Finanzen Hongkong Land Holdings Limited

Aktien

877047

BMG4587L1090

H78

Immobilien-Entwicklung & -Transaktionen

Verzögert Singapore S.E. Andere Börsenplätze 05:27:12 24.04.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
3,07 ^USD	+1,32 %		+8,87 %	-11,78 %

08.04.	MÄRKTE ASIEN/Uneinheitlich - Immobilien-Sektor in China im Fokus	DJ
08.04.	MÄRKTE ASIEN/Uneinheitlich - Immobiliensorgen belasten China-Börsen	DJ

Bewertung

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktwert ¹	13.420	9.639	11.947	10.244	7.679	6.686	-	-
Unternehmenswert ¹	17.011	14.207	17.051	16.061	13.050	12.319	12.501	12.712
KGV	12,5 x	-3,64 x	-34,7 x	51,2 x	-13,2 x	9,4 x	8,52 x	8,02 x
Rendite	3,83 %	5,33 %	4,23 %	4,78 %	6,32 %	7,26 %	7,27 %	7,31 %
Marktkapitalisierung / Umsatz	5,79 x	4,6 x	5,01 x	4,56 x	4,16 x	3,4 x	3,3 x	3,1 x
Unternehmenswert / Umsatz	7,33 x	6,78 x	7,15 x	7,16 x	7,08 x	6,26 x	6,16 x	5,89 x
Unternehmenswert / EBITDA	14,4 x	14,6 x	17,8 x	18,6 x	16,1 x	15,7 x	16 x	15,5 x
Unternehmenswert / FCF	16,4 x	16,7 x	39,8 x	21 x	-	13,7 x	16,4 x	14,6 x
FCF Yield	6,1 %	6 %	2,51 %	4,75 %	-	7,29 %	6,09 %	6,84 %
Price to Book	0,35 x	0,27 x	0,35 x	0,31 x	0,24 x	0,21 x	0,2 x	0,2 x
Anz. der Aktien (in Tausend)	2.333.930	2.333.930	2.297.534	2.227.024	2.206.622	2.206.622	-	-
Referenzkurs ²	5,750	4,130	5,200	4,600	3,480	3,030	3,030	3,030
Datum der Veröffentlichung	05.03.20	11.03.21	03.03.22	02.03.23	07.03.24	-	-	-

¹USD in Millionen²USD

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Umsatz ¹	2.320	2.094	2.384	2.244	1.844	1.966	2.029	2.158
EBITDA ¹	1.184	974,3	959,7	863,5	810,8	786	780,7	820
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	1.170	959	943,4	846	794,3	790,1	798,5	838,4
Umsatzrendite	50,45 %	45,79 %	39,57 %	37,69 %	43,07 %	40,18 %	39,35 %	38,85 %
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	1.322	-2.507	-148,2	323,4	-444,3	871,1	937,3	990
Nettoergebnis ¹	1.076	-2.647	-349,2	202,7	-582,3	707,7	779,1	821,7
Nettomarge	46,4 %	-126,42 %	-14,65 %	9,03 %	-31,57 %	35,99 %	38,4 %	38,07 %
Gewinn pro Aktie ²	0,4612	-1,134	-0,1500	0,0899	-0,2629	0,3224	0,3557	0,3778
Free Cash Flow ¹	1.038	852	428,2	763,7	-	898,5	761,1	869,2
FCF-Marge N	44,76 %	40,68 %	17,96 %	34,03 %	-	45,7 %	37,51 %	40,28 %
FCF Conversion (EBITDA)	87,7 %	87,45 %	44,62 %	88,44 %	-	114,31 %	97,49 %	106,01 %
FCF Conversion (Nettoergebnis)	96,47 %	-	-	376,76 %	-	126,96 %	97,69 %	105,78 %
Dividende pro Aktie ²	0,2200	0,2200	0,2200	0,2200	0,2200	0,2200	0,2202	0,2214
Datum der Veröffentlichung	05.03.20	11.03.21	03.03.22	02.03.23	07.03.24	-	-	-

