Cashflow Christian Dior SE

Aktien

883123

FR0000130403

CDI

Kleidung und Accessoires

Markt geschlossen - Euronext Paris Andere Börsenplätze 17:55:00 17.06.2026			% 5 Tage	Veränd. 1. Jan.
474,40 ^EUR	-1,33 %		+4,22 %	-20,34 %

17.06.	ÜBERBLICK/Anstehende Indexänderungen zum 22. Juni	DJ
16.06.	ÜBERBLICK/Anstehende Indexänderungen zum 22. Juni	DJ

c27b5d1364cfff6d36fbf320117.mj555-ln6uglMeurSmQztlkiovFmjEALdGtt7FXaKQw._Vw1jbsygp5Ted3TfjtmgC1o8ZIM7nFRB1I0jQycBDr_aUyeiy-lmVNj0w

Veröffentlichte Finanzdaten: CHRISTIAN DIOR SE

Jährlich

Vierteljährlich

Halbjahr

YTD

LTM

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Umsatz	64,22 Mrd.	79,18 Mrd.	86,15 Mrd.	84,68 Mrd.	80,81 Mrd.
Gesamtumsatz	64,22 Mrd.	79,18 Mrd.	86,15 Mrd.	84,68 Mrd.	80,81 Mrd.
Gesamtkosten der verkauften Waren	20,36 Mrd.	24,99 Mrd.	26,88 Mrd.	27,92 Mrd.	27,28 Mrd.
Bruttogewinn	43,86 Mrd.	54,2 Mrd.	59,28 Mrd.	56,76 Mrd.	53,53 Mrd.
Vertriebs-, allgemeine und Verwaltungskosten, Gesamt	26,73 Mrd.	33,18 Mrd.	36,49 Mrd.	37,23 Mrd.	35,85 Mrd.
Andere Betriebsausgaben	29 Mio.	16 Mio.	119 Mio.	374 Mio.	596 Mio.
Andere Betriebsausgaben, Gesamt	26,76 Mrd.	33,2 Mrd.	36,61 Mrd.	37,6 Mrd.	36,45 Mrd.
Betriebseinkommen	17,1 Mrd.	21 Mrd.	22,67 Mrd.	19,16 Mrd.	17,08 Mrd.
Zinsaufwand, Gesamt	-242 Mio.	-383 Mio.	-974 Mio.	-1,19 Mrd.	-1,15 Mrd.
Zins- und Anlageerträge	50 Mio.	124 Mio.	222 Mio.	245 Mio.	274 Mio.
Netto-Zinsaufwendungen	-192 Mio.	-259 Mio.	-752 Mio.	-942 Mio.	-878 Mio.
Einkommen (Verlust) aus Eigenkapitalinvestitionen.	13 Mio.	37 Mio.	7 Mio.	28 Mio.	75 Mio.
Devisenkursgewinne (Verluste)	-206 Mio.	-358 Mio.	-399 Mio.	-282 Mio.	-306 Mio.
Andere Nicht-Betriebliche Einnahmen (Ausgaben)	-50 Mio.	-44 Mio.	-43 Mio.	-46 Mio.	-49 Mio.
EBT, ohne außergewöhnliche Posten	16,66 Mrd.	20,37 Mrd.	21,48 Mrd.	17,92 Mrd.	15,92 Mrd.
Umstrukturierungskosten	-	3 Mio.	-9 Mio.	-70 Mio.	-50 Mio.
Fusion und damit verbundene Restrukturierungskosten	-18 Mio.	-25 Mio.	-14 Mio.	-10 Mio.	-2 Mio.
Abschreibung von Firmenwert	-78 Mio.	-27 Mio.	-	-12 Mio.	-135 Mio.
Gewinn (Verlust) beim Verkauf von Investitionen	618 Mio.	-8 Mio.	270 Mio.	471 Mio.	838 Mio.
Gewinn (Verlust) beim Verkauf von Vermögenswerten	9 Mio.	-210 Mio.	-102 Mio.	-199 Mio.	127 Mio.
Abschreibung von Vermögenswerten	1 Mio.	-11 Mio.	-	-	-
Andere ungewöhnliche Posten	-	-	-	-	-
Ergebnis vor Steuern, inkl. ungewöhnliche Posten	17,2 Mrd.	20,1 Mrd.	21,63 Mrd.	18,1 Mrd.	16,7 Mrd.
Einkommensteueraufwand	4,53 Mrd.	5,39 Mrd.	5,71 Mrd.	5,19 Mrd.	5,53 Mrd.
Ergebnisse aus fortgeführten Geschäftstätigkeiten	12,66 Mrd.	14,7 Mrd.	15,92 Mrd.	12,91 Mrd.	11,17 Mrd.
Nettoeinkommen des Unternehmens	12,66 Mrd.	14,7 Mrd.	15,92 Mrd.	12,91 Mrd.	11,17 Mrd.
Minderheiteninteresse	-7,72 Mrd.	-8,9 Mrd.	-9,62 Mrd.	-7,7 Mrd.	-6,64 Mrd.
Nettoeinkommen - (GuV)	4,95 Mrd.	5,8 Mrd.	6,3 Mrd.	5,21 Mrd.	4,53 Mrd.
