Silver Lake Resources Limited (ASX:SLR) hat ein unverbindliches, indikatives und bedingtes Angebot zum Erwerb der Leonora Vermögenswerte von St Barbara Limited (ASX:SBM) für ca. 730 Millionen AUD am 28. April 2023 gemacht. Die Gegenleistung besteht aus einer Barzahlung in Höhe von 326 Mio. AUD und einer Kapitalbeteiligung von Silver Lake in Höhe von 327,1 Mio. neuen Silver Lake-Aktien, die an St Barbara ausgegeben werden. Die Transaktion steht unter dem Vorbehalt des Abschlusses und der Erfüllung der technischen, betrieblichen und finanziellen Due-Diligence-Prüfung, der Aushandlung und Unterzeichnung eines endgültigen Abkommens über den Verkauf von Vermögenswerten für Leonora zwischen Silver Lake und St. Barbara, dem Erhalt einer Kreditfazilität in Höhe von 150 Mio. AUD durch Silver Lake von Taurus Mining Finance Fund No.2 LP, die endgültige Zustimmung des Board of Directors von Silver Lake zum Abschluss der vorgeschlagenen Transaktion auf einer verbindlichen Basis und jede verbindliche Vereinbarung zwischen Silver Lake und St Barbara unterliegt der Erstellung eines unabhängigen Sachverständigenberichts in Verbindung mit der Zustimmung der Aktionäre von Silver Lake, der Zustimmung der Aktionäre von Silver Lake und St Barbara, der Beendigung der Transaktionsvereinbarung mit Genesis und anderen Bedingungen, die mit der Genesis-Transaktion in Einklang stehen. Der Abschluss der Transaktion wird für Mitte bis Ende August 2023 erwartet. Am 4. Mai 2023 hat Silver Lake Resources Limited (ASX:SLR) die Übernahme der Leonora Vermögenswerte von St Barbara abgesagt. St Barbara lehnt es ab, sich mit Silver Lake auf einen konkurrierenden Vorschlag zum Erwerb der Leonora Vermögenswerte einzulassen. Am 11. Mai 2023 überarbeitete Silver Lake Resources den Vorschlag, Leonora Assets für 326 Mio. AUD in bar und 327,1 Mio. Silver Lake-Aktien im Wert von 381 Mio. AUD zu erwerben, bestehend aus 232,3 Mio. neuen, voll eingezahlten Stammaktien, die etwa 19,99% des ausgegebenen Aktienkapitals von Silver Lake nach der Ausgabe entsprechen, und Bezugsrechten, die in Bezug auf weitere 94 ausgegeben werden.8 Millionen neue, voll eingezahlte Silver Lake-Stammaktien, die etwa 7,5% des ausgegebenen Aktienkapitals von Silver Lake nach der Emission entsprechen. Diese Rechte würden automatisch nach Abschluss der oben erwähnten In-Specie-Ausschüttung der 232,3 Millionen Silver Lake-Aktien unverfallbar, wobei zu diesem Zeitpunkt neue Silver Lake-Aktien an St. Barbara ausgegeben würden. Am 19. Mai 2023 erhielt Silver Lake eine Antwort des Vorstands von St. Barbara auf sein überarbeitetes Silver Lake-Angebot, nachdem St. Barbara die ASX darüber informiert hatte, dass es sich nicht weiter mit Silver Lake in Bezug auf das überarbeitete Silver Lake-Angebot auseinandersetzen würde. Die von Silver Lake Resources vorgeschlagene Gegenleistung wurde im Rahmen des Improved Silver Lake Proposal auf 722 Mio. AUD erhöht und umfasst 327,1 Mio. Aktien im Wert von 352 Mio. AUD und eine erhöhte Barkomponente von 370 Mio. AUD in bar, zuvor 326 Mio. AUD. Das Improved Silver Lake Proposal ist vollständig mit Barmitteln und Edelmetallen in Höhe von 268 Millionen AUD zum 31. März 2023 und einer kreditgenehmigten Akquisitionsfinanzierungsfazilität in Höhe von 226,138 Millionen AUD finanziert, die von Taurus Mining Finance Fund No 2 LP (Taurus) bereitgestellt wird. RBC Capital Markets agierte als Finanzberater und Corrs Chambers Westgarth agierte als Rechtsberater von Silver Lake Resources Limited. St Barbara wird von Macquarie Capital (Australia) Limited als Finanzberater und King & Wood Mallesons als Rechtsberater beraten.

Silver Lake Resources Limited (ASX:SLR) hat die Übernahme der Leonora Vermögenswerte von St Barbara Limited (ASX:SBM) am 23. Mai 2023 abgesagt. Der Vorstand von St Barbara hat es abgelehnt, mit Silver Lake in Bezug auf den Vorschlag des Erwerbs von Leonora Assets zu verhandeln.