Die chinesischen Behörden untersuchen die Rolle von PwC bei der Prüfung der China Evergrande Group, nachdem die Wertpapieraufsichtsbehörde den angeschlagenen Immobilienentwickler im März eines 78-Milliarden-Dollar-Betrugs bezichtigt hatte. PwC prüfte Evergrande fast 14 Jahre lang bis Anfang 2023.
Die Aufsichtsbehörden haben außerdem seit mindestens April mehrere große staatliche Kunden von PwC aufgefordert, den Wirtschaftsprüfer fallen zu lassen.
"Im Vergleich zu den Vorjahren ist die Abwanderung der Kunden von PwC in diesem Jahr sicherlich ungewöhnlich", sagte Fan Zhongwen, ein Professor für Rechnungswesen an der City University of Hong Kong.
Eine Berechnung von Reuters auf der Grundlage von Unterlagen ergab, dass mehr als 40 chinesische Firmen, darunter viele Staatsunternehmen und Finanzinstitute, PwC entweder als Wirtschaftsprüfer abgewählt oder ihre Pläne, die Firma zu beauftragen, in den letzten Monaten gestrichen haben.
Darunter befinden sich einige der größten Kunden von PwC, darunter die Bank of China (BOC), die China Life Insurance und PetroChina, die im vergangenen Jahr Honorare in Höhe von fast 200 Millionen Yuan (28 Millionen Dollar), 64 Millionen Yuan bzw. 46 Millionen Yuan zahlten, wie aus den Unterlagen hervorgeht.
PwC lehnte eine Stellungnahme für diese Geschichte ab. EY und KPMG reagierten nicht auf Anfragen für einen Kommentar.
Letztes Jahr haben die einheimischen Aufsichtsbehörden bekräftigt, dass staatliche Firmen und börsennotierte Unternehmen bei der Beauftragung von Wirtschaftsprüfern, die in den letzten drei Jahren Bußgelder oder andere Strafen erhalten haben, "extrem vorsichtig" sein sollten.
Diese Ratschläge und die potenziell hohen Strafen für PwC haben einige bestehende Kunden beunruhigt und sie dazu veranlasst, Alternativen in Betracht zu ziehen, so Quellen.
"Die Kundenverluste von PwC werden sich wahrscheinlich kurzfristig fortsetzen, da die Prüfung von Evergrande dem Ruf des Unternehmens großen Schaden zugefügt hat", sagte Fan. "Es wird einige Zeit dauern, bis PwC den Ruf wiederherstellen kann.
PwCs wichtigster Onshore-Arm PwC Zhong Tian LLP verzeichnete 2022 einen Umsatz von 7,92 Milliarden Yuan und war damit nach offiziellen Angaben Chinas bestverdienender Wirtschaftsprüfer in diesem Jahr, gefolgt von EY, Deloitte und KPMG.
Nach einer Berechnung von PwC, die auf ihrer Website veröffentlicht wurde, prüften die Big Four bis März dieses Jahres 12% der an der Börse von Shanghai notierten Unternehmen und 5% der Unternehmen an der Börse von Shenzhen.
EY UND KPMG GEWINNEN
Eine Berechnung von Reuters ergab, dass EY mindestens 12 Kunden von PwC gewonnen hat, darunter die großen staatlich unterstützten Finanzinstitute China Life, PICC und China Cinda Asset Management.
Die Gesamthonorare dieser 12 Unternehmen beliefen sich im vergangenen Jahr auf über 230 Millionen Yuan.
Von den nicht-staatlichen Unternehmen haben die in Hongkong notierte Fuyao Glass und die in Shenzhen notierte Mindray Bio-Medical Electronics ihre Pläne, PwC erneut als Wirtschaftsprüfer zu bestellen, abgesagt und stattdessen Anfang August bzw. im Mai EY beauftragt, wie aus den Unterlagen hervorgeht.
Da die Unternehmen in Scharen zu EY strömen, konnte das Unternehmen seine Ausgaben für die Gewinnung neuer Kunden senken und bietet ehemaligen PwC-Kunden eine Reduzierung der Prüfungsgebühren um 10-20% an, so zwei Quellen.
EY plant außerdem, die Gehälter für neue Mitarbeiter, die im Herbst über den Campus eingestellt werden, um 10 % zu erhöhen, da das Unternehmen mehr Mitarbeiter benötigt, um den plötzlichen Anstieg der Arbeitsbelastung zu bewältigen, so eine der beiden Quellen.
KPMG hat mindestens 12 Unternehmen von PwC übernommen, die im Jahr 2023 insgesamt rund 160 Millionen Yuan an Prüfungsgebühren gezahlt haben.
Dazu gehören die staatlichen Unternehmen China Telecom und China Taiping Insurance sowie acht Tochtergesellschaften des staatlichen Konglomerats China Merchants Group, die ihre Pläne, zu PwC zu gehen, aufgegeben haben und zu KPMG gewechselt sind, wie aus den Unterlagen hervorgeht.
PwCs größter Kunde, die Bank of China, sagte im Juni, dass sie einen Dienstleistungsvertrag gekürzt hat. Sie muss noch einen neuen Wirtschaftsprüfer beauftragen.
Zu den anderen Wirtschaftsprüfungsgesellschaften, die PwC-Kunden übernommen haben, gehören der Onshore-Arm von BDO, Lixin, und die inländische Firma Pan-China, wie aus den Unterlagen hervorgeht.
Bevor die Arbeit von PwC für Evergrande ins Rampenlicht geriet, wurde die Pekinger Niederlassung von Deloitte im März letzten Jahres von den chinesischen Behörden mit einer Geldstrafe in Höhe von 211,9 Millionen Yuan belegt und ihre Tätigkeit für drei Monate ausgesetzt, nachdem bei der Prüfung von China Huarong Asset Management schwerwiegende Mängel festgestellt worden waren.
Die Strafen wurden zwar nicht gegen Deloitte China, sondern gegen die Deloitte-Niederlassung in Peking verhängt, haben aber dazu geführt, dass sich der Wirtschaftsprüfer in einer benachteiligten Position befindet, wenn es darum geht, neue Kunden zu akquirieren, insbesondere große staatlich geförderte Unternehmen, so zwei verschiedene Quellen.
Ein Sprecher von Deloitte verwies auf eine frühere Erklärung, in der es hieß: "Um es klar zu sagen, es gibt keine Andeutung des Finanzministeriums, dass Deloitte Hua Yong, seine Niederlassung in Peking oder einer seiner Mitarbeiter irgendetwas Unethisches getan hat", und fügte hinzu, dass die Firma "den höchsten Standards der Prüfungsqualität" verpflichtet sei.
Die Quellen wollten nicht genannt werden, da sie nicht befugt waren, mit den Medien zu sprechen.
($1 = 7,1476 Chinesischer Yuan Renminbi) ($1 = 7,7883 Hongkong-Dollar) (Berichterstattung von Julie Zhu und Xie Yu; Zusätzliche Berichterstattung von Engen Tham; Bearbeitung von Sonali Paul)
