Bilanz AB Volvo

Aktien

855689

SE0000115446

VOLV B

Konstruktion / Landwirtschaftliche Maschinen

Realtime-Estimate Cboe Europe Andere Börsenplätze 10:45:02 09.03.2026			% 5 Tage	Veränd. 1. Jan.
319,90 ^SEK	-2,83 %		-7,35 %	+7,81 %

05.03.	Volvo-unterstütztes HolyVolt übernimmt US-Batterie-F&E-Unternehmen Wildcat für 73 Millionen US-Dollar	RE
04.03.	Die Auftragseingänge für schwere Lkw in Nordamerika steigen im Februar deutlich – ACT Research	FW

8a36ac2dd443.a3joufaRFswwEpgGu8OHOQfAeI8WYryFOxEZlAW8uwA.DSGn7YXgX4pTfOhl0IHYDEKuD78jC_XIC1ZQ4E3J_3c_PqLcgqBEmwZbrA

Veröffentlichte Finanzdaten: AB VOLVO

Jährlich

Vierteljährlich

Halbjahr

YTD

LTM

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Umsatz	359 Mrd.	456 Mrd.	529 Mrd.	500 Mrd.	453 Mrd.
Einnahmen der Finanzabteilung	13,44 Mrd.	17,36 Mrd.	24,01 Mrd.	26,98 Mrd.	26,47 Mrd.
Gesamtumsatz	372 Mrd.	473 Mrd.	553 Mrd.	527 Mrd.	479 Mrd.
Gesamtkosten der verkauften Waren	275 Mrd.	351 Mrd.	387 Mrd.	364 Mrd.	344 Mrd.
Betriebskosten der Finanzabteilung.	10,15 Mrd.	16,51 Mrd.	20,29 Mrd.	22,94 Mrd.	22,6 Mrd.
Bruttogewinn	87,3 Mrd.	106 Mrd.	145 Mrd.	140 Mrd.	112 Mrd.
Vertriebs-, allgemeine und Verwaltungskosten, Gesamt	26,43 Mrd.	31,93 Mrd.	37,72 Mrd.	39,03 Mrd.	36,86 Mrd.
Forschungs- und Entwicklungskosten	18,03 Mrd.	22,53 Mrd.	26,64 Mrd.	30,96 Mrd.	26,24 Mrd.
Andere Betriebsausgaben	1,5 Mrd.	4,58 Mrd.	917 Mio.	1,79 Mrd.	788 Mio.
Andere Betriebsausgaben, Gesamt	45,96 Mrd.	59,03 Mrd.	65,28 Mrd.	71,78 Mrd.	63,89 Mrd.
Betriebseinkommen	41,34 Mrd.	46,84 Mrd.	80,13 Mrd.	67,94 Mrd.	48,5 Mrd.
Zinsaufwand, Gesamt	-1,17 Mrd.	-1,2 Mrd.	-1,17 Mrd.	-1,59 Mrd.	-1,82 Mrd.
Zins- und Anlageerträge	358 Mio.	1,14 Mrd.	2,69 Mrd.	2,71 Mrd.	1,91 Mrd.
Netto-Zinsaufwendungen	-809 Mio.	-65 Mio.	1,52 Mrd.	1,11 Mrd.	90 Mio.
Einkommen (Verlust) aus Eigenkapitalinvestitionen.	-54 Mio.	-1,33 Mrd.	-2,57 Mrd.	-2,17 Mrd.	-1,63 Mrd.
Devisenkursgewinne (Verluste)	-24 Mio.	-331 Mio.	-851 Mio.	-275 Mio.	-326 Mio.
Andere Nicht-Betriebliche Einnahmen (Ausgaben)	949 Mio.	-108 Mio.	-729 Mio.	-223 Mio.	-878 Mio.
EBT, ohne außergewöhnliche Posten	41,4 Mrd.	45 Mrd.	77,51 Mrd.	66,39 Mrd.	45,75 Mrd.
Umstrukturierungskosten	157 Mio.	77 Mio.	-2,57 Mrd.	572 Mio.	-178 Mio.
Gewinn (Verlust) beim Verkauf von Investitionen	-15 Mio.	-	-14 Mio.	-	-24 Mio.
Gewinn (Verlust) beim Verkauf von Vermögenswerten	1,64 Mrd.	-	-2,2 Mrd.	249 Mio.	1,84 Mrd.
Rechtliche Regelungen	-	-	-6 Mrd.	-	-
Ergebnis vor Steuern, inkl. ungewöhnliche Posten	43,19 Mrd.	45,08 Mrd.	66,73 Mrd.	67,21 Mrd.	47,39 Mrd.
Einkommensteueraufwand	9,95 Mrd.	12,11 Mrd.	16,79 Mrd.	16,63 Mrd.	12,68 Mrd.
Ergebnisse aus fortgeführten Geschäftstätigkeiten	33,24 Mrd.	32,97 Mrd.	49,93 Mrd.	50,58 Mrd.	34,71 Mrd.
Nettoeinkommen des Unternehmens	33,24 Mrd.	32,97 Mrd.	49,93 Mrd.	50,58 Mrd.	34,71 Mrd.