Nettoeinkommen für Gemeinsames einschließlich außerordentlicher Posten	4,95 Mrd.	5,8 Mrd.	6,3 Mrd.	5,21 Mrd.	4,53 Mrd.
Nettoergebnis für Stammaktien exkl. außerordentliche Posten	4,95 Mrd.	5,8 Mrd.	6,3 Mrd.	5,21 Mrd.	4,53 Mrd.
Positionen pro Aktie
Netto EPS - Basis	27,42	32,13	34,94	28,87	25,11
Grundlegender Gewinn pro Aktie - Fortlaufende Geschäftstätigkeit	27,42	32,13	34,94	28,87	25,11
Grundlegende gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.
Netto EPS - Verwässert	27,4	32,11	34,93	28,86	25,1
Verwässertes EPS - Fortgeführte Aktivitäten	27,4	32,11	34,93	28,86	25,1
Verwässerte gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.
Normalisiertes Grundlegendes Ergebnis je Aktie	14,95	21,22	21,12	19,4	18,37
Normalisiertes verwässertes Ergebnis pro Aktie	14,95	21,22	21,12	19,4	18,37
Dividende Pro Aktie	10	12	13	13	14,3
Ausschüttungsquote	25,56	37,35	35,77	45,05	53,96
ADR-Verhältnis	0,25	0,25	0,25	0,25	0,25
Zusätzliche Elemente
EBITDA (Ergebnis vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen auf immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen)	19,15 Mrd.	23,23 Mrd.	25,14 Mrd.	22,12 Mrd.	20,64 Mrd.
EBITA übersetzt sich ins Deutsche als "Ergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen".	17,25 Mrd.	21,18 Mrd.	22,94 Mrd.	19,46 Mrd.	17,29 Mrd.
EBIT	17,1 Mrd.	21 Mrd.	22,67 Mrd.	19,16 Mrd.	17,08 Mrd.
German: EBITDAR	23,56 Mrd.	29,04 Mrd.	31,82 Mrd.	28,31 Mrd.	26,32 Mrd.
Effektive Steuerquote - (Verhältniszahl)	26,35	26,84	26,39	28,69	33,13
Gesamtlaufende Steuern	5,36 Mrd.	5,93 Mrd.	6,08 Mrd.	5,45 Mrd.	4,9 Mrd.
Gesamte aufgeschobene Steuern	-826 Mio.	-534 Mio.	-378 Mio.	-258 Mio.	636 Mio.
Normalisiertes Nettoeinkommen	2,7 Mrd.	3,83 Mrd.	3,81 Mrd.	3,5 Mrd.	3,31 Mrd.
Zinsen auf langfristige Schulden	242 Mio.	254 Mio.	393 Mio.	510 Mio.	553 Mio.
Nicht zahlungswirksame Rentenaufwendungen	15 Mio.	21 Mio.	28 Mio.	40 Mio.	27 Mio.
Zusätzliche Betriebsausgaben-Posten
Werbungskosten	7,29 Mrd.	9,58 Mrd.	10,22 Mrd.	9,76 Mrd.	9,21 Mrd.
Vertriebs- und Marketingkosten	22,31 Mrd.	28,15 Mrd.	30,77 Mrd.	31 Mrd.	29,91 Mrd.
Allgemeine und Verwaltungskosten	4,43 Mrd.	5,03 Mrd.	5,72 Mrd.	6,23 Mrd.	5,94 Mrd.
Forschungs- und Entwicklungskosten aus Fußnoten	147 Mio.	172 Mio.	202 Mio.	205 Mio.	200 Mio.
Gesamte Nettomietkosten	4,42 Mrd.	5,8 Mrd.	6,67 Mrd.	6,18 Mrd.	5,68 Mrd.
Zugeschriebene Betriebsleasingzinsaufwand	236 Mio.	509 Mio.	1,39 Mrd.	1,46 Mrd.	1,34 Mrd.
Zugeschriebene Abschreibung von Operating-Leasingverträgen	4,18 Mrd.	5,3 Mrd.	5,28 Mrd.	4,72 Mrd.	4,34 Mrd.
Aktienbasierte Vergütung, Sonstiges (Gesamt)	132 Mio.	132 Mio.	117 Mio.	191 Mio.	165 Mio.
Gesamte aktienbasierte Vergütung	132 Mio.	132 Mio.	117 Mio.	191 Mio.	165 Mio.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Aktiva
Bargeld und Äquivalente	8,12 Mrd.	7,59 Mrd.	7,92 Mrd.	9,76 Mrd.	8,94 Mrd.
Kurzfristige Investitionen	2,54 Mrd.	3,61 Mrd.	3,56 Mrd.	4,01 Mrd.	4,77 Mrd.
