Die Royal Bank of Canada und die Toronto-Dominion Bank meldeten am Donnerstag Gewinne für das zweite Quartal, die die Schätzungen übertrafen, da sich die Rückstellungen für Kreditverluste (PCL) bei den meisten kanadischen Banken verbesserten, während die Canadian Imperial Bank of Commerce (CIBC) den einzigen Fehlschlag an der Gewinnfront verzeichnete, da ihre PCL stiegen.

Die Royal Bank, Kanadas größter Kreditgeber, meldete für die drei Monate bis zum 30. April einen höheren Gewinn als ein Jahr zuvor und übertraf damit die Schätzungen. TD, die zweitgrößte kanadische Bank, verzeichnete einen geringeren Gewinn, übertraf aber dennoch die Erwartungen.

CIBC verzeichnete einen Gewinnrückgang und verfehlte die Schätzungen leicht. Die Bank führte den 847%igen Anstieg der PCLs sowohl auf die Übernahme des kanadischen Costco-Kreditkartenportfolios als auch auf ungünstige Veränderungen der Wirtschaftsaussichten zurück.

TD-Aktien stiegen im Morgenhandel in Toronto um 2,7% auf 96,32 C$. Die Aktien der Royal Bank stiegen um 0,5% auf C$129,14. CIBC fielen um 1,3% auf C$69,24. Der breitere Torontoer Aktienindex stieg um 1%.

Die weitreichenden Verbesserungen bei den PCLs der kanadischen Banken haben Fragen von Analysten aufgeworfen, die sich über die scheinbar zuversichtliche Reaktion der Banken auf die aufkommenden wirtschaftlichen Unsicherheiten, die hohe Inflation und die geopolitischen Risiken sorgen.

Führungskräfte der Royal Bank sagten, die Bank habe den Schweregrad und die Wahrscheinlichkeit ihrer wirtschaftlichen Abwärtsszenarien erhöht.

Aber "angesichts der niedrigen Arbeitslosigkeit, der steigenden Löhne und der hohen Liquidität sind wir der Meinung, dass die wichtigsten Voraussetzungen gegeben sind, um eine anhaltende Verlangsamung abzumildern", sagte Dave McKay, Chief Executive Officer der Royal Bank, die im Quartal Rückstellungen in Höhe von 342 Mio. C$ für PCLs gebildet hat.

TD nahm Rückstellungen in Höhe von 27 Millionen C$ vor, während die Erwartungen bei 237 Millionen C$ lagen. Ohne diesen Effekt lag das bereinigte Ergebnis um fast 11% höher als im Vorjahr.

TD Chief Financial Officer Kelvin Tran sagte gegenüber Reuters, dass das Risiko einer wirtschaftlichen Abschwächung zwar zugenommen hat, die Kunden aber weiterhin Kredite zurückzahlen und die Einlagen weiter wachsen, wenn auch langsamer als während der Coronavirus-Pandemie.

Am Mittwoch meldeten auch die Bank of Nova Scotia und die Bank of Montreal aufgrund niedrigerer PCLs besser als erwartete Gewinne.

HÖHERE KOSTEN

Neben der Verbesserung der Rückstellungen hat die Stärke der Kreditvergabe und der Gebühren die Erträge der kanadischen Kreditinstitute weiter erhöht, aber auch die Kosten sind aufgrund der angespannten Lage auf dem Arbeitsmarkt und der Inflation gestiegen.

Das Kreditwachstum verhalf CIBC zu einem Anstieg des bereinigten Gewinns ohne Steuern und Rückstellungen um 7% gegenüber dem Vorjahr. Die Führungskräfte sagten, dass die Verbraucher trotz höherer Kosten weiterhin vorsichtig bei der Verwaltung ihrer Schulden sind.

Bei RBC sank der Gewinn ohne Berücksichtigung von Steuern und Rückstellungen für Kreditausfälle um 2%, da die geringeren Erträge aus dem Kapitalmarktgeschäft die Stärke in der Vermögensverwaltung und im Kreditgeschäft überwogen.

Dies drückte auf die Erträge, die um 3% zurückgingen, obwohl die Aufwendungen ohne variable Vergütungen um 7% stiegen.

Das bereinigte Ausgabenwachstum von CIBC von 11% übertraf den Anstieg der Einnahmen um 9%. Das Kapitalmarktgeschäft von CIBC hatte ebenfalls mit Herausforderungen zu kämpfen, obwohl dies eher auf einen Rückgang der Gebühren im Investmentbanking zurückzuführen war, während der Handel weiterhin stark blieb.

TD verzeichnete einen bereinigten Kostenanstieg von 5% gegenüber dem Vorjahr, während die Erträge dank höherer Kreditvolumina und Gebühren um 8% stiegen.

($1 = 1,2818 kanadische Dollar) (Berichterstattung von Nichola Saminather in Toronto; Zusätzliche Berichterstattung von Manya Saini und Niket Nishant in Bengaluru; Redaktion: Shailesh Kuber, Chizu Nomiyama und Paul Simao)