Minderheiteninteresse	-456 Mio.	-247 Mio.	-107 Mio.	-186 Mio.	-251 Mio.
Nettoeinkommen - (GuV)	32,79 Mrd.	32,72 Mrd.	49,82 Mrd.	50,39 Mrd.	34,46 Mrd.
Nettoeinkommen für Gemeinsames einschließlich außerordentlicher Posten	32,79 Mrd.	32,72 Mrd.	49,82 Mrd.	50,39 Mrd.	34,46 Mrd.
Nettoergebnis für Stammaktien exkl. außerordentliche Posten	32,79 Mrd.	32,72 Mrd.	49,82 Mrd.	50,39 Mrd.	34,46 Mrd.
Positionen pro Aktie
Netto EPS - Basis	16,13	16,1	24,51	24,79	16,94
Grundlegender Gewinn pro Aktie - Fortlaufende Geschäftstätigkeit	16,13	16,1	24,51	24,79	16,94
Grundlegende gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.
Netto EPS - Verwässert	16,12	16,09	24,5	24,78	16,94
Verwässertes EPS - Fortgeführte Aktivitäten	16,12	16,09	24,5	24,78	16,94
Verwässerte gewichtete durchschnittliche ausstehende Aktien	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.
Normalisiertes Grundlegendes Ergebnis je Aktie	12,5	13,71	23,78	20,32	13,94
Normalisiertes verwässertes Ergebnis pro Aktie	12,5	13,71	23,78	20,32	13,94
Dividende Pro Aktie	6,5	7	7,5	8	8,5
Ausschüttungsquote	37,21	40,39	28,57	30,27	47,21
ADR-Verhältnis	1	1	1	1	1
Zusätzliche Elemente
EBITDA (Ergebnis vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen auf immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen)	46,17 Mrd.	52,78 Mrd.	86,46 Mrd.	74,85 Mrd.	55,95 Mrd.
EBITA übersetzt sich ins Deutsche als "Ergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen".	41,48 Mrd.	46,96 Mrd.	80,28 Mrd.	68,15 Mrd.	48,89 Mrd.
EBIT	41,34 Mrd.	46,84 Mrd.	80,13 Mrd.	67,94 Mrd.	48,5 Mrd.
German: EBITDAR	46,76 Mrd.	53,41 Mrd.	87,22 Mrd.	75,68 Mrd.	56,77 Mrd.
Effektive Steuerquote - (Verhältniszahl)	23,03	26,86	25,17	24,75	26,77
Gesamtlaufende Steuern	8,74 Mrd.	15,07 Mrd.	19,06 Mrd.	15,71 Mrd.	11,62 Mrd.
Gesamte aufgeschobene Steuern	1,21 Mrd.	-2,96 Mrd.	-2,26 Mrd.	926 Mio.	1,07 Mrd.
Normalisiertes Nettoeinkommen	25,42 Mrd.	27,88 Mrd.	48,34 Mrd.	41,31 Mrd.	28,35 Mrd.
Zinsen auf langfristige Schulden	238 Mio.	255 Mio.	339 Mio.	403 Mio.	435 Mio.
Nicht zahlungswirksame Rentenaufwendungen	28 Mio.	61 Mio.	205 Mio.	160 Mio.	223 Mio.
Zusätzliche Betriebsausgaben-Posten
Vertriebs- und Marketingkosten	21,58 Mrd.	26,07 Mrd.	30,38 Mrd.	31,24 Mrd.	29,64 Mrd.
Allgemeine und Verwaltungskosten	4,86 Mrd.	5,87 Mrd.	7,34 Mrd.	7,78 Mrd.	7,21 Mrd.
Forschungs- und Entwicklungskosten aus Fußnoten	20,69 Mrd.	25,38 Mrd.	29,56 Mrd.	34,41 Mrd.	29,85 Mrd.
Gesamte Nettomietkosten	592 Mio.	635 Mio.	758 Mio.	831 Mio.	817 Mio.
Zugeschriebene Betriebsleasingzinsaufwand	35,89 Mio.	33,28 Mio.	31,22 Mio.	42 Mio.	46,3 Mio.
Zugeschriebene Abschreibung von Operating-Leasingverträgen	556 Mio.	602 Mio.	727 Mio.	789 Mio.	771 Mio.
Aktienbasierte Vergütung, Sonstiges (Gesamt)	-	-	-	-	-
Gesamte aktienbasierte Vergütung	-	-	-	-	-