Handelbare Vermögenswertpapiere, Gesamt	31 Mio.	34 Mio.	23 Mio.	23 Mio.	19 Mio.
Gesamtsumme an Bargeld und kurzfristigen Investitionen	10,7 Mrd.	11,23 Mrd.	11,5 Mrd.	13,8 Mrd.	13,73 Mrd.
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, Gesamt	3,79 Mrd.	4,26 Mrd.	4,73 Mrd.	4,73 Mrd.	4,33 Mrd.
Andere Forderungen	2,32 Mrd.	2,85 Mrd.	3,22 Mrd.	4,05 Mrd.	3,16 Mrd.
Gesamtforderungen	6,11 Mrd.	7,11 Mrd.	7,94 Mrd.	8,78 Mrd.	7,49 Mrd.
Inventar	16,55 Mrd.	20,32 Mrd.	22,95 Mrd.	23,67 Mrd.	22,66 Mrd.
Im Voraus bezahlte Ausgaben	503 Mio.	613 Mio.	681 Mio.	839 Mio.	727 Mio.
Andere kurzfristige Vermögenswerte, Gesamt	542 Mio.	814 Mio.	844 Mio.	578 Mio.	3,79 Mrd.
Gesamt Umlaufvermögen	34,4 Mrd.	40,09 Mrd.	43,92 Mrd.	47,66 Mrd.	48,39 Mrd.
Brutto Sachanlagen und Ausrüstung	56,03 Mrd.	63,31 Mrd.	70,82 Mrd.	78,64 Mrd.	75,34 Mrd.
kumulierte Abschreibung	-22,79 Mrd.	-26,29 Mrd.	-28,45 Mrd.	-32,77 Mrd.	-31,38 Mrd.
Netto Sachanlagen und Ausrüstung	33,24 Mrd.	37,02 Mrd.	42,37 Mrd.	45,87 Mrd.	43,96 Mrd.
Langfristige Investitionen	2,45 Mrd.	2,18 Mrd.	2,36 Mrd.	2,98 Mrd.	3,11 Mrd.
German: Firmenwert	24,37 Mrd.	23,25 Mrd.	22,49 Mrd.	18,78 Mrd.	16,78 Mrd.
Andere immaterielle Vermögenswerte, Gesamt	23,68 Mrd.	24,56 Mrd.	24,72 Mrd.	25,42 Mrd.	22,27 Mrd.
Langfristige latente Steuervermögen	3,16 Mrd.	3,66 Mrd.	3,99 Mrd.	4,54 Mrd.	3,74 Mrd.
Andere langfristige Vermögenswerte, Gesamt	1,05 Mrd.	1,19 Mrd.	1,02 Mrd.	1,1 Mrd.	980 Mio.
Gesamtvermögen	122 Mrd.	132 Mrd.	141 Mrd.	146 Mrd.	139 Mrd.
Verdindlichkeiten
Verbindlichkeiten, Gesamt	7,09 Mrd.	8,79 Mrd.	9,05 Mrd.	8,63 Mrd.	8,22 Mrd.
Aufgelaufene Kosten, Gesamt	3,59 Mrd.	3,99 Mrd.	4,4 Mrd.	4,71 Mrd.	4,24 Mrd.
Kurzfristige Verbindlichkeiten	4,58 Mrd.	7,61 Mrd.	7,71 Mrd.	7,98 Mrd.	6,04 Mrd.
Laufender Anteil der langfristigen Verschuldung	3,51 Mrd.	1,79 Mrd.	3 Mrd.	2,9 Mrd.	1,91 Mrd.
Laufender Teil der Leasingverträge	2,39 Mrd.	2,63 Mrd.	3,16 Mrd.	3,4 Mrd.	3 Mrd.
Zu zahlende laufende Einkommensteuern	1,28 Mrd.	1,22 Mrd.	1,15 Mrd.	1,23 Mrd.	828 Mio.
Nicht realisierte Erträge aktuell, Gesamt	1,48 Mrd.	1,68 Mrd.	2,11 Mrd.	2,17 Mrd.	2,14 Mrd.
Andere kurzfristige Verbindlichkeiten	4,11 Mrd.	3,86 Mrd.	2,58 Mrd.	2,69 Mrd.	4,04 Mrd.
Gesamtsumme der kurzfristigen Verbindlichkeiten	28,01 Mrd.	31,57 Mrd.	33,16 Mrd.	33,72 Mrd.	30,43 Mrd.
Langfristige Schulden	12,19 Mrd.	10,54 Mrd.	11,33 Mrd.	12,18 Mrd.	12,46 Mrd.
Langfristige Mietverträge	11,89 Mrd.	12,78 Mrd.	13,81 Mrd.	14,86 Mrd.	13,38 Mrd.
Renten & andere Leistungen nach dem Ruhestand	915 Mio.	622 Mio.	609 Mio.	650 Mio.	626 Mio.
Aufgeschobene Steuerpassiva nicht aktuell	6,3 Mrd.	6,55 Mrd.	6,62 Mrd.	6,95 Mrd.	6,6 Mrd.
Andere langfristige Verbindlichkeiten	16,68 Mrd.	15,57 Mrd.	15,05 Mrd.	11,14 Mrd.	9,19 Mrd.
Gesamtverbindlichkeiten - (Standard / Utility Vorlage)	75,99 Mrd.	77,64 Mrd.	80,58 Mrd.	79,49 Mrd.	72,69 Mrd.
Ordentliche Aktien, Gesamt	361 Mio.	361 Mio.	361 Mio.	361 Mio.	361 Mio.
