Jhr. Wachstum %	12,02	4,46	5,25	-6,21	9,32
Zwei-Jahres-Zusammengesetzte Jährliche Wachstumsrate
Gesamteinnahmen, 2 Jahre CAGR %	11,39	-1,45	4,79	7,77	2,72
Bruttogewinn, 2 J. CAGR %	13,82	-2,73	7,96	9,47	3,12
EBITDA, 2 J. KAGR %	9,83	-3,18	3,14	6,06	2,28
EBITA, 2 J. CAGR %	11,96	-4,08	7,31	8,99	2,91
EBIT, 2 J. CAGR %	12,1	-3,95	7,47	8,95	3,01
Gewinne aus fortlaufenden Geschäften, 2 Jahre. CAGR %	-6,55	2,86	17,35	14,56	5,79
Nettoeinkommen, 2 J. CAGR %	-8,72	2,61	18,61	14,39	7,09
Verwässertes EPS vor Extra, 2 Jahre CAGR %	-8,14	1,6	13,86	11,8	9,05
Normalisiertes Nettoeinkommen, 2 Jahre KAGR %	-15,56	2,31	22,78	15,98	8,7
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 2 Jahre. CAGR %	-0,87	-1,25	-0,21	10,57	8,61
Inventar, 2 J. CAGR %	32,52	28,88	3,19	0,08	-9,84
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 2 J. CAGR %	3,05	-31,57	-37,28	1,39	4,45
Gesamtvermögen, 2 Jahre CAGR %	-1,12	-2,05	-0,53	10,24	8,7
Eigenkapital, 2 Jahre CAGR %	17,99	8,18	4,86	2,28	1,26
Materieller Buchwert, 2 Jahre KAGR %	21,72	10,03	5,35	2,24	1,43
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 2 Jahre CAGR %	15,71	1,02	6,6	1,71	-0,58
Kapitalausgaben, 2 J. CAGR %	-25,09	18,31	35,29	73,54	44,22
Gehebelter freier Cashflow, 2 Jahre CAGR %	76,26	-26,86	-29,27	37,43	50,3
Unverschuldeter Freier Cashflow, 2 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	152,72	-22,04	-22,63	-13,37	-5,49
Dividende pro Aktie, 2 Jahre CAGR %	3,2	5,68	4,58	2,9	6,9
Drei-Jahres-Zusammengesetzte Jährliche Wachstumsrate
Gesamtumsätze, 3 Jahre CAGR %	14,44	9,19	0,54	6,81	7,19
Bruttogewinn, 3 J. CAGR %	18,78	11,78	0,75	8,92	8,17
EBITDA, 3 J. KAGR %	10,51	7,2	-0,77	4,74	6,1
EBITA, 3 J. CAGR %	11,86	9,83	0,11	7,88	8
EBIT, 3 Jahre CAGR %	11,5	10,06	0,14	7,99	8,02
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 3 Jahre KAGR %	30,62	1,25	7,02	15,98	12,37
Nettoeinkommen, 3 J. CAGR %	30,23	0,2	7,05	16,47	12,43
Verwässertes EPS vor außergewöhnlichen Posten, 3-Jahres-CAGR %	24,47	0	4,13	14	11,2
Normalisiertes Nettoeinkommen, 3 Jahre CAGR %	18,63	-3,42	7,52	19,52	13,84
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 3-Jahres-CAGR %	-0,06	-1,15	-0,41	6,32	10,1
Inventar, 3 J. CAGR %	6,96	23,75	17,9	2,63	-2,94
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 3-Jahres-CAGR %	12,82	-19,94	-27,49	-20,81	0,78
Gesamtvermögen, 3 Jahre CAGR %	-0,67	-1,55	-0,92	5,85	10,13
Eigenkapital, 3 J. KAGR %	16,05	13,3	7,19	3	4,57
Materieller Buchwert, 3 J. zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	18	16,05	8,4	3,31	4,87
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 3-Jahres-CAGR %	19,48	14,73	0,93	5,28	2,1
Kapitalausgaben, 3 Jahre CAGR %	-20,33	-7,89	22,54	61,26	50,16
Gehebelter Freier Cashflow, 3 Jähr. CAGR %	-16,16	25,17	-25,2	6,49	25,85
Unverschuldeter Freier Cashflow, 3 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	7,52	65,96	-20,41	-18,49	-6,38
Dividende Pro Aktie, 3 Jähr. KAGR %	42,75	4,21	4,76	4	5,57
Fünfjährige zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate
Gesamteinnahmen, 5 Jahre CAGR %	8,24	11,83	10,48	8,62	3,65
Bruttogewinn, 5 J. CAGR %	9,99	16,58	14,32	10,85	3,67
EBITDA, 5 J. CAGR %	8,85	11,74	7,52	6,76	2,3
EBITA, 5 J. KAGR %	10,51	16,77	10,03	9,51	3,02
EBIT, 5 J. CAGR %	10,31	16,73	9,87	9,62	3,06
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 5-Jahres-CAGR %	15,93	53,68	25,14	6,38	8,46
Nettoergebnis, 5-Jahres-CAGR %	16,16	62,95	25,45	5,65	8,4
Verwässertes EPS vor Extra, 5 Jahre CAGR %	13,86	60,55	20,11	4,56	7,26
Normalisiertes Nettoeinkommen, 5 Jahre KAGR %	14,76	38,28	20,16	3,92	9,08
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 5-Jahres-CAGR %	0,35	-0,6	-0,12	3,38	5,41
Inventar, 5 J. KAGR %	-3,5	-0,52	5,44	13,68	8,72
Deutsch: Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 5-Jahres-CAGR %	17,75	6,75	-10,79	-12,01	-13,68
Gesamtvermögen, 5-Jahres-CAGR %	1,01	-0,18	-0,61	3,01	5,09
Eigenkapital, 5 Jahre CAGR %	13,28	13,85	11,44	8,75	6
Materieller Buchwert, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	13,66	15,41	12,77	10,31	6,9
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 5-Jahres-CAGR %	4,7	14,34	14,15	9,33	1,66
Kapitalausgaben, 5-Jahres-CAGR %	-18,16	-8,97	-1,53	18,67	36,5
Gehebelter Freier Cashflow, 5 Jähr. CAGR %	-16,87	-10,76	-21,87	29,94	1,29
Unverschuldeter Freier Cashflow, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	-5,05	11,27	-5,9	27,96	-12,99
Dividende pro Aktie, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	-	-	26,05	3,68	5,61