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Aktiva
Bargeld und Äquivalente	62,13 Mrd.	83,89 Mrd.	83,33 Mrd.	85,17 Mrd.	73,36 Mrd.
Kurzfristige Investitionen	167 Mio.	93 Mio.	89 Mio.	218 Mio.	142 Mio.
Handelbare Vermögenswertpapiere, Gesamt	840 Mio.	759 Mio.	1,46 Mrd.	1,69 Mrd.	2,4 Mrd.
Gesamtsumme an Bargeld und kurzfristigen Investitionen	63,13 Mrd.	84,74 Mrd.	84,88 Mrd.	87,08 Mrd.	75,91 Mrd.
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, Gesamt	40,52 Mrd.	48 Mrd.	41,38 Mrd.	40 Mrd.	29,33 Mrd.
Andere Forderungen	13,07 Mrd.	15,26 Mrd.	16,55 Mrd.	18,4 Mrd.	16,93 Mrd.
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	1,26 Mrd.	5,06 Mrd.	2,33 Mrd.	3,72 Mrd.	1,56 Mrd.
Gesamtforderungen	54,84 Mrd.	68,32 Mrd.	60,26 Mrd.	62,13 Mrd.	47,82 Mrd.
Inventar	63,71 Mrd.	75,38 Mrd.	75,96 Mrd.	77,12 Mrd.	65,1 Mrd.
Im Voraus bezahlte Ausgaben	3,22 Mrd.	3,62 Mrd.	3,84 Mrd.	4,3 Mrd.	4,11 Mrd.
Finanzabteilung Aktuelle Darlehen und Leasingverträge	69,57 Mrd.	90,41 Mrd.	112 Mrd.	124 Mrd.	110 Mrd.
Finanzabteilung Andere Umlaufvermögen, Gesamt	575 Mio.	877 Mio.	1,8 Mrd.	2,45 Mrd.	1,87 Mrd.
Andere kurzfristige Vermögenswerte, Gesamt	443 Mio.	497 Mio.	12,25 Mrd.	786 Mio.	900 Mio.
Gesamt Umlaufvermögen	256 Mrd.	324 Mrd.	351 Mrd.	358 Mrd.	306 Mrd.
Netto Sachanlagen und Ausrüstung	94,33 Mrd.	107 Mrd.	110 Mrd.	125 Mrd.	124 Mrd.
Langfristige Investitionen	23,3 Mrd.	27,16 Mrd.	24,85 Mrd.	27,68 Mrd.	27,43 Mrd.
German: Firmenwert	-	-	-	-	23,66 Mrd.
Andere immaterielle Vermögenswerte, Gesamt	36,97 Mrd.	41,47 Mrd.	42,38 Mrd.	44,19 Mrd.	22,77 Mrd.
Finanzabteilung Langfristige Darlehen und Leasing	83,39 Mrd.	105 Mrd.	122 Mrd.	135 Mrd.	126 Mrd.
Finanzabteilung Andere langfristige Vermögenswerte, Gesamt	1,36 Mrd.	2,12 Mrd.	2,25 Mrd.	2,22 Mrd.	1,48 Mrd.
Langfristige Forderungen	2,58 Mrd.	2,48 Mrd.	14 Mio.	1,46 Mrd.	14 Mio.
Langfristige Forderungen aus Darlehen	436 Mio.	676 Mio.	902 Mio.	857 Mio.	770 Mio.
Langfristige latente Steuervermögen	9,74 Mrd.	12,22 Mrd.	14,14 Mrd.	13,89 Mrd.	11,5 Mrd.
Andere langfristige Vermögenswerte, Gesamt	8,24 Mrd.	7,4 Mrd.	6,21 Mrd.	6,29 Mrd.	5,02 Mrd.
Gesamtvermögen	516 Mrd.	629 Mrd.	674 Mrd.	715 Mrd.	649 Mrd.
Verdindlichkeiten
Verbindlichkeiten, Gesamt	76,08 Mrd.	89,17 Mrd.	81,88 Mrd.	77,61 Mrd.	67,26 Mrd.
Aufgelaufene Kosten, Gesamt	34,48 Mrd.	41,36 Mrd.	44,96 Mrd.	47,67 Mrd.	43,74 Mrd.
Kurzfristige Verbindlichkeiten	13,7 Mrd.	6,36 Mrd.	-	-	-
Laufender Anteil der langfristigen Verschuldung	34,24 Mrd.	64,31 Mrd.	96,82 Mrd.	102 Mrd.	109 Mrd.
Laufender Teil der Leasingverträge	1,63 Mrd.	1,78 Mrd.	1,88 Mrd.	2,1 Mrd.	2,11 Mrd.
Finanzabteilung Andere kurzfristige Verbindlichkeiten, Gesamt	1,27 Mrd.	1,79 Mrd.	2,06 Mrd.	2,15 Mrd.	1,78 Mrd.