Zusätzlich eingezahltes Kapital	194 Mio.	194 Mio.	194 Mio.	194 Mio.	194 Mio.
Gewinnrücklagen	4,95 Mrd.	5,8 Mrd.	6,3 Mrd.	5,21 Mrd.	4,53 Mrd.
Eigene Aktien	-17 Mio.	-17 Mio.	-17 Mio.	-17 Mio.	-17 Mio.
Umfassendes Einkommen und Sonstiges	9,89 Mrd.	12,7 Mrd.	14,68 Mrd.	18,55 Mrd.	19,46 Mrd.
Gesamtes Eigenkapital	15,37 Mrd.	19,04 Mrd.	21,53 Mrd.	24,29 Mrd.	24,53 Mrd.
Minderheitsinteressen	31 Mrd.	35,28 Mrd.	38,77 Mrd.	42,56 Mrd.	42,01 Mrd.
Eigenkapital	46,37 Mrd.	54,31 Mrd.	60,29 Mrd.	66,85 Mrd.	66,54 Mrd.
Gesamtverbindlichkeiten und Eigenkapital	122 Mrd.	132 Mrd.	141 Mrd.	146 Mrd.	139 Mrd.
Zusätzliche Elemente
Gesamtzahl der am Einreichungsdatum ausstehenden Aktien	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.
Gesamtzahl der ausstehenden Stammaktien	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.	180 Mio.
Buchwert / Aktie	85,21	105,53	119,32	134,66	135,95
Sachbuchwert	-32,68 Mrd.	-28,78 Mrd.	-25,69 Mrd.	-19,9 Mrd.	-14,52 Mrd.
Greifbarer Buchwert pro Aktie	-181,16	-159,51	-142,39	-110,3	-80,51
Gesamtverschuldung	34,56 Mrd.	35,34 Mrd.	39,01 Mrd.	41,32 Mrd.	36,79 Mrd.
Nettoverbindlichkeiten	23,86 Mrd.	24,11 Mrd.	27,51 Mrd.	27,52 Mrd.	23,07 Mrd.
Schuldenäquivalent der nicht finanzierten projizierten Leistungspflicht	696 Mio.	462 Mio.	454 Mio.	468 Mio.	458 Mio.
Schuldenäquivalent Operativer Leasingverträge	35,33 Mrd.	46,44 Mrd.	53,38 Mrd.	49,46 Mrd.	45,41 Mrd.
Minderheitsbeteiligung, Gesamt (inkl. Fin. Div.)	31 Mrd.	35,28 Mrd.	38,77 Mrd.	42,56 Mrd.	42,01 Mrd.
Investitionen nach der Equity-Methode, Gesamt	1,08 Mrd.	1,07 Mrd.	991 Mio.	1,34 Mrd.	1,21 Mrd.
Kontocode - Inventarbewertung	3	3	3	3	3
Inventar - Rohstoffe, Gesamt	3,6 Mrd.	4,98 Mrd.	5,45 Mrd.	5,35 Mrd.	5,2 Mrd.
Vorräte - In Bearbeitung, Gesamt	5,46 Mrd.	5,96 Mrd.	6,63 Mrd.	7,09 Mrd.	7,59 Mrd.
Inventar - Fertigwaren, Gesamt	10,02 Mrd.	12,11 Mrd.	14,04 Mrd.	14,84 Mrd.	13,51 Mrd.
Grundstück - (BS)	13,59 Mrd.	15,4 Mrd.	18,72 Mrd.	11,17 Mrd.	19,55 Mrd.
Gebäude, Gesamt	-	-	-	8,9 Mrd.	-
Maschinen, Gesamt	17,61 Mrd.	19,48 Mrd.	20,88 Mrd.	23,47 Mrd.	25,81 Mrd.
Vollzeitmitarbeiter	132.778	146.479	164.431	195.831	180.957
Teilzeitbeschäftigte	26.786	30.818	32.255	-	19.350
kumulierte Rückstellung für zweifelhafte Forderungen (Zusatz)	127 Mio.	111 Mio.	115 Mio.	125 Mio.	134 Mio.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Nettoergebnis - (CF)	4,95 Mrd.	5,8 Mrd.	6,3 Mrd.	5,21 Mrd.	4,53 Mrd.
Abschreibung & Amortisation - CF	4,58 Mrd.	5,05 Mrd.	5,26 Mrd.	5,85 Mrd.	6,52 Mrd.
Abschreibung von Firmenwert und immateriellen Vermögenswerten - (CF) - (Modellspezifisch)	156 Mio.	178 Mio.	265 Mio.	302 Mio.	215 Mio.
Abschreibungen & Amortisationen, Gesamt - CF	4,73 Mrd.	5,23 Mrd.	5,52 Mrd.	6,15 Mrd.	6,73 Mrd.
Abschreibung auf aufgeschobene Aufwendungen, Gesamt - (CF)	372 Mio.	425 Mio.	454 Mio.	511 Mio.	534 Mio.
