Newsbox: Cembra schliesst die Platzierung eigener Aktien und die

Privatplatzierung ein...

Cembra Money Bank schliesst erfolgreich die Platzierung von 1.2 Millionen
eigener Aktien mittels beschleunigtem Bookbuilding-Verfahren sowie die
Privatplatzierung einer Wandelanleihe im Betrag von CHF 250 Millionen ab


Zürich - Im Zusammenhang mit der Akquisition der cashgate AG ("cashgate")
gibt die Cembra Money Bank AG ("Cembra Money Bank" oder die
"Emittentin") bekannt, dass sie erfolgreich 1.2 Millionen eigene Aktien
mittels eines beschleunigten Bookbuilding-Verfahrens platziert
("Aktienplatzierung") und den Preis für eine vorrangig unbesicherte
Wandelanleihe im Betrag von CHF 250 Millionen und mit Fälligkeit 2026
festgesetzt hat (die "Wandelanleihe" und zusammen mit
"Aktienplatzierung" die "Transaktion"). Mit der Transaktion bezweckt
Cembra Money Bank die teilweise Finanzierung der am 1. Juli 2019 angekündigten
Übernahme von cashgate sowie die teilweise Refinanzierung des übernommenen
Kreditportfolios.

Platzierung eigener Aktien mittels  beschleunigtem Bookbuilding-Verfahren     
Cembra Money Bank platzierte 1.2 Millionen eigene Aktien, entsprechend 4.0% des
ausgegebenen Aktienkapitals zu CHF 94 pro Aktie. Die eigenen Aktien wurden
Investoren in der Schweiz und qualifizierten Investoren ausserhalb der Schweiz
und der Vereinigten Staaten von Amerika (die "Vereinigten Staaten" oder "US")
sowie qualifizierten institutionellen Käufern in den Vereinigten Staaten (in
Anlehnung an Regulation S und Rule 144A des US Securities Act von 1933 in der
jeweils gültigen Fassung) mittels eines beschleunigten Bookbuilding-Verfahrens
angeboten.
 
Die Lieferung und Zahlung der platzierten Aktien wird voraussichtlich am oder um
den 4. Juli 2019 stattfinden.
 
Es ist vorgesehen, dass der Verwaltungsrat von Cembra an der nächsten
ordentlichen Generalversammlung im Jahr 2020 die Vernichtung der verbleibenden
eigenen Aktien beantragt.  
 
Wandelanleihe
Die vorrangige unbesicherte Wandelanleihe hat eine Laufzeit von 7 Jahren, ist
unverzinslich und hat einen anfänglichen Wandelpreis von CHF 122.20,
entsprechend einer Wandelprämie von 30% über dem Angebotspreis der platzierten
Aktien, was einem Ausgabepreis von 100.88% entspricht. Die Wandelanleihe wird,
sofern sie nicht vorher gewandelt, zurückgekauft oder gekündigt wurde, zu 100%
ihres Nennbetrags mit einer Stückelung von CHF 200'000 zurückgezahlt. Die
Wandelanleihe erhält ein Rating von A- von S&P, was dem aktuellen Rating
der Emittentin entspricht.
 
Bei Ausübung ihres Wandelrechts erhalten Anleihengläubiger, in Abhängigkeit
der Wahl der Emittentin entweder (i) den Nennbetrag der Wandelanleihe in bar
zuzüglich den über den Nennbetrag hinausgehende Kurswert in Form von Aktien
("net share settlement") oder (ii) den gesamten Kurswert der der
Wandelanleihe zugrundeliegenden Aktien in bar ("cash settlement").
 
Die Emittentin hat das Recht, die Wandelanleihe (i) ab dem 31. Juli 2023
jederzeit zu kündigen, sofern der volumengewichtete Durchschnittspreis
("VWAP") der Aktien mindestens 130% des dann geltenden Wandlungspreises an
mindestens 20 von 30 nachfolgenden Handelstagen entspricht, oder (ii) jederzeit
ab dem Abwicklungsstichtag zu par, falls insgesamt weniger als 15% der
Wandelanleihe ausstehend sind.
 
Das Angebot der Wandelanleihe wurde als Privatplatzierung innerhalb der Schweiz
und als Privatplatzierung für qualifizierte Investoren in anderen
Jurisdiktionen durchgeführt. Die Wandelanleihe wurde Investoren ausserhalb der
Vereinigten Staaten von Amerika basierend auf Regulation S des US Securities Act
von 1933 in der jeweils geltenden Fassung, sowie unter Beachtung der Gesetze und
Regulierungen in den betreffenden Ländern, in welchen ein Angebot unterbreitet
wurde, angeboten. Zielmarkt der Produkthersteller (MIFID II Product Governance)
für die Anleihen waren ausschliesslich geeignete Gegenparteien und
professionelle Kunden (aller Vertriebskanäle). Es wurde kein Packaged Retail
and Insurance-based Investment Products Regulations (PRIIP) Key Information
Document (KID) erstellt, da das Angebot für den Retailhandel im Europäischen
Wirtschaftsraum (EWR) nicht verfügbar ist.
 
Die Lieferung und Zahlung der Wandelanleihe erfolgt voraussichtlich am oder um
den 9. Juli 2019. Das Gesuch zur Kotierung und zum Handel der Wandelanleihe
gemäss Standard für Anleihen an der SIX Swiss Exchange wird zu einem späteren
Zeitpunkt gestellt.
 
Cembra Money Bank hat einer 90-tätigen Veräusserungssperre ("lock-up
period")  zugestimmt, welche den üblichen Ausnahmen untersteht.


Kontakt                                                               

Medien:                             Andreas Werz; +41 44              
                                    439 85 12; [e-mail] 

Investor Relations:                 Marcus Händel; +41 44             
                                    439 85                            
                                    72; [e-mail]  

Über Cembra Money Bank AG                                             

Die Cembra Money Bank AG ist eine                                     
führende Schweizer Anbieterin                                         
von Konsumkreditprodukten und                                         
-dienstleistungen. Ihre                                               
Produktepalette umfasst                                               
Privatkredite,                                                        
Fahrzeugfinanzierungen,                                               
Kreditkarten, den Vertrieb von                                        
damit zusammen-hängenden                                              
Versicherungen sowie                                                  
Rechnungsfinanzierungen, Einlagen                                     
und Anlageprodukte. Das Unternehmen                                   
mit Hauptsitz in                                                      
Zürich-Altstetten betreibt sein                                       
Geschäft in allen Schweizer                                           
Landesteilen über ein Netz                                            
von 16 Filialen sowie                                                 
über alternative Vertriebskanäle                                      
wie Internet,                                                         
Kreditkartenpartner, unabhängige                                      
Vermittler und mehr als 3'900                                         
Autohändler. Cembra Money Bank                                        
AG ist eine unabhängige Schweizer                                     
Bank und seit Oktober 2013 an                                         
der SIX Swiss Exchange                                                
kotiert. Sie beschäftigt mehr                                         
als 850 Mitarbeitende aus                                             
37 Nationen und zählt                                                 
rund 870'000 Kunden.                                                  

                                                                      


 
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development or performance of Cembra Money AG and those explicitly or implicitly
presumed in these statements. Against the background of these uncertainties,
readers should not rely on forward-looking statements. Cembra Money AG assumes
no responsibility to up-date forward-looking statements or to adapt them to
future events or developments.

* Medienmitteilung, 2. Juli 2019 (pdf): http://e3.marco.ch/publish/cembramoneybank/701_781/PR_Madrid_CB_and_ABB_pricing_vFinal_no_banks_DE.pdf 

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