Zu zahlende laufende Einkommensteuern	3,72 Mrd.	6,15 Mrd.	4,14 Mrd.	1,92 Mrd.	2,72 Mrd.
Nicht realisierte Erträge aktuell, Gesamt	13,08 Mrd.	16,02 Mrd.	13,29 Mrd.	16,25 Mrd.	14,73 Mrd.
Andere kurzfristige Verbindlichkeiten	24,22 Mrd.	25,17 Mrd.	39,33 Mrd.	31,54 Mrd.	24,88 Mrd.
Gesamtsumme der kurzfristigen Verbindlichkeiten	202 Mrd.	252 Mrd.	284 Mrd.	281 Mrd.	266 Mrd.
Langfristige Schulden	99,79 Mrd.	137 Mrd.	135 Mrd.	155 Mrd.	132 Mrd.
Langfristige Mietverträge	4,47 Mrd.	4,81 Mrd.	5,31 Mrd.	5,94 Mrd.	5,86 Mrd.
Finanzabteilung Andere Nichtstromverbindlichkeiten, Gesamt	2,24 Mrd.	2,53 Mrd.	2,4 Mrd.	2,44 Mrd.	1,76 Mrd.
Nicht erhaltene Erträge Nicht aktuell	22,49 Mrd.	27,51 Mrd.	26,62 Mrd.	31,64 Mrd.	30,08 Mrd.
Renten & andere Leistungen nach dem Ruhestand	12,1 Mrd.	8,69 Mrd.	11,14 Mrd.	12,61 Mrd.	8,6 Mrd.
Aufgeschobene Steuerpassiva nicht aktuell	2,77 Mrd.	3,06 Mrd.	2,49 Mrd.	2,48 Mrd.	3,57 Mrd.
Andere langfristige Verbindlichkeiten	25,48 Mrd.	27,35 Mrd.	25,72 Mrd.	26,17 Mrd.	22,2 Mrd.
Gesamtverbindlichkeiten - (Standard / Utility Vorlage)	372 Mrd.	463 Mrd.	493 Mrd.	517 Mrd.	470 Mrd.
Ordentliche Aktien, Gesamt	2,56 Mrd.	2,56 Mrd.	2,56 Mrd.	2,56 Mrd.	2,56 Mrd.
Gewinnrücklagen	136 Mrd.	148 Mrd.	166 Mrd.	180 Mrd.	180 Mrd.
Umfassendes Einkommen und Sonstiges	2,31 Mrd.	12,63 Mrd.	9,62 Mrd.	11,9 Mrd.	-3,74 Mrd.
Gesamtes Eigenkapital	141 Mrd.	163 Mrd.	178 Mrd.	194 Mrd.	178 Mrd.
Minderheitsinteressen	3,07 Mrd.	3,52 Mrd.	2,95 Mrd.	3,31 Mrd.	83 Mio.
Eigenkapital	144 Mrd.	166 Mrd.	181 Mrd.	197 Mrd.	178 Mrd.
Gesamtverbindlichkeiten und Eigenkapital	516 Mrd.	629 Mrd.	674 Mrd.	715 Mrd.	649 Mrd.
Zusätzliche Elemente
Gesamtzahl der am Einreichungsdatum ausstehenden Aktien	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.
Gesamtzahl der ausstehenden Stammaktien	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.	2,03 Mrd.
Buchwert / Aktie	69,36	80,02	87,43	95,43	87,73
Sachbuchwert	104 Mrd.	121 Mrd.	135 Mrd.	150 Mrd.	132 Mrd.
Greifbarer Buchwert pro Aktie	51,13	59,59	66,53	73,62	64,83
Gesamtverschuldung	154 Mrd.	214 Mrd.	239 Mrd.	265 Mrd.	249 Mrd.
Nettoverbindlichkeiten	90,7 Mrd.	129 Mrd.	154 Mrd.	178 Mrd.	173 Mrd.
Schuldenäquivalent der nicht finanzierten projizierten Leistungspflicht	6,36 Mrd.	2,93 Mrd.	6,18 Mrd.	7,52 Mrd.	4,28 Mrd.
Schuldenäquivalent Operativer Leasingverträge	4,74 Mrd.	5,08 Mrd.	6,06 Mrd.	6,65 Mrd.	6,54 Mrd.
Minderheitsbeteiligung, Gesamt (inkl. Fin. Div.)	3,07 Mrd.	3,52 Mrd.	2,95 Mrd.	3,31 Mrd.	83 Mio.
Investitionen nach der Equity-Methode, Gesamt	20,68 Mrd.	21,58 Mrd.	19,16 Mrd.	22,5 Mrd.	21,11 Mrd.
Kontocode - Inventarbewertung	5	5	5	5	5
Vollzeitmitarbeiter	84.953	86.990	89.715	89.680	85.330
Teilzeitbeschäftigte	1293	4225	4084	4327	4509