Abschreibung von Vermögenswerten & Restrukturierungskosten	7 Mio.	9 Mio.	-15 Mio.	42 Mio.	-26 Mio.
(Einkommen) Verlust aus Beteiligungen - (CF)	41 Mio.	26 Mio.	42 Mio.	29 Mio.	13 Mio.
Andere Betriebliche Aktivitäten, Gesamt	8,11 Mrd.	9,36 Mrd.	10,67 Mrd.	8,91 Mrd.	7,65 Mrd.
Änderung der Forderungen	-613 Mio.	-394 Mio.	-695 Mio.	137 Mio.	213 Mio.
Veränderung der Vorräte	-1,57 Mrd.	-4,17 Mrd.	-4,23 Mrd.	-1,11 Mrd.	-1,32 Mrd.
Änderung der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	1,58 Mrd.	1,53 Mrd.	434 Mio.	-664 Mio.	215 Mio.
Änderung der sonstigen Netto-Betriebsvermögen	1,03 Mrd.	12 Mio.	-86 Mio.	-284 Mio.	311 Mio.
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit	18,64 Mrd.	17,83 Mrd.	18,4 Mrd.	18,92 Mrd.	18,86 Mrd.
Investitionsausgaben	-2,66 Mrd.	-4,97 Mrd.	-7,48 Mrd.	-5,53 Mrd.	-4,57 Mrd.
Verkauf von Sachanlagen	-	-	-	-	-
Barkaufe	-13,23 Mrd.	-809 Mio.	-721 Mio.	-438 Mio.	-
Veräußerungen	-	-	-	-	149 Mio.
Verkauf (Kauf) von Immobilien	-	-	-	-	-
Verkauf (Kauf) von immateriellen Vermögenswerten	-	-	-	-	-
Investition in handelbare Wertpapiere und Eigenkapitalinstrumente, Gesamt	-99 Mio.	-149 Mio.	-116 Mio.	-579 Mio.	-243 Mio.
Netto (Zunahme) Abnahme von ausgegebenen / verkauften Krediten - Investition	-	-	-	-	-
Andere Investitionstätigkeiten, Gesamt	10 Mio.	7 Mio.	5 Mio.	9 Mio.	21 Mio.
Cashflow aus Investitionstätigkeit	-15,98 Mrd.	-5,92 Mrd.	-8,31 Mrd.	-6,54 Mrd.	-4,64 Mrd.
Langfristige ausgegebene Schulden, Gesamt	251 Mio.	3,77 Mrd.	5,99 Mrd.	3,6 Mrd.	2,1 Mrd.
Ausgegebene Gesamtverschuldung	251 Mio.	3,77 Mrd.	5,99 Mrd.	3,6 Mrd.	2,1 Mrd.
Langfristige Schuldenrückzahlung, Gesamt	-9,22 Mrd.	-6,64 Mrd.	-6,79 Mrd.	-6,59 Mrd.	-7,2 Mrd.
Gesamte zurückgezahlte Schulden	-9,22 Mrd.	-6,64 Mrd.	-6,79 Mrd.	-6,59 Mrd.	-7,2 Mrd.
Ausgabe von Stammaktien	-	-	-	-	-
Rückkauf von Stammaktien	-	-	-	-	-
Ordentliche Dividenden Gezahlt	-1,26 Mrd.	-2,16 Mrd.	-2,26 Mrd.	-2,35 Mrd.	-2,44 Mrd.
Auf gewöhnliche und Vorzugsaktien gezahlte Dividenden	-1,26 Mrd.	-2,16 Mrd.	-2,26 Mrd.	-2,35 Mrd.	-2,44 Mrd.
Sonderdividende Bezahlt	-	-	-	-	-
Andere Finanzierungsaktivitäten, Gesamt	-5,21 Mrd.	-7,46 Mrd.	-6,48 Mrd.	-5,39 Mrd.	-7,31 Mrd.
German: Cashflow aus Finanzierungstätigkeit	-15,44 Mrd.	-12,5 Mrd.	-9,54 Mrd.	-10,73 Mrd.	-14,86 Mrd.
Anpassungen des Wechselkurses	498 Mio.	55 Mio.	-273 Mio.	80 Mio.	-248 Mio.
Verschiedene Anpassungen der Cashflows	-	-	-	1 Mio.	1 Mio.
Nettoveränderung der Liquidität	-12,28 Mrd.	-530 Mio.	278 Mio.	1,73 Mrd.	-892 Mio.
Zusätzliche Elemente
In bar gezahlte Zinsen	231 Mio.	240 Mio.	356 Mio.	483 Mio.	545 Mio.
Gezahlte Einkommensteuer in bar (Rückerstattung)	4,46 Mrd.	5,96 Mrd.	6,15 Mrd.	5,82 Mrd.	4,95 Mrd.
Hebelwirkung freier Cashflow	13,66 Mrd.	10,57 Mrd.	8,67 Mrd.	11,26 Mrd.	12,06 Mrd.
Unverschuldeter Freier Cashflow	13,81 Mrd.	10,81 Mrd.	9,28 Mrd.	12 Mrd.	12,78 Mrd.
Änderung des Nettoumlaufvermögens	-554 Mio.	3,13 Mrd.	3,5 Mrd.	1,3 Mrd.	756 Mio.
