Schwelende geopolitische Spannungen weltweit sorgten für steigende Ölpreise und höhere Kurse bei Rüstungsaktien und bleiben im Fokus der Händler, die die Entwicklungen in Venezuela, Iran und Grönland abwägen. Viel Aufmerksamkeit richtet sich am Freitag auf das mögliche Urteil des US Supreme Court zu den Zöllen.
Ein Kippen der Zölle könnte die Einnahmen der US-Regierung beeinflussen, die Renditen von Staatsanleihen nach oben treiben und neue Wellen von Volatilität an den Märkten auslösen.
Obwohl dies einige Bedenken hinsichtlich der Staatsfinanzen hervorrufen könnte, sagte Kyle Rodda, Senior Financial Markets Analyst bei Capital.com, dass das Urteil des Supreme Court am Freitag das "wahre Risiko" für die Märkte sei. Sollte das Gericht die US-Zölle kippen, wäre das ein deutlicher Stimmungsauftrieb für die Börse, so Rodda.
"Ein Hinderungsgrund könnte jedoch sein, dass selbst wenn die Zölle als unrechtmäßig eingestuft werden, die Trump-Regierung kaum nachgeben wird und nach anderen Wegen suchen wird, die Abgaben beizubehalten."
Vorerst bleiben die Händler zurückhaltend und vermeiden größere Wetten vor den marktbewegenden Ereignissen.
Der gesamteuropäische Stoxx 600-Index startete mit Gewinnen in den Tag und lag zuletzt rund 0,4% im Plus. Auch die wichtigsten regionalen Indizes notierten im positiven Bereich, wobei der französische CAC 40 um etwa 0,6% zulegte.
In Asien sprang der japanische Nikkei .N225 um 1,6% nach oben, gestützt von starken Zahlen und Prognosen von Fast Retailing 9983.T, dem Betreiber der Modemarke Uniqlo.
Der S&P 500 .SPX schloss am Donnerstag nahezu unverändert, während ein Luftfahrt- und Verteidigungsindex .SXPARO auf ein Allzeithoch stieg; auch europäische Rüstungswerte erreichten neue Rekordstände. Die S&P 500-Futures EScv1 lagen 0,1% im Plus, was auf einen moderaten Anstieg zur Eröffnung hindeutet.
US-ARBEITSMARKTBERICHT IM FOKUS
Ein weiterer wichtiger Schwerpunkt ist der US-Arbeitsmarktbericht für Dezember, der nach einer Reihe von Arbeitsmarktdaten zu Beginn der Woche folgt.
"Positiv ist, dass es aus diesem Arbeitsmarkt keinerlei Rezessionssignale gibt, und das ist erfreulich. Auf der anderen Seite gibt es aber auch keine Anzeichen für eine starke Beschleunigung. Das passt zu einer moderat wachsenden Wirtschaft, ohne Überhitzung, ohne Wachstum über dem Potenzial, ohne Rezessionsrisiko, also nichts, worüber man sich Sorgen machen müsste," sagte Samy Chaar, Chefökonom bei Lombard Odier.
Arbeitsmarktdaten aus den USA zu Wochenbeginn, darunter der JOLTS-Bericht über Neueinstellungen und die ADP-Zahlen aus dem Privatsektor, zeigten, dass die Beschäftigung in der größten Volkswirtschaft der Welt nachlässt.
"Wir wollen die Signale, die wir vor ein paar Tagen vom JOLTS-Bericht, vom ADP und von den gestrigen Arbeitslosenanträgen erhalten haben, heute bestätigt sehen. Was wir auf keinen Fall wollen, ist eine Überraschung nach oben bei der Arbeitslosenquote oder bei der Stellenzahl," so Chaar weiter.
Derzeit preisen die Märkte zwei Zinssenkungen der Federal Reserve in diesem Jahr ein. Ein starker monatlicher Arbeitsmarktbericht könnte diese Erwartungen dämpfen.
Die Zahl der Beschäftigten außerhalb der Landwirtschaft ist laut einer Reuters-Umfrage unter Ökonomen im vergangenen Monat vermutlich um 60.000 gestiegen, nachdem sie im November um 64.000 zugelegt hatte. Im Oktober hatte die Wirtschaft 105.000 Stellen verloren, der größte Rückgang seit fast fünf Jahren, hauptsächlich bei Bundesbeschäftigten, die vorzeitige Abfindungen annahmen.
Die Rendite der US-Benchmark-Anleihe mit zehn Jahren US10YT=RR blieb mit 4,189% stabil, nachdem sie am Vortag um 4,5 Basispunkte gestiegen war. Der Dollar-Index =USD, der den US-Dollar gegenüber sechs anderen Währungen misst, bewegte sich nahe einem Ein-Monats-Hoch.
US-Finanzminister Scott Bessent erklärte am Donnerstag, er erwarte, dass Trump bald eine Entscheidung treffen werde, wer Jerome Powell als Vorsitzenden der Fed ablösen soll, dessen Amtszeit im Mai endet. Die Märkte rechnen mit einer eher zinssenkungsfreundlichen Ernennung durch den Präsidenten.
Die Ölpreise steuerten am Freitag auf ihren größten Wochenanstieg seit Ende Oktober zu und notierten nahe einem Zweiwochenhoch, während Anleger die Entwicklungen in Venezuela verfolgten und sich Sorgen um das Angebot aus Russland, Irak und Iran machten. In einem Beitrag in sozialen Medien teilte Trump am Freitag mit, er habe eine zuvor erwartete zweite Angriffswelle auf Venezuela nach einer Kooperation des südamerikanischen Landes abgesagt.
Unabhängig davon beginnen ausländische Botschaften in Venezuela laut zwei Quellen gegenüber Reuters mit der Organisation von Besuchen für die kommende Woche, an denen auch Vertreter amerikanischer und europäischer Ölkonzerne teilnehmen werden.
Brent-Futures LCOc1 gaben um 0,23% auf 61,85 US-Dollar je Barrel nach, lagen aber immer noch auf Kurs für einen Wochengewinn von fast 2%. Das US-Öl West Texas Intermediate (WTI) CLc1 fiel um 0,16% auf 57,68 US-Dollar je Barrel.