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Nettoergebnis - (CF)	32,79 Mrd.	32,72 Mrd.	49,82 Mrd.	50,39 Mrd.	34,46 Mrd.
Abschreibung & Amortisation - CF	6,62 Mrd.	7,97 Mrd.	8,54 Mrd.	9,13 Mrd.	9,69 Mrd.
Abschreibung von Firmenwert und immateriellen Vermögenswerten - (CF) - (Modellspezifisch)	134 Mio.	118 Mio.	151 Mio.	214 Mio.	393 Mio.
Abschreibungen & Amortisationen, Gesamt - CF	6,76 Mrd.	8,08 Mrd.	8,69 Mrd.	9,34 Mrd.	10,08 Mrd.
Abschreibung auf aufgeschobene Aufwendungen, Gesamt - (CF)	11,32 Mrd.	11,31 Mrd.	11,66 Mrd.	12,09 Mrd.	11,92 Mrd.
(Gewinn) Verlust aus dem Verkauf eines Vermögenswerts	-1,62 Mrd.	-232 Mio.	1,78 Mrd.	-271 Mio.	-1,8 Mrd.
(Gewinn) Verlust beim Verkauf von Investitionen - (CF)	15 Mio.	-109 Mio.	231 Mio.	34 Mio.	37 Mio.
Abschreibung von Vermögenswerten & Restrukturierungskosten	480 Mio.	1,34 Mrd.	3,22 Mrd.	548 Mio.	1,48 Mrd.
Rückstellung für Kreditausfälle	-	-	-	-	-
(Einkommen) Verlust aus Beteiligungen - (CF)	67 Mio.	1,33 Mrd.	2,37 Mrd.	2,17 Mrd.	1,63 Mrd.
Rückstellung und Abschreibung von uneinbringlichen Forderungen	534 Mio.	4,26 Mrd.	1,4 Mrd.	1,76 Mrd.	2,29 Mrd.
Andere Betriebliche Aktivitäten, Gesamt	770 Mio.	3,21 Mrd.	3,26 Mrd.	-1,32 Mrd.	2,59 Mrd.
Änderung der Forderungen	-2,06 Mrd.	-5,77 Mrd.	209 Mio.	4,01 Mrd.	-2,29 Mrd.
Veränderung der Vorräte	-12,29 Mrd.	-5,91 Mrd.	-9,49 Mrd.	2,21 Mrd.	1,59 Mrd.
Änderung der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	13,17 Mrd.	8,03 Mrd.	-4,72 Mrd.	-6,78 Mrd.	2,56 Mrd.
Änderung der sonstigen Netto-Betriebsvermögen	-16,3 Mrd.	-25,02 Mrd.	-41,75 Mrd.	-27,74 Mrd.	-18,96 Mrd.
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit	33,65 Mrd.	33,24 Mrd.	26,68 Mrd.	46,44 Mrd.	45,6 Mrd.
Investitionsausgaben	-18,12 Mrd.	-20,46 Mrd.	-23,39 Mrd.	-13,89 Mrd.	-18,34 Mrd.
Verkauf von Sachanlagen	5,84 Mrd.	5,56 Mrd.	5,68 Mrd.	481 Mio.	670 Mio.
Barkaufe	-789 Mio.	-265 Mio.	-77 Mio.	-3,01 Mrd.	-798 Mio.
Veräußerungen	22,77 Mrd.	153 Mio.	-2,27 Mrd.	2,37 Mrd.	1,64 Mrd.
Verkauf (Kauf) von immateriellen Vermögenswerten	-3,72 Mrd.	-5,39 Mrd.	-5,28 Mrd.	-4,49 Mrd.	-7,79 Mrd.
Investition in handelbare Wertpapiere und Eigenkapitalinstrumente, Gesamt	-7,38 Mrd.	-928 Mio.	-1,24 Mrd.	-4,89 Mrd.	-2,14 Mrd.
Netto (Zunahme) Abnahme von ausgegebenen / verkauften Krediten - Investition	-87 Mio.	-158 Mio.	-280 Mio.	-709 Mio.	-722 Mio.
Cashflow aus Investitionstätigkeit	-1,49 Mrd.	-21,49 Mrd.	-26,84 Mrd.	-24,14 Mrd.	-27,48 Mrd.
Langfristige ausgegebene Schulden, Gesamt	89,14 Mrd.	178 Mrd.	242 Mrd.	342 Mrd.	468 Mrd.
Ausgegebene Gesamtverschuldung	89,14 Mrd.	178 Mrd.	242 Mrd.	342 Mrd.	468 Mrd.
Langfristige Schuldenrückzahlung, Gesamt	-96,11 Mrd.	-144 Mrd.	-211 Mrd.	-327 Mrd.	-455 Mrd.
Gesamte zurückgezahlte Schulden	-96,11 Mrd.	-144 Mrd.	-211 Mrd.	-327 Mrd.	-455 Mrd.
Ordentliche Dividenden Gezahlt	-12,2 Mrd.	-13,22 Mrd.	-14,23 Mrd.	-15,25 Mrd.	-16,27 Mrd.
Auf gewöhnliche und Vorzugsaktien gezahlte Dividenden	-12,2 Mrd.	-13,22 Mrd.	-14,23 Mrd.	-15,25 Mrd.	-16,27 Mrd.
Sonderdividende Bezahlt	-37,62 Mrd.	-13,22 Mrd.	-14,23 Mrd.	-21,35 Mrd.	-21,35 Mrd.
Andere Finanzierungsaktivitäten, Gesamt	-763 Mio.	-63 Mio.	-512 Mio.	-90 Mio.	-83 Mio.
German: Cashflow aus Finanzierungstätigkeit	-57,56 Mrd.	7,48 Mrd.	1,82 Mrd.	-21,87 Mrd.	-25,39 Mrd.
Anpassungen des Wechselkurses	2,32 Mrd.	2,52 Mrd.	-2,21 Mrd.	1,41 Mrd.	-4,54 Mrd.
Verschiedene Anpassungen der Cashflows	1 Mio.	-	-	-1 Mio.	1 Mio.
Nettoveränderung der Liquidität	-23,08 Mrd.	21,76 Mrd.	-560 Mio.	1,84 Mrd.	-11,81 Mrd.
Zusätzliche Elemente
In bar gezahlte Zinsen	854 Mio.	856 Mio.	1,16 Mrd.	1,24 Mrd.	1,46 Mrd.
Gezahlte Einkommensteuer in bar (Rückerstattung)	9,65 Mrd.	11,61 Mrd.	20,81 Mrd.	18,44 Mrd.	11,51 Mrd.
Hebelwirkung freier Cashflow	29,75 Mrd.	2,15 Mrd.	19,66 Mrd.	31,24 Mrd.	44,6 Mrd.
Unverschuldeter Freier Cashflow	30,48 Mrd.	2,9 Mrd.	20,39 Mrd.	32,23 Mrd.	45,74 Mrd.
Änderung des Nettoumlaufvermögens	-8,4 Mrd.	19,92 Mrd.	21,38 Mrd.	13,27 Mrd.	-19,55 Mrd.
Netto ausgegebene / zurückgezahlte Schulden	-6,97 Mrd.	33,98 Mrd.	30,8 Mrd.	14,82 Mrd.	12,32 Mrd.