Netto ausgegebene / zurückgezahlte Schulden	-8,96 Mrd.	-2,87 Mrd.	-796 Mio.	-3 Mrd.	-5,11 Mrd.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Rentabilität
Rendite auf Vermögen	9,36	10,32	10,39	8,34	7,48
Rendite auf das Gesamtkapital	13,78	15,39	14,97	11,55	10,09
Eigenkapitalrendite %	30,66	29,21	27,78	20,3	16,74
Rendite auf Eigenkapital	37,13	33,69	31,08	22,73	18,56
Margenanalyse
Bruttogewinnspanne %	68,3	68,44	68,8	67,03	66,24
SG&A Marge	41,63	41,91	42,35	43,96	44,37
EBITDA-Marge %	29,82	29,34	29,19	26,13	25,55
EBITA-Marge	26,87	26,74	26,62	22,99	21,4
EBIT-Marge %	26,63	26,52	26,31	22,63	21,14
Marge % aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten	19,72	18,57	18,48	15,24	13,82
Netto-Einkommensmarge %	7,7	7,32	7,32	6,15	5,61
Nettoverfügbarkeit für gemeinsame Marge %	7,7	7,32	7,32	6,15	5,61
Normalisierte Nettogewinnmarge	4,2	4,83	4,42	4,13	4,1
Marge des gehebelten freien Cashflows	21,28	13,35	10,06	13,3	14,93
Marge des unverschuldeten freien Cashflows	21,51	13,65	10,77	14,17	15,82
Umschlag von Vermögenswerten
Vermögensumschlag	0,56	0,62	0,63	0,59	0,57
Umschlag von Anlagevermögen (Durchschnittliches Anlagevermögen)	2,03	2,25	2,17	1,92	1,8
Forderungsumschlag (Durchschnittliche Forderungen)	19,63	19,69	19,17	17,91	17,83
Lagerumschlag (Durchschnittlicher Lagerbestand)	1,38	1,36	1,24	1,2	1,18
Kurzfristige Liquidität
Liquiditätskennziffer I. Grades	1,23	1,27	1,32	1,41	1,59
Schnellverhältnis	0,6	0,58	0,59	0,67	0,7
Betriebscashflow zu kurzfristigen Verbindlichkeiten	0,67	0,56	0,55	0,56	0,62
Tage Verkauf Ausstehend (Durchschnittliche Forderungen)	18,6	18,54	19,04	20,44	20,47
Durchschnittliche Lagerdauer (Durchschnittlicher Lagerbestand)	265,08	269,27	293,83	305,6	309,94
Durchschnittliche Fälligkeitstage ausstehender Zahlungen	93,08	100,74	110,31	112,98	117,08
Cash Conversion Cycle (Durchschnittliche Tage)	190,59	187,07	202,55	213,05	213,33
Langfristige Solvenz
Gesamtverschuldung/Eigenkapital	74,54	65,07	64,71	61,81	55,3
Gesamtverschuldung / Gesamtkapital	42,71	39,42	39,29	38,2	35,61
Langfristige Schulden / Eigenkapital	51,93	42,93	41,69	40,44	38,84
Langfristige Schulden / Gesamtkapital	29,75	26,01	25,31	24,99	25,01
Gesamtverbindlichkeiten / Gesamtaktiva	62,1	58,84	57,2	54,32	52,21
EBIT / Zinsaufwand	70,65	54,82	23,28	16,14	14,83
EBITDA / Zinsaufwand	90,21	68,48	28,94	21,32	20,67
(EBITDA - Capex) / Zinsaufwand	79,21	55,51	21,26	16,66	16,71
Gesamtverschuldung / EBITDA	1,58	1,35	1,38	1,63	1,55
Netto-Schulden / EBITDA	1,09	0,92	0,98	1,09	0,97
Gesamtverschuldung / (EBITDA - Capex)	1,8	1,66	1,88	2,09	1,91
Netto-Schulden / (EBITDA - Capex)	1,24	1,13	1,33	1,39	1,2
Wachstum gegenüber dem Vorjahr
Gesamterlöse, 1 J. Wachstums %	43,82	23,31	8,8	-1,71	-4,58
Bruttogewinn, 1 J. Wachstums %	52,4	23,57	9,38	-4,24	-5,7
EBITDA, 1 J. Wachstum %	88,8	21,32	8,29	-12,21	-6,69
EBITA, 1 J. Wachstumsrate %	104,53	22,73	8,37	-15,13	-11,15
