TUI AG: TUI Cruises erwirbt Hapag-Lloyd Cruises für einen Unternehmenswert von 1,2
Milliarden EUR

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TUI AG: TUI Cruises erwirbt Hapag-Lloyd Cruises für einen Unternehmenswert
von 1,2 Milliarden EUR

07.02.2020 / 08:45 CET/CEST
Veröffentlichung einer Insiderinformation nach Artikel 17 der Verordnung
(EU) Nr. 596/2014, übermittelt durch DGAP - ein Service der EQS Group AG.
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Die TUI AG hat heute eine Vereinbarung getroffen, ihre 100%ige
Tochtergesellschaft Hapag-Lloyd Cruises in TUI Cruises, ein 50:50 Joint
Venture zwischen der TUI AG und Royal Caribbean Cruises, einzubringen. Der
Wert der Transaktion beläuft sich auf 1,2 Mrd. EUR exklusive Nettoverschuldung
und führt zu einem erwarteten Netto-Barmittelzufluss von circa 700 Mio. EUR
(inklusive eines Earn-out-Elements von 63 Mio. EUR, das bei Erreichen des
Plan-EBIT für das Geschäftsjahr 2020 durch Hapag-Lloyd Cruises fällig wird)
(die "Transaktion"). Es wird erwartet, dass die Transaktion einen
erheblichen Buchgewinn generiert; sie unterliegt noch den üblichen
Abschlussbedingungen und Genehmigungen der zuständigen Aufsichtsbehörden und
wird voraussichtlich im Sommer 2020 abgeschlossen sein.

Mit der Transaktion haben TUI und Royal Caribbean Cruises Ltd. vereinbart,
ihre Partnerschaft weiter auszubauen, indem sie die bewährte
Joint-Venture-Struktur von TUI Cruises auch für das Segment der Luxus- und
Expeditionskreuzfahrten nutzen. Die Partnerschaft verbindet die Schiffbau-,
operative und digitale Kompetenz von Royal Caribbean mit der starken Marke
und Vertriebskraft von TUI. Die Transaktion steht im Einklang mit dem zuvor
erklärten Ziel der TUI, weiteres profitables Wachstum mit geringerer
Kapitalintensität zu erzielen.

Hapag-Lloyd Cruises ist Teil des Kreuzfahrtgeschäfts des TUI Konzerns und
der führende Anbieter von Luxus- und Expeditionskreuzfahrten in
deutschsprachigen Märkten. Derzeit besteht die Flotte aus zwei Luxusschiffen
der fünf Sterne plus Kategorie und drei Expeditionsschiffen. Ein weiteres
Expeditionskreuzfahrtschiff wurde bestellt und wird die Flotte von
Hapag-Lloyd Cruises im Jahr 2021 ergänzen und die Bremen ersetzen. Im Zuge
der Transaktion ist darüber hinaus geplant, die Luxus- und Expeditionsflotte
in den kommenden Jahren zu erweitern, da erwartet wird, dass die Nachfrage
nach Luxus- und Expeditionskreuzfahrten weiterhin wächst.

Hapag-Lloyd Cruises erwirtschaftete im Geschäftsjahr zum 30. September 2019
einen Umsatz von 305 Mio. EUR, ein bereinigtes EBITA von 43 Mio. EUR und wies
zum 30. September 2019 ein Bruttovermögen von 660 Mio. EUR aus. Im Laufe des
Jahres 2019 erhielt Hapag-Lloyd zwei branchenweit führende
Expeditionsschiffe, Hanseatic Nature (Mai 2019) und Hanseatic Inspiration
(Oktober 2019), die die Voraussetzungen für Wachstum schaffen. Ohne
Berücksichtigung von Synergien wird für das Geschäftsjahr 2020 ein EBITDA
von 90 Mio. EUR erwartet. Hapag-Lloyd Cruises wird künftig Teil des at Equity
konsolidierten Gemeinschaftsunternehmens TUI Cruises sein und das Wachstum
des Kreuzfahrten-Segments der TUI Group weiter unterstützen. Während wir mit
unseren angekündigten beschleunigten strategischen Wachstums- und digitalen
Transformationsinitiativen fortfahren, werden wir die Erlöse gemäß des
Kapitalallokationsrahmens der TUI sowie zur Stärkung der Konzernbilanz
verwenden.

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   Relations and Corporate Finance               925/ +49 (0)511 566 1425

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   Sprache:        Deutsch
   Unternehmen:    TUI AG
                   Karl-Wiechert-Allee 4
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                   Deutschland
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   Internet:       www.tuigroup.com
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