Ende d. Geschäftsjahres: Dezember	2021	2022	2023	2024	2025
Rentabilität
Rendite auf Vermögen	5,03	5,11	7,69	6,12	4,45
Rendite auf das Gesamtkapital	8,61	8,63	12,52	9,63	6,82
Eigenkapitalrendite %	22,75	21,25	28,78	26,75	18,47
Rendite auf Eigenkapital	22,9	21,54	29,26	27,1	18,5
Margenanalyse
Bruttogewinnspanne %	23,46	22,36	26,31	26,52	23,45
SG&A Marge	7,1	6,74	6,82	7,41	7,69
EBITDA-Marge %	12,4	11,15	15,64	14,21	11,68
EBITA-Marge	11,14	9,92	14,52	12,94	10,2
EBIT-Marge %	11,11	9,89	14,5	12,9	10,12
Marge % aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten	8,93	6,96	9,03	9,6	7,24
Netto-Einkommensmarge %	8,81	6,91	9,01	9,56	7,19
Nettoverfügbarkeit für gemeinsame Marge %	8,81	6,91	9,01	9,56	7,19
Normalisierte Nettogewinnmarge	6,83	5,89	8,74	7,84	5,92
Marge des gehebelten freien Cashflows	7,99	0,45	3,56	5,93	9,31
Marge des unverschuldeten freien Cashflows	8,19	0,61	3,69	6,12	9,54
Umschlag von Vermögenswerten
Vermögensumschlag	0,73	0,83	0,85	0,76	0,7
Umschlag von Anlagevermögen (Durchschnittliches Anlagevermögen)	4,11	4,71	5,1	4,48	3,84
Forderungsumschlag (Durchschnittliche Forderungen)	9,12	10,25	11,77	12,28	13,06
Lagerumschlag (Durchschnittlicher Lagerbestand)	4,95	5,05	5,12	4,76	4,84
Kurzfristige Liquidität
Liquiditätskennziffer I. Grades	1,26	1,28	1,24	1,28	1,15
Schnellverhältnis	0,92	0,95	0,9	0,96	0,87
Betriebscashflow zu kurzfristigen Verbindlichkeiten	0,17	0,13	0,09	0,17	0,17
Tage Verkauf Ausstehend (Durchschnittliche Forderungen)	40	35,59	31,02	29,8	27,95
Durchschnittliche Lagerdauer (Durchschnittlicher Lagerbestand)	73,72	72,3	71,36	76,93	75,41
Durchschnittliche Fälligkeitstage ausstehender Zahlungen	84,66	83,13	80,53	79,89	79,59
Cash Conversion Cycle (Durchschnittliche Tage)	29,06	24,76	21,84	26,83	23,77
Langfristige Solvenz
Gesamtverschuldung/Eigenkapital	106,74	128,75	132,4	134,14	139,39
Gesamtverschuldung / Gesamtkapital	51,63	56,28	56,97	57,29	58,23
Langfristige Schulden / Eigenkapital	72,34	85,17	77,79	81,51	77,31
Langfristige Schulden / Gesamtkapital	34,99	37,23	33,47	34,81	32,29
Gesamtverbindlichkeiten / Gesamtaktiva	72,06	73,57	73,19	72,38	72,48
EBIT / Zinsaufwand	35,43	38,87	68,67	42,67	26,66
EBITDA / Zinsaufwand	41,22	45,58	76,11	48,54	32,21
(EBITDA - Capex) / Zinsaufwand	25,69	28,6	56,07	39,82	22,12
Gesamtverschuldung / EBITDA	3,2	3,9	2,69	3,43	4,25
Netto-Schulden / EBITDA	1,89	2,35	1,74	2,3	2,95
Gesamtverschuldung / (EBITDA - Capex)	5,13	6,21	3,66	4,18	6,18
Netto-Schulden / (EBITDA - Capex)	3,02	3,75	2,36	2,8	4,3
Wachstum gegenüber dem Vorjahr
Gesamterlöse, 1 J. Wachstums %	9,98	27,21	16,75	-4,61	-9,04
Bruttogewinn, 1 J. Wachstums %	16,24	21,27	37,35	-4,26	-19,56
EBITDA, 1 J. Wachstum %	41,34	12,74	63,58	-13,94	-25,73
EBITA, 1 J. Wachstumsrate %	45,06	13,21	70,7	-15,66	-28,77
EBIT, 1 J. Wachstumsrate %	45,49	13,29	70,81	-15,76	-29,12