EBIT, 1 J. Wachstumsrate %	106,45	22,8	8,02	-15,47	-10,88
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 1 Jahr Wachstumsrate %	154,81	16,09	8,29	-18,92	-13,49
Nettoeinkommen, 1 J. Wachstum %	155,87	17,21	8,75	-17,39	-13
Normalisiertes Nettoeinkommen, 1 Jahr. Wachstums %	55,59	41,97	-0,3	-8,12	-5,31
Verwässertes EPS vor Extra, 1 Jahr Wachstumsrate %	156,03	17,17	8,79	-17,39	-13
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 1 Jahr Wachstum %	37,41	12,44	11,04	0,04	-8,41
Inventar, 1 J. Wachstum %	27,14	22,78	12,96	3,12	-4,27
Netto Sachanlagen, 1 Jahr. Wachstumsrate %	10,48	11,37	14,44	8,25	-4,16
Gesamtvermögen, 1 J. Wachstums %	15,41	7,84	6,76	3,88	-4,86
Materieller Buchwert, 1 J. Wachstums %	68,63	-11,95	-10,73	-22,54	-27,01
Eigenkapital, 1 Jhr. Wachstum %	36,4	23,85	13,07	12,85	0,96
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 1 Jähriges Wachstum in %	71,4	-4,32	3,18	2,84	-0,31
Kapitalausgaben, 1 Jahr. Wachstum %	7,51	86,52	50,49	-26,04	-17,43
Gehebelter Freier Cashflow, 1 J. Wachstum %	74,93	-22,63	-17,95	29	7,15
Unverschuldeter Freier Cashflow, 1 Jhr. Wachstum %	71,79	-21,75	-14,14	28,53	6,53
Dividende Pro Aktie, 1 J. Wachstums %	66,67	20	8,33	0	10
Zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate über zwei Jahre
Gesamteinnahmen, 2 Jahre CAGR %	9,38	33,17	15,83	3,41	-3,15
Bruttogewinn, 2 J. CAGR %	11,08	37,23	16,25	2,34	-4,97
EBITDA, 2 J. KAGR %	20,35	51,35	14,59	-2,61	-9,49
EBITA, 2 J. CAGR %	22,14	58,43	15,29	-4,1	-13,16
EBIT, 2 J. CAGR %	22,41	59,22	15,14	-4,44	-13,2
Gewinne aus fortlaufenden Geschäften, 2 Jahre. CAGR %	27,34	71,99	12,12	-6,3	-16,25
Nettoeinkommen, 2 J. CAGR %	29,75	73,18	12,9	-5,22	-15,22
Normalisiertes Nettoeinkommen, 2 Jahre KAGR %	20,04	48,63	18,85	-4,29	-6,73
Verwässertes EPS vor Extra, 2 Jahre CAGR %	29,78	73,21	12,9	-5,2	-15,23
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 2 J. CAGR %	4,77	24,3	11,74	5,4	-4,28
Inventar, 2 J. CAGR %	9,84	24,94	17,77	7,93	-0,64
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 2 Jahre. CAGR %	4,76	10,92	12,9	11,3	1,86
Gesamtvermögen, 2 Jahre CAGR %	14,19	11,56	7,3	5,31	-0,59
Materieller Buchwert, 2 Jahre KAGR %	27,98	21,85	-11,34	-16,84	-24,81
Eigenkapital, 2 Jahre CAGR %	18,86	29,97	18,34	12,96	6,74
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 2 Jahre CAGR %	26,11	28,06	-0,64	3,01	1,25
Kapitalausgaben, 2 J. CAGR %	-10,07	41,61	67,54	5,5	-21,85
Gehebelter freier Cashflow, 2 Jahre CAGR %	35,74	16,33	-19,38	2,71	17,57
Unverschuldeter Freier Cashflow, 2 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	33,96	15,95	-17,07	4,87	17,02
Dividende pro Aktie, 2 Jahre CAGR %	44,34	41,42	14,02	4,08	4,88
Drei-Jahres-Zusammengesetzte Jährliche Wachstumsrate
Gesamtumsätze, 3 Jahre CAGR %	11,1	13,84	24,49	9,66	0,68
Bruttogewinn, 3 J. CAGR %	12,02	15,09	27,23	8,98	-0,41
EBITDA, 3 J. KAGR %	17,83	20,67	35,34	4,93	-3,99
