(Alliance News) - Fibercop verhandelt die vor zwei Jahren für die Übernahme des Netzes von Telecom Italia aufgenommenen Schulden in Höhe von 10,5 Mrd. EUR neu.
Wie die Zeitung Il Messaggero am Donnerstag berichtet, lief vor zwei Tagen die Frist ab, innerhalb derer 23 internationale Banken, darunter vier italienische Institute, der „Amend and Extend“-Transaktion zur Verlängerung zweier Kreditlinien um zwei Jahre zustimmen mussten.
Rund 80 % der Gläubiger sollen zugestimmt haben, was dem Unternehmen, an dem KKR, das MEF, F2i und Pensionskassen beteiligt sind, mehr finanziellen Spielraum verschafft. Die geschätzten Einsparungen belaufen sich auf rund 75 Mio. EUR.
„FiberCop hat drei Jahre vor dem regulären Laufzeitende Verhandlungen mit den Banken aufgenommen, um den wichtigsten Bankkredit anzupassen und zu verlängern“, erklärte das Unternehmen. Ziel sei zudem eine Senkung der Gesamtschuldenkosten dank des verbesserten Kreditprofils.
Der Plan sieht vor, die Term-Loan-Bullet-Linien (verbleibende 5,5 Mrd. EUR) und die revolvierenden Linien (2,1 Mrd. EUR) vom 30. Juni 2029 auf maximal den 30. Juni 2031 zu verschieben. Der Spread würde für die gesamte Restlaufzeit bei 225 Basispunkten fixiert, wodurch die vertraglich vorgesehenen schrittweisen Erhöhungen entfallen.
Zu den am stärksten exponierten Banken gehören Sumitomo (743 Mio. EUR), UniCredit (732 Mio. EUR), Crédit Agricole Cib (727 Mio. EUR), BNP Paribas (451 Mio. EUR), Mediobanca (450 Mio. EUR) und Société Générale (429 Mio. EUR). Die weiteren italienischen Banken sind mit 245 Mio. EUR (BPM) und 300 Mio. EUR (BPER) beteiligt.
Die Transaktion ist Teil des 2023 eingeleiteten Prozesses mit dem Angebot von KKR für NetCo, das mit 18,8 Mrd. EUR bewertet wurde, zuzüglich eines Earn-outs von bis zu 2,5 Mrd. EUR für TIM im Falle einer Fusion zwischen FiberCop und Open Fiber bis 2026. Derzeit scheint ein Einheitsnetz jedoch in weiter Ferne zu liegen, auch aufgrund von Differenzen zwischen den Aktionären und der hohen Verschuldung beider Unternehmen.
Von Giuseppe Fabio Ciccomascolo, Alliance News Senior Reporter
Kommentare und Fragen an redazione@alliancenews.com
Copyright 2026 Alliance News IS Italian Service Ltd. Alle Rechte vorbehalten.