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 1 Jahr Wachstumsrate %	65,61	-0,82	51,45	1,29	-31,38
Nettoeinkommen, 1 J. Wachstum %	69,72	-0,2	52,27	1,13	-31,62
Normalisiertes Nettoeinkommen, 1 Jahr. Wachstums %	48,51	9,66	73,09	-14,54	-31,88
Verwässertes EPS vor Extra, 1 Jahr Wachstumsrate %	69,68	-0,19	52,27	1,14	-31,64
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 1 Jahr Wachstum %	6,29	17,17	-14,66	-3,33	-26,68
Inventar, 1 J. Wachstum %	34,78	18,31	0,77	1,53	-15,58
Netto Sachanlagen, 1 Jahr. Wachstumsrate %	8,41	13,04	3,44	13,39	-0,66
Gesamtvermögen, 1 J. Wachstums %	0,99	21,95	7,15	6,01	-9,23
Materieller Buchwert, 1 J. Wachstums %	-6,09	16,54	11,64	10,67	-11,94
Eigenkapital, 1 Jhr. Wachstum %	-2,93	15,37	9,26	9,14	-8,07
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 1 Jähriges Wachstum in %	9,92	-1,2	-19,76	117,07	-1,83
Kapitalausgaben, 1 Jahr. Wachstum %	26,72	12,91	14,33	5,88	32,05
Gehebelter Freier Cashflow, 1 J. Wachstum %	-25,97	-92,78	795,14	4,38	41,41
Unverschuldeter Freier Cashflow, 1 Jhr. Wachstum %	-25,72	-90,48	591,29	4,05	40,58
Dividende Pro Aktie, 1 J. Wachstums %	8,33	7,69	7,14	6,67	6,25
Zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate über zwei Jahre
Gesamteinnahmen, 2 Jahre CAGR %	-7,17	18,28	21,86	5,48	-6,85
Bruttogewinn, 2 J. CAGR %	-8,1	18,73	29,06	14,88	-12,24
EBITDA, 2 J. KAGR %	-4,73	27,11	35,91	19,01	-19,8
EBITA, 2 J. CAGR %	-4,56	28,15	39,13	20,38	-22,21
EBIT, 2 J. CAGR %	-4,41	28,38	39,22	20,34	-22,45
Gewinne aus fortlaufenden Geschäften, 2 Jahre. CAGR %	-4,56	28,16	22,56	23,86	-16,63
Nettoeinkommen, 2 J. CAGR %	-4,38	30,15	23,27	24,09	-16,84
Normalisiertes Nettoeinkommen, 2 Jahre KAGR %	-3,5	27,62	37,89	21,62	-23,42
Verwässertes EPS vor Extra, 2 Jahre CAGR %	-4,4	30,14	23,28	24,1	-16,85
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 2 J. CAGR %	0,13	12,21	0,51	-9,17	-15,81
Inventar, 2 J. CAGR %	6,59	26,28	9,19	1,15	-7,42
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 2 Jahre. CAGR %	-1,25	10,7	8,14	8,3	6,13
Gesamtvermögen, 2 Jahre CAGR %	-0,86	10,97	14,31	6,58	-1,91
Materieller Buchwert, 2 Jahre KAGR %	1	4,62	14,06	11,15	-1,28
Eigenkapital, 2 Jahre CAGR %	0,88	5,83	12,27	9,2	0,17
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 2 Jahre CAGR %	-7,17	4,21	-10,96	18,2	45,98
Kapitalausgaben, 2 J. CAGR %	0,17	19,62	13,62	-17,59	18,24
Gehebelter freier Cashflow, 2 Jahre CAGR %	172,72	-76,88	-18,71	277,14	22,08
Unverschuldeter Freier Cashflow, 2 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	221,23	-73,41	-18,21	230,58	21,51
Dividende pro Aktie, 2 Jahre CAGR %	-	8,01	7,42	6,9	6,46
Drei-Jahres-Zusammengesetzte Jährliche Wachstumsrate
Gesamtumsätze, 3 Jahre CAGR %	-1,61	3,1	17,77	12,28	0,4
Bruttogewinn, 3 J. CAGR %	1,05	0,8	24,64	16,97	2,01
EBITDA, 3 J. KAGR %	6,14	1,24	38,33	16,94	1,92