EBITA, 3 J. CAGR %	19,18	22,34	39,57	4,1	-6,51
EBIT, 3 Jahre CAGR %	19,71	22,54	39,89	3,87	-6,64
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 3 Jahre KAGR %	22,19	23,47	47,41	0,64	-8,76
Nettoeinkommen, 3 J. CAGR %	24,32	25,42	48,3	1,74	-7,88
Normalisiertes Nettoeinkommen, 3 Jahre CAGR %	16,91	26,95	30,03	9,08	-4,63
Verwässertes EPS vor außergewöhnlichen Posten, 3-Jahres-CAGR %	24,35	25,43	48,33	1,74	-7,88
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 3-Jahres-CAGR %	5,53	7,27	19,71	7,69	0,58
Inventar, 3 J. CAGR %	9,85	13,99	20,81	12,67	3,7
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 3-Jahres-CAGR %	31,97	6,92	12,08	11,33	5,89
Gesamtvermögen, 3 Jahre CAGR %	16,56	12,04	9,94	6,15	1,8
Materieller Buchwert, 3 J. zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	31,64	12,98	9,85	-15,24	-20,38
Eigenkapital, 3 J. KAGR %	2,58	20,5	24,08	16,48	8,81
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 3-Jahres-CAGR %	30,32	15,02	19,16	0,5	1,89
Kapitalausgaben, 3 Jahre CAGR %	-4,28	14,69	44,51	27,57	-2,77
Gehebelter Freier Cashflow, 3 Jähr. CAGR %	41,45	12,54	3,54	-5,5	4,17
Unverschuldeter Freier Cashflow, 3 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	40,94	11,98	4,89	-3,83	5,42
Dividende Pro Aktie, 3 Jähr. KAGR %	18,56	35,72	29,4	9,14	6,02
Zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate über fünf Jahre
Gesamteinnahmen, 5 Jahre CAGR %	8,42	12,64	12,97	9,55	12,6
Bruttogewinn, 5 J. CAGR %	9,34	13,67	13,7	9,81	13,21
EBITDA, 5 J. CAGR %	13,78	18,41	16,53	10,85	15,27
EBITA, 5 J. KAGR %	14,98	20,05	17,61	10,97	15,44
EBIT, 5 J. CAGR %	15,38	20,5	17,87	10,92	15,58
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 5-Jahres-CAGR %	16,98	20,34	18,06	10,57	17,58
Nettoergebnis, 5-Jahres-CAGR %	17,08	20,74	19,62	12,13	18,57
Normalisiertes Nettoeinkommen, 5 Jahre KAGR %	13,36	22,59	17,69	13,35	13,85
Verwässertes EPS vor Extra, 5 Jahre CAGR %	17,1	20,77	19,64	12,14	18,59
Deutsch: Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 5-Jahres-CAGR %	6,34	9,25	7,97	6,51	9,47
Inventar, 5 J. KAGR %	8,65	13,29	12,95	11,53	11,73
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 5-Jahres-CAGR %	20,73	22,88	23,98	8,65	7,88
Gesamtvermögen, 5-Jahres-CAGR %	13,56	12,65	12,76	9,3	5,6
Materieller Buchwert, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	16,43	13,01	12,39	-0,06	-5,61
Eigenkapital, 5 Jahre CAGR %	5,37	8,32	8,62	17,43	16,83
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 5-Jahres-CAGR %	14,46	20,4	16,92	10,05	11,64
Kapitalausgaben, 5-Jahres-CAGR %	-1,91	14,57	19,74	10,92	13,01
Gehebelter Freier Cashflow, 5 Jähr. CAGR %	-	18,58	12,42	8,71	9,08
Unverschuldeter Freier Cashflow, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	-	18,51	13,46	9,29	9,72
Dividende pro Aktie, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	28,99	19,14	16,72	22,05	18,97