¹USD in Millionen²USD

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2019 S2	2020 S1	2020 S2	2021 S1	2021 S2	2022 S1	2022 S2	2023 S1	2023 S2	2024 S1	2024 S2
Umsatz ¹	1.516	820,2	1.274	885,8	1.498	894	1.350	670,3	1.174	920,5	920,5
EBITDA	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	-	-	-	409,4	534	394,1	451,9	392,7	401,6	409,8	409,8
Umsatzrendite	-	-	-	46,22 %	35,64 %	44,08 %	33,46 %	58,59 %	34,21 %	44,52 %	44,52 %
Gewinn vor Steuern (EBT)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Nettoergebnis	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Nettomarge	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Gewinn pro Aktie ²	-	-	-	-0,3706	-	-	-	-0,1500	-0,1129	0,1500	0,1500
Dividende pro Aktie	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Datum der Veröffentlichung	05.03.20	29.07.20	11.03.21	29.07.21	03.03.22	28.07.22	02.03.23	28.07.23	07.03.24	-	-

¹USD in Millionen²USD

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuld ¹	3.591	4.568	5.104	5.817	5.371	5.633	5.815	6.026
Nettoliquidität ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	3,033 x	4,688 x	5,318 x	6,737 x	6,624 x	7,166 x	7,448 x	7,349 x
Free Cash Flow ¹	1.038	852	428	764	-	899	761	869
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	2,81 %	2,61 %	2,75 %	2,29 %	2,25 %	2,3 %	2,41 %	2,46 %
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	2,39 %	2,15 %	2,19 %	1,8 %	1,76 %	1,78 %	1,87 %	1,93 %
Aktiva ¹	45.111	-123.014	-15.928	11.291	-33.059	39.703	41.712	42.619
Buchwert je Aktie ²	16,40	15,30	15,10	15,00	14,50	14,70	15,00	15,30
Cash Flow pro Aktie ²	0,5100	0,4200	0,2300	0,3800	0,3200	0,3900	0,5200	0,5000
Capex ¹	144	4.628	100	94,6	-	831	845	777
Capex / Umsatz	6,19 %	221 %	4,21 %	4,21 %	-	42,24 %	41,63 %	36,02 %
Datum der Veröffentlichung	05.03.20	11.03.21	03.03.22	02.03.23	07.03.24	-	-	-

¹USD in Millionen²USD

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für Hongkong Land Holdings Limited

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

C+

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

Verkaufen

Kaufen

Durchschnittl. Empfehlung

HALTEN

Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

3,03 USD

Mittleres Kursziel

3,647 USD

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

+20,36 %

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Quartalsgewinne - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor Sonstige Immobilien-Entwicklung & -Transaktionen

	% 1. Jan.	Kap.
HONGKONG LAND HOLDINGS LIMITED	-11,78 %	6,44 Mrd.
MITSUI FUDOSAN CO., LTD.	+36,99 %	28,7 Mrd.
SUN HUNG KAI PROPERTIES LIMITED	-14,68 %	26,09 Mrd.
DLF LIMITED	+21,87 %	25,68 Mrd.
MITSUBISHI ESTATE CO., LTD.	+45,03 %	22,86 Mrd.
CHINA RESOURCES LAND LIMITED	-10,89 %	21,75 Mrd.
EMAAR PROPERTIES	+5,81 %	19,97 Mrd.
SUMITOMO REALTY & DEVELOPMENT CO., LTD.	+28,71 %	16,74 Mrd.
CHINA OVERSEAS LAND & INVESTMENT LTD.	-11,92 %	16,31 Mrd.
MACROTECH DEVELOPERS LIMITED	+20,67 %	14,25 Mrd.

Sonstige Immobilien-Entwicklung & -Transaktionen