EBITA, 3 J. CAGR %	8,13	1,03	41,08	18	1,3
EBIT, 3 Jahre CAGR %	8,33	1,16	41,28	18,01	1,11
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 3 Jahre KAGR %	9,44	-3,33	35,49	15,01	1,73
Nettoeinkommen, 3 J. CAGR %	9,61	-3,01	37,14	15,4	1,74
Normalisiertes Nettoeinkommen, 3 Jahre CAGR %	8,98	0,7	41,34	17,56	0,5
Verwässertes EPS vor außergewöhnlichen Posten, 3-Jahres-CAGR %	9,61	-3,02	37,13	15,41	1,73
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 3-Jahres-CAGR %	-0,74	5,9	2,77	-0,78	-15,43
Inventar, 3 J. CAGR %	-0,85	10,36	17,13	6,57	-4,77
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 3-Jahres-CAGR %	-1,51	3,3	8,23	9,86	5,23
Gesamtvermögen, 3 Jahre CAGR %	2,81	6,22	9,68	11,47	1,02
Materieller Buchwert, 3 J. zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	6,83	5,93	6,91	12,92	2,85
Eigenkapital, 3 J. KAGR %	4,56	5,49	6,96	11,22	3,11
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 3-Jahres-CAGR %	2,56	-5,22	-4,48	11,34	11,11
Kapitalausgaben, 3 Jahre CAGR %	1,9	4,25	17,83	-8,47	-3,57
Gehebelter Freier Cashflow, 3 Jähr. CAGR %	49,9	-18,72	-21,21	1,64	172,83
Unverschuldeter Freier Cashflow, 3 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	45,63	-0,6	-20,79	1,88	149,37
Dividende Pro Aktie, 3 Jähr. KAGR %	9,14	-	7,72	7,17	6,69
Zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate über fünf Jahre
Gesamteinnahmen, 5 Jahre CAGR %	4,28	7,31	7,18	4,05	7,2
Bruttogewinn, 5 J. CAGR %	5,2	6,58	11,44	6,21	8,39
EBITDA, 5 J. CAGR %	10,72	8,87	17,5	8,03	11,36
EBITA, 5 J. KAGR %	13,93	10,77	19,6	8,4	11,33
EBIT, 5 J. CAGR %	14,25	10,96	19,77	8,47	11,28
Gewinne aus fortlaufenden Geschäftstätigkeiten, 5-Jahres-CAGR %	20,25	9,66	14,51	6,74	11,57
Nettoergebnis, 5-Jahres-CAGR %	20,05	9,82	14,88	7,04	12,27
Normalisiertes Nettoeinkommen, 5 Jahre KAGR %	15,5	10,7	19,74	8,64	10,61
Verwässertes EPS vor Extra, 5 Jahre CAGR %	20,03	9,83	14,89	7,03	12,26
Deutsch: Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, 5-Jahres-CAGR %	3,82	4,85	-0,02	-0,2	-5,11
Inventar, 5 J. KAGR %	5,79	7,61	3,05	6,58	6,61
Nettoimmobilien, Anlagen und Ausrüstung, 5-Jahres-CAGR %	0,83	2,36	2,24	5,27	7,39
Gesamtvermögen, 5-Jahres-CAGR %	5,28	8,47	7,27	6,37	4,89
Materieller Buchwert, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	12,33	11,61	9,67	7,99	3,55
Eigenkapital, 5 Jahre CAGR %	7,98	8,98	7,58	6,96	4,19
Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit, 5-Jahres-CAGR %	13,89	-2,43	-3,08	3,53	8,3
Kapitalausgaben, 5-Jahres-CAGR %	0,74	3,49	6,43	-5,11	5,11
Gehebelter Freier Cashflow, 5 Jähr. CAGR %	51,82	-38,5	17,35	50,84	2,1
Unverschuldeter Freier Cashflow, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	64,45	-35,29	15,62	61,28	2,19
Dividende pro Aktie, 5 Jahre zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate %	14,87	10,49	8,45	-	7,21